Цены на золото достигли шестинедельного максимума, а ожидания по смягчению политики ФРС стали толчком

Технический анализ показывает сильные сигналы, золото может попытаться преодолеть 4300 долларов

С технической точки зрения, цена золота уже подтверждена в районе 4250 долларов, что является ключевым сигналом для бычьих трейдеров. Индикаторы на дневном графике показывают положительную динамику, создавая условия для дальнейшего роста. Рынок ожидает пробития зоны сопротивления около 4277-4278 долларов, после чего цена может достигнуть психологической отметки 4300 долларов.

Одновременно, низкая точка азиатской сессии около 4200 долларов сформировала защитный уровень, ограничивающий краткосрочный нисходящий потенциал. Если золото продолжит слабеть, область 4155-4153 долларов станет точкой поддержки для покупок. Но при потере этого уровня возможен усиленный технический распродаж, что может привести к падению цены к 4100 долларам, а также к приближению к точке пересечения 4073 долларов — здесь совмещаются 200-периодная скользящая средняя на 4-часовом графике и восходящая трендовая линия с конца октября.

Мягкая денежно-кредитная политика и спрос на активы-убежища создают двойную поддержку

Перелом в позиции Федеральной резервной системы становится важным драйвером роста золота. Мягкие заявления недавно сделанных членов ФРС, таких как Кристофер Вуллер и председатель Нью-Йоркского ФРБ Джон Уильямс, усиливают ожидания очередного снижения ставок в этом месяце. Советник Белого дома по экономике Кевин Хассет в воскресенье заявил, что при назначении президентом Трамп он поддержит значительное снижение ставок, что сразу же подтолкнуло цену золота к шестинедельному максимуму в понедельник в азиатскую сессию.

Ожидания в сторону мягкой политики продолжают оказывать давление на доллар, индекс доллара снизился до двухнедельного минимума, что стало дополнительной поддержкой для драгоценных металлов. Недавние американские экономические данные за прошлую неделю показали смешанные результаты, что ограничивает влияние на рынок, но достаточно для поддержания спроса на бездоходное золото.

Геополитические и экономические риски усиливают спрос на активы-убежища

Азиатские фондовые рынки в целом демонстрируют слабость, что дополнительно поддерживает спрос на активы-убежища. Экономические показатели Китая остаются слабыми: в понедельник опубликованный индекс деловой активности в частном секторе неожиданно снизился в зону сокращения, а официальный PMI за прошлый месяц уже восьмой месяц подряд находится в зоне сжатия, что давит на настроение инвесторов.

Геополитическая неопределенность также не исчезает. Украинский флот использовал беспилотники для атаки на нефтеналивные суда “теневой флот” России, а госсекретарь США Марк Помпео после переговоров с украинскими чиновниками заявил, что для завершения войны потребуется больше усилий. Эти события постоянно усиливают спрос на активы-убежища.

Краткосрочные ориентиры — данные по экономике США

Несмотря на рост цен на золото, бычьи трейдеры проявляют осторожность и предпочитают сохранять выжидательную позицию перед важными макроэкономическими данными США. Сегодня вечером ожидается публикация индекса деловой активности в сфере услуг ISM, а на этой неделе запланированы важные экономические показатели, которые станут ключевыми факторами для спроса на доллар и краткосрочного движения золота. Трейдеры ищут драйверы следующего тренда, и эти данные безусловно будут играть решающую роль.

Цена золота сейчас находится в критической зоне: техническая поддержка и фундаментальные факторы создают резонанс, но краткосрочное направление зависит от предстоящих данных по экономике США.