Как инвестировать в ETF: основы, стратегия и лучшие варианты в 2023 году

2025-12-24 22:47:34

Фонды биржевых инвестиционных фондов (ETF) стали все более популярным выбором среди тех, кто хочет получать доход, не тратя много времени на активное управление портфелем. В отличие от прямых торговых операций с акциями или криптовалютами, инвестиции в ETF позволяют получать конкурентоспособную доходность в долгосрочной перспективе, зачастую превышающую показатели обычных сберегательных счетов. В этом руководстве мы подробно рассмотрим, что такое ETF, как они работают, их основные характеристики и какие варианты наиболее актуальны на 2023 год.

Понимание фондов инвестиций: что такое ETF?

ETF (Exchange Traded Fund) — это финансовый инструмент, управляемый специалистами, объединяющий множество активов по общей инвестиционной стратегии. Основная идея инвестирования в ETF — автоматическая диверсификация: вместо покупки акций одной компании ваш капитал распределяется между десятками ценных бумаг, выбранных по определённым критериям фонда.

Эти активы могут включать акции компаний, международные валюты, сырьевые товары, криптовалюты или их комбинации, в зависимости от специализации выбранного ETF. Такая структура позволяет инвесторам всех уровней получать доступ к диверсифицированным портфелям без глубоких знаний анализа отдельных ценных бумаг.

Механизм работы ETF

Чтобы проиллюстрировать, как работает ETF на практике, рассмотрим ARK Fintech Innovation. Этот фонд специализируется на компаниях сектора финтех, таких как Coinbase, Nvidia, Shopify и Mercado Libre. Инвестируя примерно 30 ведущих компаний, при внесении 100 долларов в этот ETF, ваш капитал стратегически распределяется между акциями всех этих компаний пропорционально.

Немедленная выгода очевидна: одна сделка одновременно дает вам экспозицию к 30 успешным компаниям в определённом секторе. Кроме того, управляющие фонда постоянно отслеживают эффективность каждой позиции. Если какая-то компания не оправдывает ожиданий, её заменяют на более перспективную, гарантируя, что ваши инвестиции остаются сосредоточенными на наиболее прибыльных активов в данный момент.

Оценка риска в ETF

Риск-профиль ETF значительно ниже по сравнению с инструментами, такими как кредитное плечо, фьючерсы или CFD. Хотя возможно торговать ETF с использованием маржи (усиливая как прибыль, так и убытки), обычно эти фонды привлекают инвесторов, ориентированных на безопасность и стабильный доход в среднесрочной и долгосрочной перспективе, избегая экстремальной волатильности.

Встроенная диверсификация ETF действует как естественный амортизатор против крайних колебаний любого отдельного актива. Эта характеристика делает их особенно привлекательными для начинающих инвесторов.

Преимущества и ограничения инвестирования в ETF

Преимущества	Ограничения
Пассивное управление без необходимости ежедневного контроля	Доходность ниже, чем у свинг-торговли или маржинальной торговли
Профессиональное управление	Комиссии за управление
Более высокая доходность по сравнению с традиционными банковскими счетами	Не самый выгодный вариант для агрессивных профилей
Образовательный инструмент для новичков	Уязвимость к системным рискам выбранного сектора
Доступ к множеству рынков за одну операцию	Требует предварительного исследования для правильного выбора

Классификация и типы ETF

Фонды инвестиций классифицируются по нескольким критериям. Основные две классификации:

По рынкам деятельности: ETF могут фокусироваться на фондовых рынках, иностранных валютах, сырье или криптовалютах. Каждый рынок обладает своими характеристиками по волатильности и потенциалу доходности, что напрямую отражается на соответствующих фондах.

По специализированным активам: Например, на фондовом рынке ETF могут концентрироваться в определённых секторах (банковский, энергетический, технологический, недвижимость), на конкретных биржах (Нью-Йорк, Токио, Шанхай) или на широких индексах, таких как S&P 500 или Nikkei 225.

Основные критерии выбора ETF

Не все ETF подходят для всех инвесторов. Выбор должен соответствовать вашим целям, уровню риска и интересам рынка.

Определите сначала свою целевую аудиторию рынка

Валютные ETF обычно дают умеренную, но предсказуемую прибыль, тогда как криптовалютные ETF обещают более высокие доходы с большей волатильностью. Фонды, ориентированные на акции и сырье, занимают промежуточное положение: более стабильны, чем криптоактивы, и более динамичны, чем форекс, хорошо реагируют на фундаментальный анализ.

Анализируйте конкретные активы внутри выбранного рынка

Секторальные ETF: Некоторые сектора проходят через одни и те же циклы. Во время пандемии все ETF, связанные с авиакомпаниями (например, US Global Jets ETF или iShares Transportation Average ETF), понесли значительные убытки из-за одновременного коллапса воздушного транспорта. В то же время, технологические ETF значительно выросли благодаря взрыву спроса на электронику для дома. Однако эти фонды остаются уязвимыми к сбоям в цепочках поставок полупроводников, которые не обладают достаточной географической диверсификацией.

Географические ETF: Фонды, основанные на конкретных биржах, реагируют на внутренние политические и экономические динамики. Например, во время вторжения России в Украину ETF, связанные с российскими ценными бумагами, рухнули из-за ожидания санкций. Геополитическая ситуация формирует эти фонды так, что никакой технический анализ заранее не предскажет их поведение, а только отразит в ретроспективе.

Включите технический анализ в ваше решение

Хотя исторические графики не предсказывают войн, санкций или политических изменений, они остаются ценными инструментами для оценки потенциальной доходности любого инструмента, включая ETF. Профессиональные инвесторы используют осцилляторы и скользящие средние для оценки краткосрочной и среднесрочной динамики. Эти индикаторы часто определяют поведение крупных институциональных инвесторов, давая сигналы о входе или выходе из конкретных позиций, всегда в рамках более широкого макроэкономического контекста.

Итоговая стратегия: диверсификация как основа устойчивой доходности

Представленные ETF — лишь часть огромного ассортимента. Профессиональная рекомендация — никогда не сосредотачивать инвестиции в один фонд. Создание сбалансированного портфеля из нескольких ETF, отдельных акций, сырья и других активов обеспечивает лучшую устойчивость к волатильности и рыночной неопределенности.

Постоянно следите за глобальным экономическим и геополитическим контекстом. Каждое изменение на рынке — это как риск, так и возможность для тех, кто предвидит и действует на основе информации. Падение сектора аэропортов по сравнению с ростом технологий во время пандемии — яркий пример этой реальности: инвесторы, переориентировавшие свои портфели, смогли воспользоваться структурными изменениями для максимизации доходов.

Инвестирование в ETF требует первоначальных исследований, но обеспечивает доступ к профессиональной доходности с минимальными операционными затратами, что делает его важной составляющей любой современной инвестиционной стратегии.

Посмотреть Оригинал

На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .