2025 год — обязательное изучение для новичков: руководство по началу инвестирования в акции — создайте свою инвестиционную систему с нуля

Хотите начать инвестировать, но не знаете, с чего начать? Взгляд на доходы других инвесторов вызывает желание, а боитесь попасть в ловушку? Этот полный гид по основам акций поможет вам структурировать свои инвестиционные идеи и избежать многих ошибок.

Перед началом инвестиций задайте себе эти 3 вопроса

Перед тем как начать торговать, новичкам нужно хорошо подумать:

1. Сколько свободных денег вы можете инвестировать?
Не используйте деньги на необходимые расходы — инвестиции должны быть сделаны на свободные средства, которые не понадобятся в течение 3 лет. Так даже при убытках это не повлияет на вашу жизнь.

2. Какой уровень риска вы готовы принять?
Можете ли вы выдержать колебания в 10% или только 3%? Ваша способность к риску определяет, какие инвестиционные инструменты вам подходят. Агрессивные инвесторы могут рассматривать ростовые акции, CFD, а консерваторы — ETF, регулярные взносы.

3. Сколько времени вы готовы уделять управлению инвестициями?
Можете ли вы ежедневно уделять час на мониторинг рынка или только раз в неделю? Это влияет на ваш стиль — краткосрочные сделки, волны или долгосрочное держание.

Выбор брокера: очень важно найти “командного игрока”

Выбор брокера — как выбор товарища по команде, он напрямую влияет на ваши издержки и опыт. Обратите внимание на эти параметры:

Сравнение комиссий

Торговые комиссии на тайваньском рынке обычно около 0.1425%, но скидки у брокеров могут сильно отличаться. Некоторые крупные брокеры предлагают скидки до 6-6.5%, а мелкие — до 2-3%. В долгосрочной перспективе это очень ощутимая разница.

Для инвестиций в американские акции используют повторное поручение или зарубежных брокеров, комиссии варьируются от 0.25% до 1%. Также есть сборы за биржевые операции (0.0008%) и плату за активность, эти скрытые расходы складываются и могут быть значительными.

Интерфейс и сервис

Новичкам особенно важно удобство интерфейса. Интуитивно понятные операции помогут быстро освоиться и снизить риск ошибок при размещении ордеров. Если выбираете зарубежного брокера, наличие китайского интерфейса и поддержки местных служб значительно снизит сложности.

Также важно проверить, поддерживается ли ввод-вывод тайваньской валютой — некоторые платформы позволяют переводить тайваньский доллар через банковский перевод или привязать тайваньский счет, что избавит от обменных операций и сэкономит на комиссиях.

Дополнительные функции и сервисы

Обратите внимание, есть ли возможность регулярных взносов — это важно для небольших инвесторов. Также проверьте наличие аналитических отчетов, инструментов для выбора акций, демо-счетов. Многие качественные платформы предоставляют демо-аккаунты для практики, чтобы вы могли привыкнуть, прежде чем вкладывать реальные деньги.

Тайваньские акции vs американские акции: два разных пути инвестирования

Причины и риски инвестирования в тайваньский рынок

Преимущества тайваньского рынка:

• Высокая узнаваемость: как инвестор из Тайваня, вы лучше знаете местные компании и можете быстрее отслеживать отраслевые новости
• Регулирование: органы, такие как Финансовый надзорный комитет, обеспечивают строгий контроль рынка

Недостатки:

• Ограниченный масштаб рынка, меньшая ликвидность по сравнению с международными рынками, крупные деньги могут сильно влиять на цену
• Некоторые компании еще нуждаются в улучшении прозрачности отчетности и корпоративного управления

Инвестиционные каналы и расходы:

Через брокерский счет — комиссия 0.1425%, налог на продажу 0.3%

Через фонды или ETF — косвенное участие:

• ETF: комиссия 0.1425%, налог 0.1%, внутренние расходы 0.4-1%
• Паевые фонды: покупка около 3%, облигационные — 1.5%, годовые управленческие сборы 0.2%, менеджерские 1-2.5%, хранение 0.2%

Причины и риски инвестирования в американский рынок

Почему все больше новичков выбирают американский рынок:

• Богатство инструментов: Apple, Microsoft, Tesla и другие мировые гиганты, технологии, медицина, потребительский сектор
• Большой потенциал роста: много инновационных компаний (AI, электромобили и др.) выходят на биржу США
• Дружелюбные условия: низкие комиссии, отсутствие налогов на сделки
• Один ETF — и вы можете охватить весь мировой рынок, что хорошо для диверсификации

Но есть и риски:

• Высокие затраты на исследование: много компаний, отраслей, отличающихся от тайваньских, потребуется больше времени на изучение
• Разница во времени: торговое время — с 21:30 до 4:00 по Тайваню, что неудобно для дневных работников
• Валютный риск: большинство сделок в долларах, колебания курса могут съесть прибыль

Инвестиционные каналы и расходы:

Покупка отдельных акций (через повторное поручение или зарубежных брокеров):

• Комиссия 0.25-1%, биржевые сборы 0.0008%, активность — 0.000145 за акцию

Инвестиции в ETF:

• Управленческие сборы 0.03-0.2%, комиссии аналогичны акциям, часто есть скидки

Три способа инвестирования в американские акции — сравнение

Способ 1: покупка отдельных акций

Самый классический способ — владение акциями компаний.

Кому подходит: тем, кто хорошо изучил конкретную компанию и хочет держать акции долго, получая дивиденды.

Плюсы:

• Высокая ликвидность: крупные компании торгуются миллионами акций ежедневно
• Прозрачность: строгий контроль SEC, финансовая отчетность проверена аудиторами
• Можно покупать дробные акции, что подходит для небольших инвесторов

Минусы:

• Много комиссий: за перевод, обмен валюты, посредников
• Ограниченное время торговли, после закрытия — низкая ликвидность
• При выводе в Тайвань — снова платите комиссии

Способ 2: CFD-контракты

Торговля через CFD-платформы, не покупая акции, а зарабатывая на разнице цен.

Кому подходит: небольшим инвесторам, желающим диверсифицировать портфель и гибко управлять капиталом.

Плюсы:

• Низкий порог входа — можно начать с нескольких сотен долларов
• Можно торговать в обе стороны — покупать и продавать
• Использование кредитного плеча — больше возможностей за меньшие деньги
• 24/7 торговля, множество рынков, один аккаунт — много активов

Минусы:

• Высокий риск из-за кредитного плеча, без стоп-лоссов быстро можно потерять все
• Нет дивидендов — только разница цен
• Важно выбирать лицензированные платформы (FCA, ASIC)

Расходы: спреды и ночные ставки

Способ 3: инвестиции в ETF

Покупка индексных фондов, объединяющих множество акций.

Кому подходит: ленивым инвесторам, с умеренной готовностью к риску, желающим диверсифицировать.

Плюсы:

• Низкие издержки, налог на сделки — около трети от налогов на акции
• Не нужно выбирать акции — один ETF содержит десятки или сотни компаний
• Хорошая диверсификация, подходит для небольших сумм

Минусы:

• Не подходит для активной торговли — высокие обороты съедают прибыль
• Доходы более стабильные, без резких скачков, что не очень подходит для тех, кто ищет быстрый рост

Совет новичкам: начинайте с широких ETF типа SPY (S&P 500) или VT (мировой рынок), регулярно инвестируя — это самый выгодный способ на долгий срок.

Практическое руководство по открытию счета и сделкам

Процесс открытия счета

Открытие тайваньского брокерского счета очень просто: выберите надежного брокера, возьмите удостоверения и печать, посетите офис или оформите онлайн. Менеджеры помогут пройти все этапы, подпишите договор. Сейчас многие брокеры предлагают онлайн-открытие — делайте все через телефон или компьютер дома.

Для зарубежных брокеров процесс чуть сложнее: регистрируйтесь, проходите KYC, вносите депозит. Весь процесс занимает 5-10 минут.

Основные шаги по размещению ордера

Хотя интерфейсы разные, логика одинаковая:

1. Войти в торговый терминал
2. Ввести код акции (например, TSLA — Tesla, AAPL — Apple)
3. Выбрать тип сделки (купить или продать)
4. Ввести количество акций
5. Подтвердить ордер — и сделка выполнена

Основы анализа рынка

Обязательные понятия цен:

• Текущая цена — цена последней сделки
• Цена закрытия — цена последней сделки предыдущего дня
• Цена открытия — первая сделка сегодня
• Максимум/минимум — наибольшая/наименьшая цена за день

При просмотре графика можно навести курсор на нужное время — в левом верхнем углу появится цена открытия, закрытия, максимум, минимум за этот период. В рабочие часы цены меняются в реальном времени.

Для продвинутых — изучайте японские свечи, скользящие средние, MACD, анализ стакана и т.п. Но новичкам лучше начать с базовых ценовых движений, чтобы понять общую картину.

4 принципа выбора акций для новичка

Первый шаг: выбирайте отрасль, которую хорошо знаете
“Покупайте акции тех компаний, в которых разбираетесь!” — если часто покупаете электронику, смотрите полупроводниковые компании; любите кофе — изучайте производителей напитков. Знание отрасли помогает лучше оценить перспективы.

Второй: отдавайте предпочтение крупным компаниям
Крупные, известные (TSMC, Hon Hai и др.) — более стабильные, не так подвержены резким скачкам.

Третий: оценивайте цену по фундаментальным показателям
Используйте P/E (цена/прибыль на акцию) или дивидендную доходность, чтобы понять, не переоценена ли акция.

Четвертый: диверсифицируйте портфель
“Не кладите все яйца в одну корзину” — сочетайте дивидендные и растущие акции, чтобы снизить риски.

4 распространенных ошибки новичка

1. Неосторожный выбор брокера
Разница в комиссиях всего 1%, а в долгосрочной перспективе — огромная. Неправильный выбор брокера — как выбрать плохого товарища, это скажется на всем. При высокой торговле старайтесь получить скидки.

2. Следовать за толпой без анализа
Покупать акции, не зная, чем занимается компания, — рискованно. Перед покупкой изучите: отрасль, основные продукты, финансовые показатели (EPS, маржа), новости. Многие покупали судоходные акции на пике, не понимая, что такое “три корабля” — и оказались в убытке.

3. Недисциплинированность в исполнении
Многие теряют деньги, потому что: берут прибыль и сразу выходят, а при убытках держатся за позицию. Нужно установить правила: например, фиксировать прибыль 20%, частично закрывать, или при убытке более 10% — продавать, чтобы не потерять все.

4. Не находить свой стиль инвестирования
Краткосрочные сделки, долгосрочные вложения, волны — каждый выбирает свой подход. Не стоит гнаться за чужими доходами — это часто приводит к ошибкам.

Советы для новичка

Первое: тренируйтесь на демо-счете 3 месяца
Многие платформы дают бесплатные демо-аккаунты, где можно практиковаться, учиться размещать ордера, чувствовать рынок. Не спешите вкладывать реальные деньги.

Второе: контролируйте стартовые вложения
Даже если есть деньги, не вкладывайте все сразу. Начинайте с небольших сумм — 5% от капитала за сделку.

Третье: анализируйте каждую сделку
Записывайте: почему купили, по какой цене, когда продали, прибыль или убыток, уроки. Постепенно вы найдете свой стиль.

И напоследок: инвестиции в акции — это не азарт, а систематическая деятельность, требующая знаний, стратегии и дисциплины. Учитесь, формируйте правильное отношение — и успех не заставит себя ждать. Удачи в 2025 году на пути к собственному инвестиционному будущему!