OTC-трейдинг: секретный канал крупных игроков в криптомире

Вы знаете, почему крупные суммы не торгуют на биржах? Потому что вложение нескольких десятков миллионов долларов сразу может «проткнуть» цену. Вот почему существует OTC-торговля (внебиржевая торговля).

Простыми словами, что это?

OTC = обход биржи, сделки между покупателем и продавцом напрямую. Без публичного ордербука, без проблем с проскальзыванием, крупные сделки проходят тихо и незаметно.

Обычно посредником выступает брокер, который связывает стороны, договариваются о цене, сроках и способах расчетов. В отличие от стандартных сделок на бирже, здесь гораздо больше гибкости.

Почему стоит использовать OTC?

Высокая конфиденциальность → сделки не публикуются в блокчейне, крупные игроки действуют тихо

Глубокая ликвидность → даже большие объемы легко реализовать, влияние на цену минимально

Гибкие расчеты → банковские переводы, хранение, личные встречи — по договоренности

Быстрая сделка → не нужно ждать совпадения ордеров, все делается сразу

Какие риски нужно учитывать

⚠️ Риск контрагента → если партнер сбежит, можно потерять деньги

⚠️ Непрозрачность цены → возможна мошенничество, нет рыночной цены для сравнения

⚠️ Риск регулирования → требования KYC/AML становятся жестче, нужно отчитываться о сделках

⚠️ Риск мошенничества → отсутствует стандартный процесс, легко попасть на мошенников

Популярные стратегии

Арбитраж → покупка на OTC дешевле, продажа на бирже дороже, зарабатываем на разнице

Маркет-мейкинг → биржевые спреды, зарабатываем на разнице цен

Хеджирование → использование деривативов для снижения рисков, особенно при больших объемах

OTC vs биржа

Итог: для мелких трейдеров достаточно работать на бирже, а крупные игроки и институциональные инвесторы используют OTC. Но не стоит думать, что OTC полностью безопасна — важно выбрать надежного брокера, провести должную проверку и разобраться в нормативных требованиях, без этого никуда.