Золотая лихорадка ИИ: является ли Marvell Technology вашей лучшей ставкой сейчас?

Ладно, я должен вам сказать - этот безумие с акциями ИИ становится абсурдным. Все рвутся за кусочком пирога, пока оценки взлетают до небес. Это как наблюдать, как дети дерутся за последнее печенье, только эти печенья стоят миллиарды.

Но вот где я не согласен с большинством: Marvell Technology может действительно заслуживать вашего внимания прямо сейчас. Почему? Потому что коллективная паника Уолл-Стрит создала настоящую выгоду.

Смотрите, Marvell только что сообщила о колоссальном росте выручки от центров обработки данных на 69% по сравнению с прошлым годом - достигнув 1,49 миллиарда долларов в прошлом квартале. Конечно, они сказали, что в третьем квартале может быть плоский результат по сравнению с предыдущим кварталом, и костюмы на Уолл-стрит опять закатили свои обычные истерики. Их убыток, потенциально ваша выгода.

Что меня действительно бесит, так это насколько недальновидными могут быть эти аналитики. Marvell буквально разрабатывает кастомные чипы для крупнейших облачных игроков, таких как Amazon и Microsoft. Они не просто какой-то случайный производитель чипов - они глубоко интегрированы с гипермасштабными компаниями, которые ведут эту революцию в ИИ.

Оценка сейчас просто нелепа - торгуется всего по 23,4 раза к операционному денежному потоку по сравнению со средним за пять лет в 33,8. Это 30% скидка! Тем временем их адресный рынок составляет ошеломляющие $94 миллиард, тогда как их выручка составляет всего 5,8 миллиарда долларов. Посчитайте.

Я видел, как слишком многие инвесторы гонятся за очевидными именами и переплачивают за "гарантированные вещи" в этой сфере. Реальные деньги зарабатываются, когда вы находите качественные компании, временно потерявшие популярность. Руководство Marvell даже намекнуло, что четвертый квартал будет "значительно сильнее", чем третий.

Не поймите меня неправильно - будет волатильность. Рынок сейчас эмоционален и иррационален. Но для любого, кто действительно терпелив и обладает функционирующим мозгом, эта скидка на законного игрока в области ИИ не продлится вечно.

Акции уже получили свое падение. Может быть, сейчас как раз то время, чтобы действовать иначе, пока другие следуют общему курсу. В конце концов, поймать Netflix или Nvidia до того, как они стали известными именами, превратило бы 1 000 долларов в более чем полмиллиона долларов.

Является ли Marvell следующим Nvidia? Возможно, нет. Но по этой цене вам не нужно, чтобы это так было.