Дилемма FX брокера: навигация по вашим Опциям в сегодняшних бурных финансовых морях

Я был на рынке форекс больше раз, чем мне хотелось бы признать, и позвольте мне сказать вам - выбрать правильного брокера FX - это все равно что выбрать спасательный жилет перед тем, как прыгнуть в воды, кишащие акулами. Сделайте неправильный выбор, и вы, по сути, станете приманкой.

Рынки форекс - это огромные существа - крупнейшая финансовая площадка в мире. Неудивительно, что новички чувствуют себя запуганными! Когда вы торгуете валютой, вам нужен кто-то, кто будет облегчать эти транзакции. Вот где приходят брокеры, хотя я всегда считал этот термин немного вводящим в заблуждение.

Внутренние инвестиционные компании против оффшорных брокеров: Моя точка зрения

Я пробовал оба варианта, и есть настоящее психологическое облегчение в использовании местной инвестиционной компании. Это кажется безопаснее, более регулируемым. Но черт возьми, ограничения болезненны:

Во-первых, кредитное плечо ужасно ограничено - обычно максимум составляет около 10x вашего капитала. Это серьезно ограничивает ваши потенциальные доходы. В чем смысл?

Во-вторых, они требуют огромные первоначальные вклады. Это не совсем доступно, если вы пытаетесь попробовать свои силы с умеренными инвестициями.

И что самое худшее? Односторонняя торговля. Вы можете выбрать только покупку ИЛИ продажу, а не то и другое. Говорите, о том, как связать одну руку за спиной!

Между тем, офшорные брокеры предлагают кредитное плечо, которое заставило бы вашего банкира испытать сердечный приступ - иногда в десятки раз больше вашей первоначальной инвестиции. Конечно, это резко увеличивает риск ( я узнал этот урок на собственном опыте ), но, по крайней мере, у вас есть варианты! Вы можете начать с умеренных сумм и - что особенно важно - вы можете заниматься двунаправленной торговлей, зарабатывая деньги как при росте, так и при падении рынков.

Самая большая забота? Отправка ваших денег за границу компании, с которой вы никогда не встречались. Увидите ли вы когда-нибудь эти средства снова? Вот вопрос на миллион долларов.

Что же такое FX-брокер?

Торговля маржей FX происходит на внебиржевом (OTC) рынке - нет централизованной биржи. Это делает брокеров необходимыми, хотя не все они созданы равными.

Законный FX брокер это:

1. Зарегистрировано у иностранных финансовых органов (, аналогичных нашим собственным регулирующим органам )
2. Операция в рамках финансовых законов своей юрисдикции при предоставлении продуктов маржинальной торговли

Другими словами, они "интермедии по иностранной валюте", а не сомнительные "брокеры" из задних переулков, которые этот термин может вызвать в некоторых культурных контекстах.

Как выбрать оффшорного брокера, не попалившись

С учетом бесчисленных компаний по маржинальной торговле, найти надежного "обычного брокера" крайне важно. Вот что я ищу:

Они зарегистрированы в финансовых органах?

Кажется очевидным, правда? Тем не менее, удивительно, что многие работают вне регулирующих рамок. Их веб-сайты часто выдают их - если они полны нелепых обещаний о гарантированной прибыли, бегите!

У них есть соответствующая лицензия? (Самый критический индикатор)

Брокер должен иметь надлежащую регистрацию в финансовых регулирующих органах. Эти лицензии - это не просто красивые сертификаты - они означают, что правительство жестко отреагирует, если брокер сделает что-то подозрительное. Законные брокеры, как правило, ярко отображают свою регулирующую информацию.

При использовании зарубежных торговых платформ вы часто теряете юридическую защиту в своей стране. Вот почему важна правильная лицензия - она гарантирует, что кто-то следит за этими брокерами.

Их спреды ( сборы ) разумные?

В торговле на FX вы постоянно будете слышать о "спредах" - по сути, комиссии брокера, представленной разницей между ценами покупки и продажи. Очевидно, что более низкие спреды приносят вам выгоду. Обязательно сравнивайте с отраслевыми средними показателями.

Остерегайтесь брокеров, рекламирующих "без комиссий" - они обманывают. Комиссия всегда каким-то образом заложена в спред. Я предпочитаю прозрачность в том, как они зарабатывают деньги.

Лабиринт лицензий

Регуляторные органы существуют в первую очередь для снижения риска для клиентов за счет требований к прозрачности, правил рекламы, стандартов финансовой безопасности, протоколов управления рисками и мер защиты от финансовых преступлений.

На основании моего опыта, статус лицензирования брокера говорит о многом. Это сигнализирует о безопасности - они работают законно, под пристальным наблюдением. Ваши средства имеют законную защиту, комиссии, как правило, разумные, а обслуживание клиентов обычно лучше развито.

Крупнейшие мировые финансовые регуляторные органы включают NFA (США), FCA (Великобритания), ASIC (Австралия), FINMA (Швейцария), FSA (Япония), CySEC (Кипр), MAS (Сингапур) и CIMA (Каймановы острова).

Большинство уважаемых FX платформ имеют лицензии от нескольких надзорных органов - это на самом деле нормально и хороший признак.

Торговые модели: как на самом деле работают брокеры

Помимо регулирования, понимание того, как брокеры зарабатывают деньги, имеет решающее значение. Модели торговли FX-брокеров включают:

• MM (Маркетмейкер)
• STP (Прямой Процессинг)
• ECN (Электронная коммуникационная сеть)
• DD (Диллинговый стол)
• NDD (Нерегулируемый стол )
• DMA (Прямой рыночный доступ)

Не беспокойтесь о запоминании всего этого. Брокеры обычно используют два основных маршрута: STP/ECN или MM.

STP/ECN - Книга

В отличие от традиционных методов, когда брокеры торгуют непосредственно с клиентами, брокеры STP и ECN не вмешиваются напрямую (это называется "недилерский стол"). STP не имеет системы обработки заказов, поэтому он передает заказы участников непосредственно поставщикам ликвидности (банкам). Эта прямота является преимуществом, но может вызвать задержки при высоких объемах торговли.

ECN просто связывает участников и рынок форекс без вмешательства. Это позволяет трейдерам получать доступ к реальным рыночным котировкам и спредам - брокер зарабатывает деньги через отдельные комиссии, а не манипулируя ценами.

ММ - B Книга

С маркет-мейкерами брокеры активно вмешиваются в заказы и исполнение. Котировки, которые вы видите, не являются реальными рыночными котировками, а ценами, скорректированными для получения прибыли брокера. По сути, вы торгуете напрямую с брокером, а не с реальным рынком.

Я пострадал от некоторых ММ-брокеров, которые, казалось, таинственным образом изменяли цены против моих позиций в тот момент, когда я собирался получить прибыль. Совпадение? Не думаю.

Итог

Ваш выбор форекс-брокера dramatically повлияет на ваш торговый опыт. Не торопитесь, читайте отзывы от других трейдеров и помните, что самые яркие платформы не всегда являются самыми надежными.

Я видел слишком много новичков, которые теряют свои деньги, спеша вступить в отношения с ненадежными брокерами. Немного должной осмотрительности на начальном этапе может спасти вас от огромных проблем в будущем.