Уравнение: Восхождение инновационной платформы торговли бессрочными фьючерсами
Equation как новая платформа для торговли бессрочными фьючерсами на блокчейне показывает отличные результаты с момента своего запуска. Всего за месяц общий объем заблокированных средств (TVL) увеличился в три раза, а объем торгов достиг 500 миллионов долларов. За этим успехом стоит тщательная работа Equation в таких областях, как проектирование продуктов, токеномика и пользовательский опыт.
Обзор рынка бессрочных фьючерсов
В настоящее время объем торговли бессрочными фьючерсами на блокчейне все еще значительно отстает от централизованных бирж. Согласно данным, объем торговых контрактов на блокчейне составляет всего около 1,5% от централизованных бирж. Это означает, что торговые платформы бессрочных фьючерсов на блокчейне все еще имеют большой потенциал для роста. В этом контексте несколько бирж бессрочных фьючерсов на блокчейне исследуют различные способы реализации, и Equation является одной из наиболее выдающихся.
Ядро механизма Equation
Механизм торговли
Equation создает независимые торговые пулы для различных торговых пар, выступая в качестве контрагента для трейдеров. Когда пользователь открывает позицию, закрывает позицию или подвергается ликвидации, поставщики ликвидности (LP) хеджируют позиции в том же объеме и по той же цене, но в противоположном направлении.
Инновационная модель ценообразования
Equation использует инновационный метод ценообразования BRMM (Balance Rate Market Making). Здесь BR означает коэффициент остатка ликвидности пула, формула расчета следующая:
BR = стоимость короткой позиции, удерживаемой LP / общая ликвидность LP
Бессрочные фьючерсы цена премии (PR) является премией цены ликвидного пула Бессрочных фьючерсов относительно индексной цены, определяется BR. Этот механизм может динамически регулировать цену в зависимости от состояния пула, обеспечивая баланс на рынке.
Механизм финансирования
Дизайн процентной ставки Equation также отличается от традиционного. Когда LP держит короткую позицию, длинный держатель компенсирует шорт; когда LP держит длинную позицию, короткий держатель компенсирует длинный. Этот дизайн помогает поддерживать долгосрочную стабильность рынка.
Дружественный дизайн
Equation предлагает более низкие поддерживающие маржи и более высокое плечо в торговле, что очень привлекательно для крипто-трейдеров с высоким уровнем риск-аппетита. По сравнению с другими платформами, поддерживающая маржа Equation составляет всего 0,25%, а максимальное плечо достигает 200 раз.
Для защиты интересов LP Equation разработала фонд рискованного буфера (RBF). Когда LP выступает в роли временного контрагента пользователя и несет убытки, RBF сначала берет на себя эти временные убытки до исчерпания средств. Это значительно снижает риск ликвидации для LP.
Инновационная токеномика
Дизайн токенов Equation включает две части: FT (EQU) и NFT (EFC):
EQU: Как нативный токен, 100% справедливо распределяется через майнинг на основе позиций, ликвидный майнинг и рекомендательный майнинг. Используя модель ve, владельцы могут получать 25% от торговых сборов протокола.
EFC: NFT, разделенные на три уровня - Member, Connector и Architect, которые ориентированы на разные группы и предлагают уникальные преимущества.
Этот дизайн направлен на максимизацию стимулов для участия пользователей, одновременно создавая устойчивую экосистему.
Заключение
Equation быстро поднялся на конкурентном рынке бессрочной торговли фьючерсами благодаря инновационной механике продуктов, удобному дизайну и всесторонней токеномике. Его успешный опыт стоит изучить и перенять другим стартапам. С учетом постоянного развития криптовалютного рынка, Equation ожидает продолжать демонстрировать сильный рост в будущем.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Платформа для торговли бессрочными фьючерсами Equation в блокчейне выросла, объем TVL увеличился в три раза и достиг 500 миллионов долларов.
Уравнение: Восхождение инновационной платформы торговли бессрочными фьючерсами
Equation как новая платформа для торговли бессрочными фьючерсами на блокчейне показывает отличные результаты с момента своего запуска. Всего за месяц общий объем заблокированных средств (TVL) увеличился в три раза, а объем торгов достиг 500 миллионов долларов. За этим успехом стоит тщательная работа Equation в таких областях, как проектирование продуктов, токеномика и пользовательский опыт.
Обзор рынка бессрочных фьючерсов
В настоящее время объем торговли бессрочными фьючерсами на блокчейне все еще значительно отстает от централизованных бирж. Согласно данным, объем торговых контрактов на блокчейне составляет всего около 1,5% от централизованных бирж. Это означает, что торговые платформы бессрочных фьючерсов на блокчейне все еще имеют большой потенциал для роста. В этом контексте несколько бирж бессрочных фьючерсов на блокчейне исследуют различные способы реализации, и Equation является одной из наиболее выдающихся.
Ядро механизма Equation
Механизм торговли
Equation создает независимые торговые пулы для различных торговых пар, выступая в качестве контрагента для трейдеров. Когда пользователь открывает позицию, закрывает позицию или подвергается ликвидации, поставщики ликвидности (LP) хеджируют позиции в том же объеме и по той же цене, но в противоположном направлении.
Инновационная модель ценообразования
Equation использует инновационный метод ценообразования BRMM (Balance Rate Market Making). Здесь BR означает коэффициент остатка ликвидности пула, формула расчета следующая:
BR = стоимость короткой позиции, удерживаемой LP / общая ликвидность LP
Бессрочные фьючерсы цена премии (PR) является премией цены ликвидного пула Бессрочных фьючерсов относительно индексной цены, определяется BR. Этот механизм может динамически регулировать цену в зависимости от состояния пула, обеспечивая баланс на рынке.
Механизм финансирования
Дизайн процентной ставки Equation также отличается от традиционного. Когда LP держит короткую позицию, длинный держатель компенсирует шорт; когда LP держит длинную позицию, короткий держатель компенсирует длинный. Этот дизайн помогает поддерживать долгосрочную стабильность рынка.
Дружественный дизайн
Equation предлагает более низкие поддерживающие маржи и более высокое плечо в торговле, что очень привлекательно для крипто-трейдеров с высоким уровнем риск-аппетита. По сравнению с другими платформами, поддерживающая маржа Equation составляет всего 0,25%, а максимальное плечо достигает 200 раз.
Для защиты интересов LP Equation разработала фонд рискованного буфера (RBF). Когда LP выступает в роли временного контрагента пользователя и несет убытки, RBF сначала берет на себя эти временные убытки до исчерпания средств. Это значительно снижает риск ликвидации для LP.
Инновационная токеномика
Дизайн токенов Equation включает две части: FT (EQU) и NFT (EFC):
EQU: Как нативный токен, 100% справедливо распределяется через майнинг на основе позиций, ликвидный майнинг и рекомендательный майнинг. Используя модель ve, владельцы могут получать 25% от торговых сборов протокола.
EFC: NFT, разделенные на три уровня - Member, Connector и Architect, которые ориентированы на разные группы и предлагают уникальные преимущества.
Этот дизайн направлен на максимизацию стимулов для участия пользователей, одновременно создавая устойчивую экосистему.
Заключение
Equation быстро поднялся на конкурентном рынке бессрочной торговли фьючерсами благодаря инновационной механике продуктов, удобному дизайну и всесторонней токеномике. Его успешный опыт стоит изучить и перенять другим стартапам. С учетом постоянного развития криптовалютного рынка, Equation ожидает продолжать демонстрировать сильный рост в будущем.