O trading de criptomoedas é uma forma moderna de investimento nos mercados descentralizados

Trading de criptomoedas é a troca de ativos digitais com o objetivo de obter lucro através das oscilações de preços. Nos últimos anos, as moedas digitais revolucionaram os mercados financeiros, atraindo tanto investidores experientes quanto novatos. Se deseja compreender este setor dinâmico, deve entender em que difere o trading de criptomoedas da negociação tradicional de ações e moedas. Este conhecimento ajudará a fazer escolhas fundamentadas, de acordo com o seu risco e objetivos de investimento.

O que é a criptomoeda e a tecnologia blockchain

Criptomoeda é uma moeda virtual que utiliza criptografia para proteger transações e controlar a criação de novas unidades. A primeira criptomoeda praticamente utilizável na história surgiu em janeiro de 2009, quando Satoshi Nakamoto lançou o protocolo Bitcoin. A principal diferença dos criptoativos em relação ao dinheiro fiduciário é a sua natureza descentralizada: não são emitidos por bancos centrais, mas criados através de um processo tecnológico no qual participam voluntários de todo o mundo.

Blockchain é a base tecnológica das criptomoedas. Na essência, é uma cadeia virtual de blocos, cada um contendo um conjunto de transações. Quando um bloco é adicionado à cadeia, torna-se imutável, ou seja, os dados nele contidos não podem ser alterados. Os nós da rede desempenham funções de armazenamento de um arquivo completo de todas as transações e de verificação de novos dados, garantindo a integridade do sistema sem a participação de um órgão central.

Como funciona o mercado descentralizado de criptoativos

Os mercados de criptomoedas operam de forma diferente das bolsas tradicionais. São distribuídos por uma rede de computadores e não são controlados por uma única organização. Os criptoativos existem exclusivamente como registros em um livro digital de blockchain.

Quando deseja enviar Bitcoin a outro usuário, a transação passa por uma exchange de criptomoedas ou uma carteira digital. Ela só é considerada concluída após confirmação e inclusão no blockchain através do processo de mineração. Assim, a maior parte dos novos tokens de criptomoedas é criada. Além do Bitcoin, existem milhares de outros ativos digitais chamados altcoins, que podem ser negociados em diversas plataformas.

Negociação de criptomoedas: mecânica e possibilidades

Negociar criptomoedas é obter lucro com as oscilações de preços causadas pela oferta e demanda. Devido à alta volatilidade dos mercados de criptoativos, essa negociação é ao mesmo tempo lucrativa e arriscada. Os traders de criptomoedas podem comprar e vender ativos em minutos ou semanas, dependendo da estratégia adotada.

Antes de começar a negociar, é importante ter:

• Uma carteira de criptomoedas (papel, móvel, software ou hardware)
• Acesso a uma exchange de criptomoedas que permita comprar, vender e trocar ativos digitais

No mercado de criptomoedas, a força mais poderosa é a oferta e a demanda. Quando a demanda excede a oferta, o preço sobe; quando a oferta é maior que a demanda, o preço cai. Contudo, esse é apenas o mecanismo básico. Na prática, muitos fatores influenciam os preços: volume de moedas em circulação, capitalização de mercado, cobertura midiática, integração em sistemas de pagamento e eventos-chave na indústria.

Três métodos de análise do mercado de criptoativos para negociação

Ao analisar criptomoedas — seja Bitcoin, Ethereum, Litecoin ou moedas menos conhecidas — aplique três abordagens:

Análise técnica — estudo de gráficos e dados históricos para identificar tendências. Uma tendência de alta ocorre com um crescimento prolongado do preço, enquanto uma tendência de baixa é observada com uma queda ao longo do tempo.

Análise fundamentalista — investigação da tecnologia, equipe, objetivos do projeto e sua posição na ecossistema.

Análise de sentimento — avaliação da opinião pública e do humor do mercado, que influenciam significativamente os preços dos criptoativos.

Quase todos os especialistas financeiros concordam que a criptomoeda é o futuro do investimento. A questão não é se as criptomoedas se tornarão ativos principais, mas quais moedas permanecerão como líderes.

Trading de criptomoedas em comparação com Forex e mercado de ações

O crescimento dos investimentos em moedas digitais elevou a capitalização total do mercado de criptomoedas para mais de 3 trilhões de dólares. A negociação em exchanges de criptoativos difere drasticamente da negociação em bolsas de valores e mercados cambiais, pois estes últimos são relativamente menos voláteis.

Principais diferenças na capitalização de mercado

Mercado de criptomoedas: A capitalização total é aproximadamente 3 trilhões de dólares. O primeiro trilhão levou 12 anos para ser atingido, os dois trilhões seguintes foram adicionados em 11 meses. O volume diário de negociação varia entre 100 bilhões e 500 bilhões de dólares.

Forex: O volume de negociações diárias no mercado cambial é de cerca de 6,6 trilhões de dólares (dados do Banco de Compensações Internacionais de 2019). Isso é aproximadamente de 12 a 60 vezes maior que o volume do mercado de criptoativos.

Mercado de ações dos EUA: A capitalização total do mercado de ações americano supera 53 trilhões de dólares. Empresas listadas na Bolsa de Nova York, Nasdaq ou OTCQX. Apesar de desafios econômicos, a capitalização das corporações americanas cresceu 20,15% em 2020.

Diferenças na propriedade dos ativos

Ações: São títulos que representam uma participação na empresa. Frequentemente oferecem direitos de voto ou dividendos.

Forex: No mercado cambial, a negociação é feita por contratos por diferença (CFDs) com um corretor. Você não possui diretamente as moedas, a menos que as compre no mercado monetário de forma direta.

Criptomoedas: Muitos ativos digitais, como Ether (ETH), Basic Attention Token (BAT) e Vechain (VET), são tokens utilitários destinados ao uso em ambientes blockchain. Eles não representam interesse jurídico na entidade emissora.

Principais diferenças em liquidez e horário de funcionamento

Investidores enfrentam baixa liquidez ao negociar moedas digitais de baixa capitalização, assim como ações de microcapitalização no mercado de ações. Em contrapartida, mercados de criptomoedas e Forex possuem alta liquidez.

Horário de negociação: Os mercados de criptomoedas funcionam 24/7, permitindo negociar a qualquer momento, inclusive fins de semana e feriados. Os mercados tradicionais têm horários específicos e fecham nos finais de semana. Isso dá aos traders de cripto uma vantagem de acesso contínuo e possibilidade de reagir a eventos em tempo real.

Os fatores que influenciam a avaliação das criptomoedas são semelhantes aos do mercado de moedas (oferta e demanda), mas as forças específicas que regulam esses fatores diferem bastante. As criptomoedas baseiam-se na tecnologia revolucionária do blockchain, com um livro descentralizado no qual são investidos valores elevados.

O futuro do trading de criptomoedas e da economia digital

Apesar das diferenças, o comércio tradicional e o ecossistema cripto estão se aproximando rapidamente. Projetos como Synthetix e Terra usam ativos sintéticos para transferir ações tradicionais para o blockchain. No futuro próximo, os traders de criptomoedas poderão negociar ações tradicionais em plataformas descentralizadas, graças a redes de oráculos blockchain que conectam bancos de dados financeiros tradicionais aos mercados de criptoativos.

A escolha entre o mercado de criptomoedas e os mercados tradicionais depende da sua disposição para assumir riscos. O trading de cripto é altamente volátil, mas potencialmente altamente lucrativo. O mercado de ações oferece maior estabilidade, porém com crescimento mais lento. O Forex ocupa uma posição intermediária, com alta liquidez e funcionamento 24 horas.

Considere as características e riscos únicos de cada mercado para determinar qual modalidade de negociação se encaixa no seu perfil de investidor e objetivos de longo prazo.