Определение лучших акций для покупки прямо сейчас для долгосрочного роста

Инвестирование 1000 долларов на рынке сегодня представляет собой как уникальные вызовы, так и упущенные возможности. В то время как акции, управляемые искусственным интеллектом, привлекли большинство внимания инвесторов, более широкий рыночный ландшафт раскрывает убедительные альтернативы, где динамика риск-вознаграждение действительно благоприятствует терпеливым инвесторам. Три компании, представляющие разные сектора, демонстрируют, почему избирательное распределение капитала вне цикла хайпа вокруг ИИ может приносить значительную прибыль.

Проблема ясна: когда один тематический сектор доминирует в доходности, переход в другие сегменты сопряжен с рисками исполнения. Однако эта озабоченность зачастую заслоняет реальность: сильные фундаментальные показатели и рыночные драйверы сохраняются в различных отраслях. В следующем анализе рассматриваются три акции, которые стоит купить прямо сейчас и которые отвечают долгосрочным трендам спроса, в значительной степени независимым от колебаний нарратива вокруг ИИ.

Taiwan Semiconductor Manufacturing: Необходимая основа современного производства чипов

Несмотря на усилия всей отрасли по снижению зависимости от единственных поставщиков, Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (NYSE: TSM) остается фундаментальным слоем, на котором строится современное вычисление. Это доминирование не случайно — оно отражает годы технологического накопления, производственного опыта и капитальных затрат, которые конкуренты с трудом могут воспроизвести.

Конкурентная защита только усилилась в последнее время. Intel, ранее планировавшая масштабное внутреннее возрождение производства во время пандемии, значительно сократила эти амбиции. Барьеры для входа — сложность, требования к капиталу и время выхода на рынок — оказались слишком высокими. Даже несмотря на то, что Nvidia закупает чипы у TSM и одновременно сотрудничает с Intel в области развития инфраструктуры ИИ, ни один конкурент не смог успешно бросить вызов позиции этого производителя на рынке.

Недавние рыночные откаты от пиковых оценок создают тактические точки входа. Эта динамика совпадает с мнением лидеров отрасли: генеральный директор Nvidia Jensen Huang публично признал, что TSM представляет «одну из величайших компаний в истории человечества», что является косвенной поддержкой того, что конкурентные преимущества производителя остаются устойчивыми. Для инвесторов, ищущих акции с реальными конкурентными преимуществами и долгосрочными драйверами роста, почти монопольное положение TSM в производстве высокопроизводительных чипов заслуживает серьезного внимания.

GE Vernova: Использование глобальной энергетической трансформации

Декомпозиция General Electric в 2021 году казалась подтверждением многолетних скептических настроений инвесторов относительно актуальности промышленного конгломерата в современных рынках. Однако один из спин-оффов — GE Vernova (NYSE: GEV) — показал, что специализированная энергетическая инфраструктура остается важной в эпоху перехода.

GE Vernova работает в области возобновляемых и традиционных источников энергии: ветряных турбин, ядерных установок, гидроэлектростанций и паровых электростанций. Компания также производит оборудование для подключения к электросетям, системы хранения энергии и сопутствующее программное обеспечение. В прошлом году выручка составила 35 миллиардов долларов (почти половина из которых — повторяющиеся сервисные контракты), увеличившись на 5% в год, при этом заказы на новое оборудование достигли 44 миллиардов долларов — что свидетельствует о нарастающем спросе.

Основной драйвер очевиден: центры данных для ИИ требуют беспрецедентных объемов электроэнергии. Исследование Goldman Sachs оценивает, что сектор к 2030 году потребует на 165% больше электроэнергии, чем сейчас. Хотя возобновляемая энергия идеально подходит для этого, практические ограничения означают, что в ближайшей перспективе традиционная генерация остается необходимой. GE Vernova напрямую отвечает на этот вызов.

Доказательство ускоряющегося спроса — заказ Crusoe, поставщика инфраструктуры для ИИ, на дополнительные 19 газовых турбин у GE Vernova, что увеличило общий заказ до 29 единиц. Эти решения свидетельствуют о том, что конечные клиенты понимают срочность. Самое важное — отчетный портфель заказов GE Vernova достиг 135,3 миллиарда долларов к третьему кварталу и продолжает расти быстрее, чем компания успевает выполнять поставки — редкая операционная динамика, указывающая на реальный спрос, превышающий производственные возможности.

CRISPR Therapeutics: Осознание временных рамок коммерциализации

Научное достижение технологии редактирования генов CRISPR вызывает уважение: ученые Эмманюэль Шарпентье и Дженнифер Дудна получили Нобелевскую премию по химии 2020 года за открытие механизма, позволяющего точечное изменение генома. CRISPR Therapeutics (NASDAQ: CRSP), компания, коммерциализирующая эту технологию, представляет собой инновацию следующего поколения в лечении ранее неизлечимых генетических заболеваний.

Первое коммерческое применение — Casgevy, одобренное в конце 2023 года для лечения бета-талассемии, зависимой от трансфузий, — подтверждает научную основу. Однако рыночная динамика разочаровала инвесторов, ожидавших немедленного ускорения. Это связано с практическими аспектами производства, которые финансовые рынки часто недооценивают: каждое лечение Casgevy требует месяцев производства и индивидуальной настройки для каждого пациента, а затем еще несколько месяцев — для признания дохода.

Коммерческий потенциал остается огромным. Аналитики прогнозируют более чем 400% рост доходов, когда существующие пациенты достигнут стадии получения дохода от лечения. Однако акции отражают «покажи мне» — рынок остается скептичным к биотехнологическим компаниям, пока не станет очевидным получение дохода.

Дополнительные катализаторы уже на подходе. В pipeline CRISPR — CTX112, нацеленный на несколько сердечно-сосудистых и метаболических заболеваний. Каждый этап регуляторных решений и клинических испытаний может вновь привлечь интерес инвесторов, как только станет ясна реальная временная шкала между одобрением рынка и получением дохода.

Инвестиционный кейс для стратегического распределения капитала

Эти три акции, которые стоит купить прямо сейчас, охватывают три разные долгосрочные тенденции: необходимость полупроводников (TSMC), трансформация энергетической инфраструктуры (GE Vernova) и коммерциализация генетической медицины (CRISPR Therapeutics). Каждая из них работает на рынках, где фундаментальный спрос остается независимым от краткосрочных колебаний рыночных настроений.

Общий принцип остается: глубокий анализ часто показывает, что терпеливым инвесторам не обязательно гнаться за переполненными нарративами, чтобы найти привлекательные сценарии риск-вознаграждение. Рыночные дислокации и временные сложности создают возможности для тех, кто готов исследовать за пределами поверхностных настроений. Распределение 1000 долларов по привлекательным возможностям дает лучшие показатели с точки зрения соотношения риск-вознаграждение, чем концентрация в уже высоко оцененных мультипликаторах, обусловленных только тематическим импульсом.