Cách tránh những cạm bẫy trong giao dịch trong ngày: 3 phương pháp an toàn hơn để giao dịch tích cực

Bạn có từng nhận thấy rằng các nhà giao dịch trong ngày liên tục dán mắt vào màn hình, thực hiện các bước đi bốc đồng thường phản tác dụng? Sự khác biệt giữa họ và các nhà giao dịch thành công không phải là may mắn—đó là chiến lược. Nếu bạn nghiêm túc với việc giao dịch tích cực nhưng muốn tránh khỏi cuộc hành trình cảm xúc và những khoản lỗ tàn khốc làm phiền các nhà giao dịch trong ngày, hãy xem xét chuyển sang các phương pháp thận trọng hơn. Đây là sự thật: tất cả các hình thức giao dịch đều mang rủi ro, nhưng không phải rủi ro nào cũng giống nhau. Trong khi các chiến thuật hung hãn như theo đuổi cổ phiếu penny hoặc giao dịch quyền chọn out-of-the-money có thể xóa sổ tài khoản của bạn, các kỹ thuật cân nhắc hơn giúp bạn xây dựng sự giàu có mà không trở thành một kẻ lo lắng khi theo dõi từng biến động nhỏ.

Chiến lược 1: Giao dịch cặp đôi – Kiếm lợi từ các sai lệch giá tạm thời

Muốn tránh việc đặt cược toàn bộ vào hướng đi của một tài sản duy nhất? Giao dịch cặp đôi cung cấp một cách chơi khác. Phương pháp này liên quan đến việc xác định hai chứng khoán liên quan, mua một trong khi bán khống chứng khoán kia, và chờ đợi giá của chúng điều chỉnh lại phù hợp. Hình dung thế này: McDonald’s đột nhiên tăng mạnh mà không có tin tức thực sự, trong khi Wendy’s vẫn giữ nguyên mức giá. Một nhà giao dịch cặp đôi sẽ bán khống MCD và mua WEN, đặt cược vào việc chúng sẽ trở lại mối quan hệ tương quan lịch sử của chúng.

Tại sao điều này vượt trội hơn sự hỗn loạn của giao dịch trong ngày:

• Hoạt động khi thị trường trở nên kỳ quặc: Khác với các nhà giao dịch trong ngày cần sự tin tưởng vào hướng đi của thị trường, các nhà giao dịch cặp đôi giữ trạng thái trung lập. Bạn không đặt cược vào việc thị trường đi lên hay đi xuống—chỉ cần các sai lệch giá tự điều chỉnh. Sự miễn nhiễm này với các biến động của thị trường có nghĩa là bạn có thể thực hiện các giao dịch bất kể điều kiện chung ra sao.
• Giới hạn thua lỗ tích hợp: Điều tuyệt vời của việc mua dài một tài sản và bán khống một tài sản khác là thiệt hại ở một bên về lý thuyết sẽ bù đắp lợi nhuận ở bên kia. Đúng vậy, bạn vẫn có thể thua lỗ, nhưng mức tối đa của bạn được giới hạn theo cách mà các nhà giao dịch trong ngày hiếm khi đạt được.
• Giảm nhiễu loạn trong giao dịch: Các nhà giao dịch trong ngày tiêu tốn tiền vào vô số biến động nhỏ. Các nhà giao dịch cặp đôi tập trung vào một điều—sự trở lại trung bình—điều này cắt đứt nhiễu loạn và yêu cầu ít giao dịch hơn.

Điểm cần lưu ý:

• Yêu cầu nhiều nghiên cứu hơn: Bạn phải đánh giá hai công ty, không chỉ một. Gấp đôi công việc nghiên cứu, gấp đôi bảng tính, và gấp đôi công sức trước khi ra quyết định.
• Phí giao dịch cộng dồn: Hoa hồng và spread mua-bán ăn vào lợi nhuận nhanh hơn bạn nghĩ, đặc biệt nếu bạn giao dịch quá nhiều chiến lược này.
• Giới hạn tiềm năng lợi nhuận: Nếu một cổ phiếu tăng 30% trong khi bạn đang bán khống cặp của nó, bạn sẽ không thể tận dụng toàn bộ biến động đó. Bạn đang đổi lợi nhuận lớn lấy sự ổn định.

Quy tắc thoát tự động: Lệnh dừng lỗ và chốt lời

Điều phân biệt các nhà giao dịch có kỷ luật với các nhà giao dịch trong ngày đưa ra quyết định cảm xúc lúc 3 giờ chiều chính là các lệnh thoát tự động. Bằng cách đặt các điểm thoát trước khi cảm xúc xen vào, bạn thực thi một kế hoạch giao dịch thực sự hiệu quả.

Chúng hoạt động như thế nào: Lệnh dừng lỗ tự động đóng vị thế của bạn nếu giá giảm xuống mức đã đặt trước đó. Lệnh chốt lời làm ngược lại—nó khóa lợi nhuận khi bạn đạt mục tiêu. Gửi lệnh và rời đi; thị trường sẽ xử lý việc thực thi.

Lợi ích thực sự:

• Giao dịch mà không cần nhìn biểu đồ: Điều này rất lớn để tránh căng thẳng khi giao dịch trong ngày. Bạn đặt ra các quy tắc, rồi thoải mái. Không còn do dự, không bán hoảng loạn vào thời điểm tồi tệ nhất.
• Loại bỏ FOMO và giao dịch trả thù: Các nhà giao dịch trong ngày thường mất tiền khi cố gắng “lấy lại” sau một khoản lỗ. Các lệnh tự động ngăn chặn vòng xoáy đó bằng cách thực thi dựa trên logic, không cảm xúc. Việc thoát của bạn đã được xác định rõ ràng và không thể thương lượng.

Điểm hạn chế:

• Bạn có thể bỏ lỡ lợi nhuận lớn: Đặt chốt lời ở mức 20% cảm thấy an toàn cho đến khi cổ phiếu tăng đến 70%. Đúng vậy, đó là cái giá của việc giảm căng thẳng—dành cho những cú đánh đơn lẻ thay vì cú home run. Hầu hết các nhà giao dịch chấp nhận điều này một cách vui vẻ.
• Rủi ro bị thực hiện sớm: Các quyền chọn có thể bị thực hiện trước ngày đáo hạn, buộc bạn phải giao cổ phiếu sớm hơn dự kiến. Việc này có thể gây phiền toái về mặt thời gian.
• Yêu cầu chính xác cao: Chọn sai mức giá thực hiện hoặc ngày hết hạn có thể biến chiến lược thận trọng này thành một nguồn gây lỗ. Các chi tiết cực kỳ quan trọng.

Viết quyền chọn bán có bảo hiểm – Tạo thu nhập trong khi phòng ngừa rủi ro

Viết quyền chọn bán có bảo hiểm thường bị xem là “cao cấp,” nhưng thực ra đó là một trong những chiến lược thận trọng nhất có thể. Nếu bạn sở hữu cổ phiếu, bạn có thể viết (bán) một quyền chọn mua ở mức giá trên giá hiện tại, nhận phí bảo hiểm ngay lập tức, và để cổ phiếu tự vận hành.

Ví dụ thực tế: Bạn sở hữu 100 cổ phiếu Apple giao dịch ở mức 150 đô la. Bạn bán một quyền chọn mua với mức giá thực hiện $160 strike. Nhận phí bảo hiểm ngay lập tức. Nếu Apple giữ dưới 160 đô la, quyền chọn hết hạn vô giá trị và bạn thu lợi từ phí bảo hiểm. Nếu nó tăng vọt lên $160 hoặc cao hơn, bạn giao cổ phiếu và kết thúc vị thế có lợi—bạn đã sở hữu chúng, nên không cần phải vội vàng.

Lợi ích chiến lược:

• Tạo thu nhập ngay lập tức: Khác với các nhà giao dịch trong ngày theo đuổi lợi nhuận hàng ngày, bạn kiếm tiền trước qua phí bảo hiểm. Khoản thanh toán này như một lớp đệm chống lại các khoản lỗ trong cổ phiếu cơ sở.
• Bảo vệ giảm giá tích hợp: Thao tác tối đa của bạn bị giới hạn tại (giá mua cổ phiếu - giá thực hiện - phí bảo hiểm nhận được). Bạn biết rõ rủi ro lớn nhất trước khi vào lệnh.
• Phòng ngừa rủi ro mà không cần vay mượn: Không cần vay mượn, không gọi ký quỹ—chỉ có cổ phiếu của bạn và quyền chọn đã bán. Điều này an toàn hơn nhiều so với các nhà giao dịch trong ngày sử dụng đòn bẩy.

Những điểm bất lợi:

• Bạn bỏ lỡ lợi nhuận lớn: Viết quyền chọn mua đối với Apple, và nếu nó tăng gấp đôi, bạn sẽ bị buộc phải giao cổ phiếu ở mức giá thấp hơn. Bạn giữ phí bảo hiểm nhưng bỏ lỡ khoản lợi nhuận lớn. Đó là cái giá của sự ổn định.
• Rủi ro bị thực hiện sớm: Các quyền chọn có thể bị thực hiện trước ngày đáo hạn, buộc bạn phải giao cổ phiếu sớm hơn dự kiến. Việc này có thể gây phiền toái về mặt thời gian.
• Yêu cầu chính xác cao: Chọn sai mức giá thực hiện hoặc ngày hết hạn có thể biến chiến lược bảo thủ này thành một nguồn gây lỗ. Các chi tiết cực kỳ quan trọng.

Kết luận: Chiến lược vượt trội hơn tốc độ

Giao dịch trong ngày dựa vào tốc độ, khối lượng và adrenaline cảm xúc—một công thức cho thảm họa đối với hầu hết các nhà giao dịch. Ba phương pháp này—giao dịch cặp đôi, thoát tự động, và viết quyền chọn bán có bảo hiểm—đảo ngược lại kịch bản đó. Chúng ưu tiên sự ổn định, các quy tắc đã định sẵn, và lợi nhuận thực tế hơn là theo đuổi biến động hàng ngày. Không có phương pháp nào là không rủi ro, nhưng chúng là các khung sườn giúp bạn tránh khỏi những sai lầm phổ biến khiến tài khoản của các nhà giao dịch trong ngày bị phá hủy.

Trước khi áp dụng bất kỳ chiến lược nào, hãy tham khảo ý kiến của cố vấn tài chính để đảm bảo phù hợp với mục tiêu, khả năng chịu đựng rủi ro và triển vọng thị trường của bạn.