AnchorageはMarinadeを活用した戦略でSolanaステーキングを拡大

Anchorage Digitalは、Marinade Financeと連携し、機関投資家がAnchorageのカストディとウォレットインフラを通じてSolana(SOL)を直接ステーキングできるようにしました。この動きにより、Marinadeの自動バリデータ戦略がAnchorageのプラットフォームに統合され、資産の管理権を手放すことなく、ステークの展開と利回りの獲得を可能にします。

木曜日の発表で、Anchorageはこの統合により、クライアントがAnchorageのカストディスタックとPortoセルフカストディウォレット内でMarinadeのステーキング機能にアクセスできると説明しました。この仕組みは、ステーキングと引き出し権を明確に分離し、機関投資家がバリデータの選択に影響を与えつつ、資産のカストディを維持しながらステーキング報酬を得られるように設計されています。

機関投資家は、約30のKYC認証済みバリデータにSOLを配分するコンプライアンス重視のキュレーション戦略(ETFなどの規制対象商品を含む)と、数百の運営者に分散させて利回りを最適化するダイナミック戦略の2つの異なるステーキングパスを選択できます。これらのオプションは、Anchorageの統合されたインターフェース内で、Portoウォレットを通じてステーキング、カストディ、資産管理に利用されます。

重要なポイント

機関投資家は、資産を移動させることなく、Marinadeの自動戦略を用いてAnchorageのカストディプラットフォームを通じてSolanaをステーキングできる。

2つの異なるステーキングアプローチ：コンプライアンス重視のキュレーションされたバリデータセット(約30のバリデータ)と、数百の運営者に分散させたより広範な利回り重視のセット。

この統合により、AnchorageのPortoウォレットを通じて、ステーキング、カストディ、資産管理が一つのインターフェースに集約される。

この動きは、機関投資家が暗号資産の利回りを追求しつつ、資産をプロのカストディ下に置き続けることを可能にする、カストディ主導の利回り戦略の広がりの一環です。

AnchorageのMarinade統合の解説

サンフランシスコ拠点のカストディアン、Anchorage Digitalは、米国で最初の連邦認可の暗号銀行とされる運営を行い、Marinade Financeを通じてSolanaのステーキングにカストディ能力を拡大しています。この仕組みでは、機関投資家はMarinadeのガバナンス対応バリデータを通じてステークと報酬獲得を委任できる一方、Anchorageは秘密鍵とカストディの管理を維持します。ステーキングの委任と引き出し権を明確に分離することで、運用上の摩擦を軽減しつつ資産の安全性を確保しています。

Marinadeの統合は、Anchorageの既存プラットフォームとPortoウォレット内に位置し、ステーキング、カストディ、資産管理を一体化しています。これにより、クライアントは複数のアプリやカストディインターフェースを操作する必要がなくなり、従来のカストディワークフローとステーキング活動を整合させることができます。

Anchorageの公開資料によると、同銀行は戦略的選択肢を模索しており、来年のIPOに向けて$200 百万ドル規模の資金調達ラウンドを検討していると述べています。この背景には、デジタル資産のコントロールを損なうことなく利回りを追求できるカストディファーストのソリューションに対する機関投資家の関心の高まりがあります。

より広いトレンド：資産を動かさずに利回りを得るカストディ主導の戦略

このMarinadeの動きは、資産をカストディから動かすことなく利回りを生み出す能力を提供しようとする業界の広範な動きの一例です。近月では、いくつかの類似の進展が見られます。

Rippleは、SecurosysやFigmentと連携し、銀行やカストディアンがバリデータや鍵を直接管理せずにステーキングを提供できるようにしました。これらの統合は、オンプレミスやクラウド展開をサポートし、内蔵されたコンプライアンスチェックを備え、カストディプラットフォームがより自動化されたステーキングワークフローに移行していることを示しています。

一方、AnchorageはPuffer Financeとの提携を通じてEthereumのリステーキングに進出し、ETHをステーキングしてpufETHを受け取ることを可能にしています。pufETHは、リステーキングされたポジションを表す移転可能なトークンで、報酬の獲得を継続します。これらの動きは、資産運用者や商品発行者の間で、Proof-of-Stakeエコシステムに結びついた利回り戦略への関心が高まっていることを示しています。

また、ビットコインに焦点を当てたサービスも拡大しています。LombardはBitwise Asset Managementと協力し、DeFiレンディングとトークン化された実資産構造を組み合わせて、機関投資家向けのビットコイン利回りと貸付を提供しようとしています。FireblocksもStacksと連携し、ビットコインを基盤としたDeFiレンディングと利回りに機関投資家がアクセスできるようにし、より高速な決済サイクルを維持しつつビットコインの最終性を保っています。

これらの統合の一連の動きは、カストディアンや財務管理者が、基盤資産のコントロールを手放すことなく、ステーキングやDeFi的な利回りにアクセスできるエコシステムの急速な拡大を示しています。このトレンドは、機関投資家がヘッジ、利回り獲得、リスク管理を複数の暗号エコシステムで行う方法を再定義する可能性があります。

読者にとって重要なのは、これらのカストディ主導の利回りオプションが、リスク、規制遵守、長期的な資産の安全性のバランスをどのように取るかという点です。Solana、Ethereumのリステーキング、Bitcoin関連DeFi利回りに対応した製品群が拡大する中、機関投資家は、カストディの原則を維持しながら利回りを追求できるより一体化されたマルチチェーンツールキットを手に入れています。

Cointelegraphは、カストディプラットフォームがスケーラブルで規制遵守を満たすステーキングやDeFi的利回りをサポートするためにどのように進化しているか、そしてこれが機関投資の採用や製品設計、規制の期待にどのような影響を与えるかを追跡し続けます。

この記事は、Crypto Breaking Newsの「Anchorage、Marinadeを活用したSolanaステーキング拡大」特集として最初に公開されました。