## 2024年にリターンを約束する投資機会：固定収入からデジタル資産まで

収益性の高い投資機会を見つけるには複数のシナリオを分析する必要がありますが、実際にはリスクの異なるプロフィールに適した代替案が存在します。この分析では、3%から6%のリターンを持つ保守的な商品から、200%以上の評価益を記録した代替資産までを探り、最後にISO 20022などの標準の下でグローバル決済システムを革新する可能性のあるデジタルプロジェクトに目を向けます。

### 現在の短期的に収益性の高い投資の展望

短期的に収益性の高い投資を追求することはこれまで以上に容易になっています。欧州連合の金利は約4.5%、米国は5.5%に達しており、過度なリスクを伴わずにより魅力的なリターンを狙える投資の機会が生まれています。

時間の要素は依然として決定的です。モルガン・スタンレーのMSCIワールド指数(（24の先進国経済の1600以上の企業を含む）に基づく研究)は、投資期間を延長することで損失のリスクが大幅に低減されることを示しています。1970年から2023年までの間、長期保有はボラティリティの期間さえも利益の機会に変えました。

### 固定収入の安全な代替案

高利回りの貯蓄口座、特にオンライン銀行が提供するものは、高い流動性と多くの法域での保険カバレッジを提供します。リターンは控えめですが、アクセスのしやすさから保守的な投資家にとって理想的な入り口となります。

マネーマーケット商品はより洗練された仲介役として機能します。投資信託は高信用格付けの短期債務（国債、コマーシャルペーパー、預金証書）に投資し、貯蓄口座よりも高いリターンを提供しつつ流動性を犠牲にしません。

預金証書(CD)は一定期間の固定金利を締結し、予測可能なリターンを保証します。主な欠点は満期までの低い流動性です。

信用履歴の良好な国の国債は、期限と金利があらかじめ決まった低リスクの投資です。市場は十分に成熟しており、二次市場での取引も可能ですが、金利と逆の動きで価格が変動します。

インフレ対策付き債券(TIPS)は、消費者物価指数に連動して元本を増加させ、インフレによる資本の侵食から守ります。満期時には、調整後の元本と元の投資額のいずれか高い方を受け取ります。

### 企業の固定収入の魅力

格付けの高い企業債（企業が運営資金調達のために発行）は、政府系証券よりも高いリターンを提供します。財務悪化や倒産リスクはありますが、信用格付け機関が信頼性のフィルターを提供します。

スペインはアクセスしやすい例です。市民は最低1000ユーロの投資から一次市場の入札に参加できます。経済省は定期的に発行スケジュール(（国債、ノート、債券、インデックス商品）を公開し、BBVA、サンタンデール、バンクインテル、カイシャバンクなどの銀行がアクセスを容易にしています。

) 代替投資：不動産、コモディティ、暗号資産

不動産投資信託###REIT(は、小規模投資家が不動産市場にアクセスできる仕組みです。これらの構造は収益を生む物件を取得・運営し、利益の90%を配当として分配する義務があり、パッシブインカムを生み出します。高金利環境の中で株式市場で大きな割引価格で取引されており、金融政策の緩和により再評価される可能性があります。

コモディティは極端なボラティリティを示しますが、潜在的なリターンも非常に高いです。2023年初からカカオ先物は215.58%、ウランは82.48%、オレンジジュースは68.80%上昇しました。これらの動きは買い推奨ではなく、特定のセクターが多額の資本を取り込む可能性の証拠です。逆に、水)Nasdaq Veles California H2O(は79.07%下落し、パラジウムは42.46%、綿花は9.46%下落しており、回復の潜在性を示しています。

) 新たなパラダイム：機能する暗号資産

暗号資産は歴史的に純粋な投機資産として位置付けられてきました。現在のパラダイムシフトは、実用性のあるプロジェクトを優先します。実際の経済価値を付加し、従来のシステムとの相互運用性を示すものです。

ISO 20022規格は重要な転換点です。この国際標準は、###暗号資産(と従来の金融インフラ間のメッセージングを調和させ、銀行の採用、中央銀行デジタル通貨)CBDC(との連携、SWIFTとの互換性を促進します。

現在、ISO 20022に準拠している暗号資産は8つあります。

**1. XRP** )Ripple( - 国際的な銀行間決済に特化して設計されたもの。流動性を最適化し、決済時間を短縮します。

**2. Cardano )ADA(** - 現在価格：$0.36 )24時間変動：-1.30% | 時価総額：$13.06B(。学術的基盤を持ち、スケーラビリティと持続可能性に焦点を当てたプロジェクト。

**3. Quant )QNT(** - 現在価格：$73.80 )24時間変動：-2.89% | 時価総額：$1.07B(。ブロックチェーン間やレガシーシステム間のインターロペラビリティを担う。

**4. Algorand )ALGO(** - 現在価格：$0.11 )24時間変動：+1.00% | 時価総額：$988.44M(。分散型金融や国家間取引に最適化されたインフラ。

**5. Stellar )XLM(** - 金融包摂と低コストの国際送金に焦点。

**6. Hedera Hashgraph )HBAR(** - 現在価格：$0.11 )24時間変動：-0.82% | 時価総額：$4.67B(。有向非巡回グラフ技術を用いた高速・効率的なネットワーク。

**7. IOTA** - 現在価格：$0.08 )24時間変動：-1.30% | 時価総額：$351.50M(。モノのインターネットとマイクロトランザクションに特化し、手数料なし。

**8. XDC Network** - 現在価格：$0.05 )24時間変動：+1.37% | 時価総額：$918.73M(。伝統的な金融と分散型金融をつなぐハイブリッドプラットフォーム。

これらのプロジェクトは、銀行とのシームレスな連携、CBDCとSWIFTの相互運用性、フィデューシャリーと暗号資産の橋渡し、そして機関投資家の採用促進において重要な役割を果たす可能性があります。

) バランスの取れたポートフォリオ構築

どの投資家も一つのカテゴリーに資本を集中させるべきではありません。分散はシステミックリスクを低減します。適切な規模のポジションは柔軟性をもたらし、追加リスクを取りながらも流動性を犠牲にしません。

長期的な視野（理想的には5〜10年）は、ボラティリティを機会に変えます。ビットコイン###$87,57K、変動-0.02% | 時価総額：$1,748.41B(やイーサリアム)$2,95K、変動+0.09% | 時価総額：$355.61B(は、忍耐が報われる例です。

レバレッジを柔軟に使える固定収入商品、競争力のあるスプレッド、手数料無料のプラットフォームは、株式、通貨、指数、コモディティ、暗号通貨へのアクセスをスムーズにします。

) 実践的な結論

2024年の収益性の高い投資は一つの方程式に答えるものではありません。4.5%〜5.5%の固定利回りは確実性をもたらします。割引価格で取引されるREITは配当と遅延評価を提供し、コモディティは供給と需要のサイクルを活用します。ISO 20022に準拠した暗号資産は、投機的リスクとインフラの実用性のバランスを取ります。

勝利の戦略は、クロスアセットの分散、リスクプロフィールに合わせたポジション調整、長期展望、信頼できるプラットフォームへのアクセスを組み合わせることです。これらの原則に基づき、初心者の投資家でもインフレや従来のパッシブ投資を上回るリターンの可能性を持つ堅牢なポートフォリオを構築できます。