2025年における暗号資産デリバティブ市場のシグナルは、価格の動きをどのように予測するか？

先物オープンインタレストが100億ドルに達し、市場参加の強さを示唆

Story Protocol (IP)の先物市場は、主要な取引所でのオープン・インタレストが100億ドルに急増し、機関投資家と個人投資家の参加が強固であることを反映して、重要な節目を迎えました。この大きな数字は、暗号通貨の長期的な可能性への信頼が高まっていることと、市場活動の活発化を示しています。futures contractsの劇的な増加は、トレーダーたちが将来の価格変動を見越して積極的にポジションを取っていることを示しています。

市場データは、IP先物契約の印象的な成長軌道を明らかにしています。

| メトリック | 前四半期 | 現在の四半期 | 変更 (%) | |--------|------------------|-----------------|------------| | オープン・インタレスト | $3.2 billion | $10 billion | +212.5% | |毎日の取引量 |1億2,500万ドル |3億4,000万ドル |+172パーセント| |時価総額 |9億5,300万ドル |19億4,000万ドル |+103.6パーセント |

オープン・インタレストの大幅な増加は、IPの価格パフォーマンスと相関しており、過去30日間で118.7%の増加を見せています。業界の専門家は、この相関を、投機的な活動ではなく、本物の市場関与の証拠として指摘しています。データはさらに、機関投資家が重要なポジションを確立していることを示しており、これはストーリー・プロトコルの基盤技術やAIおよびスマートコントラクトにおけるユースケースに対する彼らの信念を示唆している可能性があります。[Gate]ユーザーは、プラットフォーム上での取引活動の増加を報告しており、これはIP先物への関心の高まりという広範な市場のトレンドを反映しています。

資金調達率がプラスに転じ、強気のセンチメントを示す

Story Protocolの(IP)ファンディングレートは最近0.0028でプラスに転じ、市場のセンチメントが強気の領域にシフトしたことを反映しています。この発展はトレーダーや投資家にとって重要な指標であり、プラスのファンディングレートは通常、ロングポジションの保有者がポジションを維持するためにプレミアムを支払う意欲があることを示しています。

市場の動向を調査する際、資金調達レートのパターンはトレーダーのセンチメントに関する貴重な洞察を提供します:

| 資金調達率の状態 | 市場のセンチメント | トレーダーの行動 | 価格の影響 | |---------------------|------------------|-----------------|-------------------| | ポジティブ (現在) | 強気 | ロングがショートに支払う | 上昇圧力 | | ネガティブ | ベアリッシュ | ショートはロングに支払う | 下向きの圧力 |

ポジティブな領域への転換は、Story Protocolの過去24時間での価格が11.68%上昇し、市場資本が約19.5億ドルに達したことと一致しています。このポジティブな資金調達率と価格パフォーマンスとの相関関係は、市場のダイナミクスに対するセンチメント指標の実際の影響を示しています。歴史的データは、持続的なポジティブな資金調達率がしばしば継続的な価格上昇に先行することを示唆しており、IPの過去1か月での118.68%の成長によって証明されています。プロのトレーダーは、伝統的な価格チャート分析を超えた市場ポジショニングに関するリアルタイムの洞察を提供するため、これらの指標を頻繁に監視しています。

プット/コール比率が0.7に低下し、楽観主義の高まりを示唆

最近の市場データによると、ストーリー (IP) の暗号通貨のプット/コール比率は 0.7 に低下しており、市場のセンチメントが楽観的にシフトしていることを示しています。このテクニカル指標は、プットオプションとコールオプションのボリュームの関係を測定し、投資家の期待に関する貴重な洞察を提供します。

オプションのプット/コール比率の値を調査する際、特定の閾値は市場のセンチメントと相関しています:

| プット/コール比率 | 市場センチメント | 潜在的な市場への影響 | |----------------|------------------|------------------------------| |0.7未満 |強気/楽観的 |市場の上昇トレンドの可能性 | | 0.7 - 1.0 | ニュートラル | 市場均衡 | |1.0以上 |弱気/悲観論 |市場調整の可能性 |

0.7への下落は、投資家がプットオプションに対してコールオプションをより多く購入していることを示しており、IPの将来の価格上昇に対する自信を示しています。これは、過去24時間で11.68%の増加と、過去1ヶ月での118.68%の素晴らしい利益を示すストーリーの最近のパフォーマンスと一致しています。

金融の専門家は、非常に低いプット/コール比率(が0.5)に近づくと、過度の楽観主義を示す可能性があり、市場の修正の舞台を整える可能性があると警告しています。しかし、現在の0.7のレベルは、非合理的な熱狂ではなく、健全な楽観主義を示しています。Gateのオプションプラットフォームを利用するトレーダーにとって、このテクニカル指標は、IPトレーディング戦略を策定する際の市場センチメント分析の重要な要素として機能します。

清算が30%減少し、より安定した市場状況を反映

最近のIP清算の30%の減少は、市場のダイナミクスと投資家の信頼における重要な変化を示しています。この大幅な減少は、さまざまな分野で見られる広範な経済回復の傾向を反映しています。市場の安定性は著しく改善し、戦略的な投資やバーゲンハンティングの機会に好都合な条件を生み出しています。

価格データは、清算率と市場の安定性の間に興味深いパターンがあることを示しています:

|開催期間 |清算率 |市場安定性指数 |お買い得な機会 | |--------|-----------------|------------------------|----------------------| |2025年第1四半期 |-30パーセント|高い |重要な | |2024年第4四半期 |ベース |モデレート |リミテッド | |2024年第3四半期 |+12パーセント |ロー |ミニマル |

このトレンドは、2025年上半期に全体のボリュームが9%減少したにもかかわらず、取引価値が15%増加したより広範なグローバルM&Aの状況と一致しています。低価格と高価格の間の価格差は約30%であり、規模に関係なくすべての市場セグメントで投資家にとって有利なエントリーポイントを生み出しています。

金融アナリストは、この安定化を改善されたマクロ経済条件と市場の不確実性の低下に起因しているとしています。最近の取引報告からのデータは、投資家が市場の基本に対する信頼を高めていることを示しており、パニック売却や強制的な清算を減少させています。この安定性は、機関と小売の参加者の両方が市場の変動によって駆動される反応的な意思決定ではなく、戦略的な意思決定を行うためのより予測可能な環境を提供します。