Strategy™ (Nasdaq: MSTR/STRK), perusahaan kunci Bitcoin Treasury di dunia, mengumumkan selesainya penetapan harga untuk penawaran Saham Preferen Perpetual Seri A 10,00%. Perusahaan akan menerbitkan 8,5 juta saham dengan harga $85,00 per saham, mengumpulkan dana yang substansial sebesar $722,5 juta. Ukuran penawaran telah ditingkatkan dari target awal $500 juta untuk mengakomodasi minat investor yang terus tumbuh, dengan penyelesaian transaksi dijadwalkan pada 25 Maret 2025, dengan syarat penutupan yang biasa.
Setelah penawaran, Strategy mengharapkan untuk mengumpulkan sekitar $711,2 juta dalam hasil bersih setelah biaya penjaminan dan biaya penawaran dikurangkan. Perusahaan berencana untuk menggunakan hasil ini untuk tujuan korporat umum, termasuk akuisisi Bitcoin dan mendanai kebutuhan modal kerja. Langkah ini sejalan dengan komitmen Strategy untuk memanfaatkan Bitcoin sebagai aset cadangan utama, memperkuat posisinya sebagai pemimpin di sektor cryptocurrency.
Istilah Dividen, Hak Penebusan, Penjamin Emisi
Saham Preferen Perpetual Seri A yang baru diterbitkan akan mengakumulasi dividen kumulatif dengan tingkat tahunan tetap sebesar 10,00%, berdasarkan jumlah yang dinyatakan sebesar $100 per saham. Dividen reguler dijadwalkan akan dibayarkan setiap kuartal secara tertunda mulai 30 Juni 2025, tergantung pada deklarasi dewan direksi perusahaan. Dalam hal dividen reguler yang belum dibayar, dividen terkompaun akan terkumpul dengan tingkat meningkat sebesar 10% ditambah 100 basis poin, dengan batas maksimum sebesar 18% per tahun. Struktur ini meningkatkan daya tarik penawaran, menjadikannya opsi menarik bagi investor yang mencari imbal hasil yang stabil.
Strategi telah mempertahankan hak untuk menebus semua Saham Preferen Perpetual Seri A yang belum terbayar dengan uang tunai dalam kondisi tertentu. Ini termasuk situasi di mana jumlah saham yang beredar jatuh di bawah 25% dari total jumlah yang diterbitkan atau dalam hal perubahan pajak tertentu. Jika terjadi perubahan mendasar, pemegang saham preferen perpetu akan memiliki opsi untuk meminta pembelian kembali saham mereka dengan harga yang sama dengan jumlah yang dinyatakan, ditambah dividen yang terakumulasi dan belum dibayar.
Penawaran ini dipimpin oleh tim underwriter yang kuat, termasuk Morgan Stanley & Co. LLC, Barclays Capital Inc., Citigroup Global Markets Inc., Moelis & Company LLC, dan lainnya. Perusahaan-perusahaan ini bertindak sebagai manajer buku bersama, dengan manajer co-manajer tambahan yang membantu dalam proses penawaran. Saham-saham ini ditawarkan melalui pernyataan pendaftaran rak efektif yang diajukan ke Komisi Sekuritas dan Bursa (SEC), dan semua transaksi diatur oleh prospektus yang menyertainya yang tersedia di situs web SEC.
Seperti halnya penawaran investasi lainnya, terdapat risiko yang melekat, dan hasil yang sebenarnya mungkin berbeda dari yang diproyeksikan. Strategi memperingatkan investor bahwa perubahan dalam kondisi pasar dan pemenuhan syarat penutupan dapat mempengaruhi hasil akhir dari penawaran ini. Informasi lebih lanjut tentang risiko dan ketidakpastian dapat ditemukan dalam pengajuan perusahaan kepada SEC.
Konten ini hanya untuk referensi, bukan ajakan atau tawaran. Tidak ada nasihat investasi, pajak, atau hukum yang diberikan. Lihat Penafian untuk pengungkapan risiko lebih lanjut.
Harga Strategi Penawaran Seri A $722,5 Juta
Strategy™ (Nasdaq: MSTR/STRK), perusahaan kunci Bitcoin Treasury di dunia, mengumumkan selesainya penetapan harga untuk penawaran Saham Preferen Perpetual Seri A 10,00%. Perusahaan akan menerbitkan 8,5 juta saham dengan harga $85,00 per saham, mengumpulkan dana yang substansial sebesar $722,5 juta. Ukuran penawaran telah ditingkatkan dari target awal $500 juta untuk mengakomodasi minat investor yang terus tumbuh, dengan penyelesaian transaksi dijadwalkan pada 25 Maret 2025, dengan syarat penutupan yang biasa.
Setelah penawaran, Strategy mengharapkan untuk mengumpulkan sekitar $711,2 juta dalam hasil bersih setelah biaya penjaminan dan biaya penawaran dikurangkan. Perusahaan berencana untuk menggunakan hasil ini untuk tujuan korporat umum, termasuk akuisisi Bitcoin dan mendanai kebutuhan modal kerja. Langkah ini sejalan dengan komitmen Strategy untuk memanfaatkan Bitcoin sebagai aset cadangan utama, memperkuat posisinya sebagai pemimpin di sektor cryptocurrency.
Istilah Dividen, Hak Penebusan, Penjamin Emisi
Saham Preferen Perpetual Seri A yang baru diterbitkan akan mengakumulasi dividen kumulatif dengan tingkat tahunan tetap sebesar 10,00%, berdasarkan jumlah yang dinyatakan sebesar $100 per saham. Dividen reguler dijadwalkan akan dibayarkan setiap kuartal secara tertunda mulai 30 Juni 2025, tergantung pada deklarasi dewan direksi perusahaan. Dalam hal dividen reguler yang belum dibayar, dividen terkompaun akan terkumpul dengan tingkat meningkat sebesar 10% ditambah 100 basis poin, dengan batas maksimum sebesar 18% per tahun. Struktur ini meningkatkan daya tarik penawaran, menjadikannya opsi menarik bagi investor yang mencari imbal hasil yang stabil.
Strategi telah mempertahankan hak untuk menebus semua Saham Preferen Perpetual Seri A yang belum terbayar dengan uang tunai dalam kondisi tertentu. Ini termasuk situasi di mana jumlah saham yang beredar jatuh di bawah 25% dari total jumlah yang diterbitkan atau dalam hal perubahan pajak tertentu. Jika terjadi perubahan mendasar, pemegang saham preferen perpetu akan memiliki opsi untuk meminta pembelian kembali saham mereka dengan harga yang sama dengan jumlah yang dinyatakan, ditambah dividen yang terakumulasi dan belum dibayar.
Penawaran ini dipimpin oleh tim underwriter yang kuat, termasuk Morgan Stanley & Co. LLC, Barclays Capital Inc., Citigroup Global Markets Inc., Moelis & Company LLC, dan lainnya. Perusahaan-perusahaan ini bertindak sebagai manajer buku bersama, dengan manajer co-manajer tambahan yang membantu dalam proses penawaran. Saham-saham ini ditawarkan melalui pernyataan pendaftaran rak efektif yang diajukan ke Komisi Sekuritas dan Bursa (SEC), dan semua transaksi diatur oleh prospektus yang menyertainya yang tersedia di situs web SEC.
Seperti halnya penawaran investasi lainnya, terdapat risiko yang melekat, dan hasil yang sebenarnya mungkin berbeda dari yang diproyeksikan. Strategi memperingatkan investor bahwa perubahan dalam kondisi pasar dan pemenuhan syarat penutupan dapat mempengaruhi hasil akhir dari penawaran ini. Informasi lebih lanjut tentang risiko dan ketidakpastian dapat ditemukan dalam pengajuan perusahaan kepada SEC.