Fintech Jerman A³ Meluncurkan Putaran Crowdcube untuk Mengatasi Kesenjangan Pendanaan UKM

Temukan berita dan acara fintech teratas!

Berlangganan newsletter FinTech Weekly

Dibaca oleh eksekutif di JP Morgan, Coinbase, Blackrock, Klarna dan lainnya

Kampanye Crowdcube Targetkan Pembiayaan UKM

A³ Handelspartner GmbH, sebuah fintech yang berbasis di Hamburg, telah membuka putaran pendanaan baru di Crowdcube karena berencana memperluas platform pinjaman alternatifnya untuk usaha kecil dan menengah (UKM). Perusahaan mencari dana ekuitas segar sebesar €5 juta, dengan penilaian bisnis sebesar €50 juta sebelum pendanaan.

Kampanye ini menyoroti ambisi A³ untuk mengisi apa yang mereka lihat sebagai kesenjangan pendanaan yang signifikan untuk UKM di Inggris dan seluruh Eropa. Perkiraan industri menyebutkan bahwa kesenjangan tersebut sekitar €400 miliar per tahun, sebagian besar disebabkan oleh ketergantungan bank tradisional pada proses yang lambat dan terbatas.

Misi Mendemokratisasi Keuangan

Didirikan pada 2018, A³ membangun strateginya dengan membuat pinjaman lebih mudah diakses oleh bisnis yang sering diabaikan oleh pemberi pinjaman lama. Modelnya menekankan akses kredit yang cepat dan digital-first sambil menjaga kepatuhan sebagai fokus utama. Sejak didirikan, perusahaan telah menyalurkan lebih dari €150 juta dalam pinjaman, menempatkan dirinya sebagai pemain yang cukup signifikan di pasar Eropa.

Di pusat upaya ini adalah CreditEngine, platform digital milik A³ yang bersifat proprietary. Platform ini menggunakan algoritma, pembelajaran mesin, dan analisis data untuk mengotomatisasi proses pemberian pinjaman. Pengajuan dapat diselesaikan secara online, dengan keputusan yang dilaporkan dikeluarkan dalam hitungan menit dan dana dikirim dalam waktu 48 jam.

Sistem ini melampaui laporan keuangan, mempertimbangkan data seperti pola arus kas, kondisi industri, dan dalam beberapa kasus indikator non-keuangan. Ini memungkinkan A³ menjangkau kelompok seperti startup dan bisnis musiman yang mungkin kesulitan mendapatkan modal.

Model Operasi dan Kinerja

Efisiensi adalah pembeda utama. A³ melaporkan bahwa CreditEngine mengotomatisasi 95 persen proses penilaian kredit, membantu menjaga rasio biaya terhadap pendapatan sekitar 25 persen, dibandingkan sekitar 50 persen untuk banyak pemberi pinjaman tradisional. Biaya operasional yang lebih rendah berarti biaya yang lebih rendah bagi peminjam, kata perusahaan.

Kinerja keuangan juga menjadi sorotan. Dalam tahun terakhir, A³ melaporkan pertumbuhan pendapatan sebesar 180 persen menjadi €12 juta, dengan portofolio pinjaman meningkat 250 persen menjadi €200 juta. Perusahaan menyatakan bahwa mereka mencapai profitabilitas pada kuartal kedua 2025, dengan margin EBITDA sebesar 35 persen.

Syarat Penawaran Crowdcube

Melalui kampanye Crowdcube, A³ menawarkan 10 persen ekuitas untuk €5 juta. Dana tersebut diharapkan mendukung ekspansi ke pasar Eropa baru, dengan Polandia dan Spanyol diidentifikasi sebagai prioritas. Hasilnya juga akan digunakan untuk memperluas penggunaan CreditEngine secara lebih luas di seluruh UE.

Putaran ini mengikuti pendanaan sebelumnya di mana para pendukung awal mendapatkan pengembalian. A³ sejak itu mengintegrasikan elemen blockchain ke dalam infrastrukturnya untuk memberikan transparansi dan keamanan tambahan dalam transaksi.

Konteks Lebih Luas dan Tantangan

Upaya penggalangan dana ini datang di saat yang kompleks bagi UKM. Bisnis menunjukkan ketahanan dalam pemulihan pasca pandemi, namun inflasi dan ketidakstabilan geopolitik terus menekan likuiditas. Pemberi pinjaman alternatif semakin dicari karena perusahaan mencari pembiayaan yang lebih cepat dan lebih fleksibel.

A³ juga menyelaraskan pinjamannya dengan inisiatif keberlanjutan, dengan sekitar 70 persen pinjamannya dikatakan mendukung bisnis yang berfokus pada lingkungan. Ini termasuk proyek seperti grosir yang memasang panel surya atau eksportir yang mengadopsi rantai pasokan ramah lingkungan. Dengan fokus pada sektor-sektor ini, perusahaan bertujuan tetap sesuai dengan kerangka keberlanjutan UE.

Posisi Regulasi dan Strategis

Perusahaan beroperasi di bawah pengawasan BaFin, regulator keuangan Jerman, dan mempekerjakan tim sebanyak 50 profesional dengan latar belakang di bidang teknologi dan keuangan. A³ telah mengembangkan kemitraan di bidang ritel, manufaktur, dan e-commerce, memberikan fondasi untuk memperluas modelnya ke berbagai negara.

Selain pinjaman, perusahaan sedang membangun layanan seperti invoice factoring dan pembiayaan rantai pasok. Saat ini, mereka bekerja dengan lebih dari 500 mitra UKM, berusaha memposisikan diri sebagai pemberi pembiayaan sekaligus penyedia layanan yang lebih luas.

Masa Depan

Bagi investor, kampanye Crowdcube menawarkan paparan ke perusahaan yang sedang berkembang dengan valuasi awal. Bagi A³, putaran ini merupakan peluang untuk memperluas jangkauan di luar basis Jerman dan memperkuat posisi di sektor keuangan alternatif Eropa.

Apakah perusahaan dapat mencapai targetnya akan bergantung pada eksekusi dan permintaan yang terus berlanjut untuk pinjaman non-bank. Dengan UKM yang masih kurang terlayani di banyak pasar Eropa, dan alat digital yang menurunkan biaya pengiriman kredit, perusahaan seperti A³ berada pada posisi yang baik untuk menguji model baru.

Seiring kondisi ekonomi yang tetap tidak pasti, kemampuan untuk menyediakan pendanaan yang cepat, patuh, dan mudah diakses dapat menentukan pemberi fintech mana yang akan bertahan sebagai pemain jangka panjang.