APY vs APR: Pahami perbedaan untuk mengoptimalkan keuntungan cryptocurrency

Investasi cryptocurrency tidak hanya untuk mengikuti fluktuasi harga, tetapi juga ada cara yang lebih cerdas: menciptakan aliran pendapatan pasif. Tetapi sebelum memulai, Anda perlu memahami satu hal penting: apa itu apr dan bagaimana perbedaannya dengan APY. Dua konsep ini sering membingungkan investor baru, tetapi keduanya sangat berpengaruh terhadap jumlah uang yang benar-benar Anda hasilkan.

Apa itu APY dan apr? Perbedaan paling mendasar

Untuk menjawab pertanyaan apa itu apr, kita perlu membandingkannya dengan APY. Ini adalah dua ukuran keuntungan tahunan, tetapi cara perhitungannya sangat berbeda.

APY (Annual Percentage Yield - Persentase Hasil Tahunan) memperhitungkan bunga majemuk (compounding), artinya bunga yang Anda peroleh akan menghasilkan bunga lagi. Jika Anda menginvestasikan 10.000 USD dengan APY 6% yang dihitung secara bulanan, di akhir tahun Anda akan memiliki sekitar 10.616,78 USD, bukan 10.600 USD seperti bunga sederhana.

APR (Annual Percentage Rate - Tarif Persentase Tahunan) lebih sederhana: hanya menghitung bunga atas jumlah pokok, tanpa bunga majemuk. Dengan 10.000 USD pada APR 6%, setelah satu tahun Anda akan memiliki tepat 10.600 USD.

Perbedaan ini mungkin terlihat kecil, tetapi saat berinvestasi jangka panjang atau dengan jumlah besar, ini menjadi sangat penting. APY selalu lebih tinggi dari APR pada tingkat suku bunga nominal yang sama, itulah mengapa pertanyaan apa itu apr menjadi hal yang harus diketahui setiap investor.

Cara menghitung APY dalam dunia cryptocurrency

Rumus perhitungan APY cukup sederhana namun kuat:

APY = (1 + r/n)^n - 1

Di mana:

• r = suku bunga nominal
• n = jumlah periode bunga majemuk dalam setahun

Misalnya, jika sebuah platform menawarkan suku bunga 6% yang dihitung secara bulanan (n=12):

• APY = (1 + 0.06/12)^12 - 1 ≈ 6,17%

Jika dihitung secara harian (n=365):

• APY = (1 + 0.06/365)^365 - 1 ≈ 6,18%

Anda akan melihat bahwa semakin sering bunga dihitung, APY semakin tinggi. Inilah sebabnya banyak platform crypto lebih memilih menghitung bunga secara harian atau bahkan per jam.

Dalam dunia cryptocurrency, ada perbedaan penting: alih-alih menerima bunga dalam USD atau mata uang tradisional, Anda menerima bunga dalam mata uang yang Anda investasikan. Jika Anda memegang 1 Bitcoin dengan APY 6%, setelah satu tahun Anda akan mendapatkan 0,06 BTC, bukan jumlah USD tertentu.

Yield Farming: Cara mendapatkan APY tinggi dalam Crypto

Menciptakan pendapatan pasif dari cryptocurrency terutama melalui metode Yield Farming. Ini adalah cara-cara Anda dapat “menggunakan uang kripto” untuk mendapatkan keuntungan tambahan:

Staking (Menahan dan memvalidasi) Anda menahan cryptocurrency dan berpartisipasi dalam jaringan blockchain yang menggunakan mekanisme Proof of Stake (PoS). Semakin banyak Anda menahan, semakin besar peluang dipilih sebagai validator untuk menambahkan blok ke blockchain, dan mendapatkan hadiah.

Penyediaan likuiditas (Liquidity Providing) Anda menyediakan dua jenis cryptocurrency dengan nilai yang sama ke Automated Market Makers (AMM) di platform decentralized exchange (DEX). Sebagai imbalannya, Anda mendapatkan bagian dari biaya transaksi dan APY yang menarik. Banyak platform umum telah memperluas program ini.

Pinjaman cryptocurrency (Lending) Anda meminjamkan cryptocurrency melalui protokol DeFi atau platform terpusat, dan mendapatkan keuntungan dari bunga yang dibayar peminjam.

Metode-metode ini bisa memberikan APY dari 5% hingga 12% atau bahkan lebih tinggi, tergantung pasar dan jenis mata uang kripto. Tetapi, seperti semua hal dalam crypto, tidak ada yang tanpa risiko.

Risiko tersembunyi di balik angka APY yang menarik

Meskipun APY tinggi tampak menarik, Anda harus berhati-hati terhadap jebakan tersembunyi:

Kerugian tak permanen (Impermanent Loss) Saat menyediakan likuiditas untuk pasangan token, Anda harus menahan keduanya dengan nilai yang sama. Jika salah satu harga berubah secara signifikan, Anda bisa mengalami kerugian. Misalnya, Anda menyediakan 1 ETH + 2000 USDT, tetapi ETH naik ke 3000 USDT, maka Anda mengalami kerugian dibandingkan hanya memegang ETH. APY tinggi hanya akan menutupi kerugian ini jika Anda menahan cukup lama.

Risiko inflasi cryptocurrency Beberapa jaringan blockchain menerbitkan token baru dengan tingkat tinggi, menyebabkan inflasi. Jika tingkat inflasi lebih tinggi dari APY, nilai riil dari cryptocurrency yang Anda miliki akan menurun meskipun Anda mendapatkan keuntungan.

Risiko kontrak pintar (Smart Contract Risk) Protokol DeFi dibangun di atas kontrak pintar yang bisa memiliki celah keamanan. Jika protokol diretas, dana Anda bisa hilang.

Risiko likuiditas Jika Anda mengunci cryptocurrency dalam waktu lama untuk mendapatkan APY, Anda kehilangan kemampuan untuk menjual secara langsung jika pasar berubah.

Faktor-faktor yang mempengaruhi tingkat APY Anda

Tidak selalu APY stabil. Berikut faktor utama yang mempengaruhinya:

Penawaran dan permintaan token Seperti pasar lain, jika banyak orang ingin meminjamkan suatu cryptocurrency, suku bunga akan turun. Jika sedikit yang meminjamkan, suku bunga akan naik.

Periode bunga majemuk Semakin sering bunga dihitung (harian lebih baik daripada bulanan), semakin tinggi APY Anda. Itulah mengapa membandingkan frekuensi bunga majemuk sangat penting.

Inflasi jaringan Jika sebuah blockchain menerbitkan terlalu banyak token baru, nilai token saat ini akan terdilusi, menurunkan nilai riil APY yang Anda peroleh.

Volatilitas harga Dalam periode volatilitas tinggi, APY biasanya meningkat karena penyedia likuiditas ingin mendapatkan kompensasi atas risiko yang lebih besar.

Mengapa APY dalam Crypto jauh lebih tinggi daripada bank?

Jika Anda pernah mendapatkan bunga dari bank tradisional, angka APY di crypto mungkin mengejutkan. Rata-rata, rekening tabungan bank hanya menawarkan APY sekitar 0,28%, sedangkan pinjaman biasanya di kisaran 2-3%.

Sebaliknya, platform crypto menawarkan APY dari 5-18% untuk pinjaman, dan rekening tabungan crypto bisa mencapai 12% atau lebih. Mengapa berbeda begitu jauh?

Kurang regulasi: Bank harus mematuhi aturan ketat pemerintah, termasuk persyaratan cadangan. Crypto beroperasi di ruang yang kurang diatur, memungkinkan mereka menawarkan suku bunga lebih tinggi.

Risiko lebih tinggi: Suku bunga tinggi merupakan kompensasi atas risiko yang lebih besar. Volatilitas crypto dan risiko keamanan protokol DeFi membuat pemberi pinjaman menuntut imbalan lebih.

Permintaan tinggi: Banyak investor ingin mendapatkan penghasilan pasif dari crypto, sehingga menyediakan likuiditas dan pinjaman sangat bernilai. Permintaan ini mendorong APY meningkat.

Tidak ada asuransi simpanan: Rekening bank biasanya diasuransikan (seperti FDIC di AS), tetapi crypto tidak. Risiko ini tercermin dalam APY yang lebih tinggi.

Perbandingan APY 7 hari sebagai pilihan cerdas

Alih-alih membandingkan APY tahunan (yang bisa berubah), banyak platform crypto menampilkan APY 7 hari agar Anda memahami keuntungan saat ini.

Rumusnya: APY 7 hari = ((Harga akhir - Harga awal - Biaya) / Harga awal) × (365 / 7)

Angka ini memberi gambaran keuntungan mingguan jika kondisi tetap sama selama setahun. Tetapi ingat, APY 7 hari bisa sangat fluktuatif.

Kesimpulan: Ringkasan yang perlu Anda ketahui

Saat mulai mencari penghasilan pasif dari crypto, Anda harus memahami perbedaan antara apr dan apy. APR hanyalah suku bunga tahunan sederhana, sedangkan APY memperhitungkan bunga majemuk dan selalu lebih tinggi.

Crypto menawarkan APY jauh lebih tinggi daripada bank tradisional—mulai dari 5% hingga 12% atau bahkan lebih—tetapi ini datang dengan risiko yang lebih besar. Sebelum memilih platform atau protokol, pastikan untuk:

1. Bandingkan APY 7 hari, bukan hanya APY tahunan yang dipromosikan
2. Pahami frekuensi bunga majemuk — harian lebih baik daripada bulanan
3. Evaluasi risiko — kerugian tak permanen, risiko kontrak pintar, inflasi
4. Diversifikasi — jangan menaruh semua dana di satu protokol atau satu jenis crypto
5. Pantau secara rutin — APY selalu berubah berdasarkan penawaran dan permintaan

Memahami apa itu apr dan bagaimana perbedaannya dengan apy akan membantu Anda membuat keputusan investasi yang lebih cerdas. Dengan strategi yang tepat, Anda bisa mendapatkan aliran pendapatan pasif yang signifikan dari aset digital Anda.