Pasar Saham Campur Dengan Walmart, Iran, Trump Tariff Ruling Jadi Fokus: Tinjauan Mingguan

Pasar saham campur aduk minggu ini, dengan S&P 500 dan Nasdaq naik tetapi tetap di bawah rata-rata pergerakan 50 hari mereka. Kekhawatiran bahwa Presiden Donald Trump bisa meluncurkan serangan baru ke Iran membebani saham tetapi mendorong harga minyak melambung. Sementara itu Blue Owl Capital (OWL) mengungkapkan kekhawatiran tentang modal swasta. Mahkamah Agung membatalkan banyak tarif Trump, seperti yang diperkirakan, tetapi reaksi pasar pada hari Jumat beragam.

Pertumbuhan PDB kuartal 4 secara mengejutkan lemah, dengan penutupan pemerintah yang memberi dampak besar, tetapi data ekonomi lainnya kuat, termasuk angka inflasi inti PCE yang panas. Imbal hasil Treasury naik sedikit setelah mencapai level terendah beberapa bulan. Walmart (WMT) dan Palo Alto Networks (PANW) melampaui perkiraan tetapi memberikan panduan yang lebih rendah. Meta Platforms (META) mengumumkan kesepakatan besar dengan Nvidia (NVDA), tetapi kenaikan saham NVDA terbatas menjelang laporan pendapatan raksasa AI pada 25 Februari.

					    ↑
						X

File video ini tidak dapat diputar.(Kode Error: 102630)

								Dari Raksasa AI Hingga Raksasa Ritel: Mengurai Pendapatan Nvidia, TJX dan Medline
							

							

								Lihat Semua Video
							

						

					
					
						SEDANG DIPUTAR
						Dari Raksasa AI Hingga Raksasa Ritel: Mengurai Pendapatan Nvidia, TJX dan Medline

Saham Campur, Masih Terbelah

Nasdaq memimpin kenaikan, tetapi tetap jelas di bawah garis 50 hari. S&P 500 naik modestly, mencapai resistansi di garis 50 hari. Russell 2000 saham kecil naik sedikit, tidak jauh dari rekor tertinggi. Dow Jones sedikit turun, dengan Walmart (WMT) menjadi beban, mendekati garis 50 hari. Ketegangan antara AS dan Iran serta kekhawatiran tentang modal swasta menjadi hambatan. Putusan Mahkamah Agung hari Jumat yang membatalkan banyak tarif Trump tampaknya meningkatkan saham, meskipun langkah tersebut sudah diperkirakan. Secara lebih luas, pola pasar yang terbagi ini terus berlanjut, dengan kenaikan beberapa sesi lalu kemudian mundur. Kontrak minyak mentah melonjak.

Inflasi Panas Menenangkan Harapan Fed

Pembacaan inflasi utama Fed yang lebih panas dari perkiraan pada Desember mengurangi peluang pemotongan suku bunga di paruh pertama tahun ini. Pasar sekarang memperkirakan hanya 52% peluang pemotongan suku bunga sebelum rapat Fed 17 Juni, turun dari 69% seminggu lalu. Kekhawatiran inflasi lebih besar daripada penurunan mengejutkan dalam pertumbuhan PDB kuartal 4 yang turun menjadi 1,4% dari 4,4% di kuartal 3. Hal ini karena pertumbuhan tampak lebih solid di bawah permukaan. Penutupan pemerintah sebagian menjadi penyebabnya, dengan penurunan pembelian langsung pemerintah mengurangi pertumbuhan PDB sebesar sembilan per sepuluh poin persentase.

Pengeluaran konsumsi pribadi naik solid 2,4%, sementara investasi non-residensial naik 3,7% di tengah pembangunan pusat data AI. Tingkat inflasi inti PCE kembali ke 3% untuk pertama kalinya sejak Februari, setelah turun ke 2,6%. Perkiraan awal data inflasi Januari menunjukkan pembacaan panas lagi untuk indikator inflasi utama Fed. Ini meskipun CPI turun ke 2,5% di Januari, mencerminkan perbedaan besar dalam cara perhitungannya. Data ekonomi lain, termasuk indeks manufaktur Philly Fed dan klaim pengangguran mingguan, menunjukkan kekuatan.

Walmart Melampaui, Tapi Panduannya Rendah

Walmart (WMT) sedikit melampaui perkiraan untuk kuartal 4, laporan pertama di bawah CEO baru John Furner. Pendapatan naik 12% sementara pendapatan meningkat hampir 6% menjadi $190,7 miliar. Penjualan e-commerce melonjak 24%, melambat sedikit setelah dua kuartal pertumbuhan yang cepat, sementara penjualan toko yang sama di AS melampaui perkiraan. Raksasa Dow ini juga mengumumkan rencana pembelian kembali saham sebesar $30 miliar. Tapi Walmart memberikan panduan yang lebih rendah untuk pendapatan kuartal fiskal pertama dan tahun 2027. Sahamnya turun secara solid minggu ini dari rekor tertinggi.

Perusahaan Konstruksi Besar Memberikan Hasil

Quanta Services (PWR) melampaui perkiraan dengan EPS kuartal 4 naik 7,5% menjadi $3,16 dan pendapatan naik 20% menjadi $7,84 miliar. Backlog-nya mencapai rekor $44 miliar karena permintaan listrik dari pusat data AI meningkat. Quanta memandu lebih tinggi untuk 2026. Fluor (FLR) gagal memenuhi perkiraan kuartal 4 dengan penjualan turun 2% menjadi $4,175 miliar sementara EPS yang disesuaikan turun 31%. Tapi perusahaan mendapatkan $1,35 miliar dari penjualan saham NuScale Power (SMR). Fluor memperkirakan EBITDA yang disesuaikan sebesar $525 juta hingga $585 juta tahun ini. FLR naik secara solid. Cardinal Infrastructure Group (CDNL) melonjak karena pendapatan awal 2025 meningkat 45% dan backlog meningkat 33%. IPO Desember memandu lebih tinggi untuk pendapatan 2026. Cardinal Infrastructure juga mengumumkan pembelian penyedia layanan lokasi konstruksi berbasis di Georgia, ekspansi pertamanya di luar Carolina.

Analog Devices Mencapai Rekor Tertinggi

Analog Devices (ADI) melonjak setelah chipmaker ini melaporkan hasil kuartal fiskal pertama yang melebihi ekspektasi dan meningkatkan panduan. EPS melonjak 51%, dengan kenaikan berlanjut untuk kuartal kedua berturut-turut. Pendapatan naik 30% menjadi $3,16 miliar, kuartal keempat berturut-turut dengan pertumbuhan pendapatan yang semakin cepat. ADI memandu pertumbuhan yang lebih cepat lagi untuk kedua indikator di kuartal kedua ini. Di sektor semikonduktor lainnya, laporan kuartalan dari produsen perangkat chip berbeda-beda. MKS (MKSI) melaporkan hasil kuartal 4 sedikit lebih baik dari perkiraan dan panduan yang lebih baik. Camtek (CAMT) dan Onto Innovation (ONTO) menyampaikan laporan campuran.

Palo Alto Turun karena Panduan

EPS kuartal kedua keuangan perusahaan keamanan siber ini naik 27% sementara pendapatan naik 15% menjadi $2,6 miliar, termasuk akuisisi, keduanya melampaui. Remaining performance obligations, nilai total pendapatan kontrak yang belum diakui sebagai pendapatan, naik 23% menjadi $16 miliar, melampaui perkiraan $15,78 miliar. Pendapatan berulang tahunan berbasis langganan sedikit melampaui. Tapi arus kas bebas sedikit kurang. Palo Alto Networks (PANW) memberikan panduan yang lebih rendah untuk pendapatan kuartal saat ini, meskipun panduannya naik untuk RPO. Mereka mengumumkan pembelian Koi Security dari Israel, yang menyediakan visibilitas dan deteksi risiko untuk agen kecerdasan buatan. Sahamnya jatuh ke level terendah 10 bulan.

Emas dan Perak dalam Perhatian

Sejumlah perusahaan tambang emas dan perak melaporkan laba dengan harga emas dan perak baru-baru ini mencapai rekor tertinggi. Pan American Silver (PAAS), SSR Mining (SSRM), dan Newmont (NEM) semuanya melampaui ekspektasi analis dengan mudah. SSRM dan PAAS naik tajam minggu ini, tetapi Newmont, tambang emas terbesar di dunia, turun karena memperkirakan pengurangan produksi emas berlanjut. Perusahaan tambang lain seperti Coeur Mining (CDE) dan Kinross Gold (KGC) gagal memenuhi ekspektasi analis, meskipun pendapatan dan laba mereka sangat besar. Saham Coeur melonjak sementara Kinross turun.

Restoran Menyajikan Hasil Campuran

Texas Roadhouse (TXRH) sangat jauh dari perkiraan EPS kuartal 4 dengan penurunan 28%, sementara kenaikan pendapatan 3% menjadi $1,48 miliar juga kurang. Saham TXRH turun secara modest, kembali di bawah level kunci. Wingstop (WING) hanya melewati perkiraan penjualan dengan kenaikan 9% menjadi $175,7 juta, tetapi EPS naik 5% dan melampaui. Saham WING melonjak minggu ini, tetapi setelah jatuh minggu sebelumnya. Cheesecake Factory (CAKE) melaporkan penurunan EPS 4% dan kenaikan pendapatan 4% menjadi $961,6 juta, keduanya sedikit melampaui. Saham CAKE mengurangi kenaikan mingguan yang solid setelah hasil tersebut.

Berita Pasar Saham Singkat

Nvidia (NVDA) mengumumkan kemitraan strategis multiyear dengan induk Facebook Meta Platforms (META). Raksasa chip ini akan memasok Meta dengan jutaan unit pemrosesan grafis Blackwell dan Rubin, serta unit pemrosesan pusat dan perangkat jaringan Nvidia, untuk pusat data AI-nya. Saham Nvidia naik modestly sementara AMD (AMD) dan Arista Networks (ANET) turun.

Cadence Design Systems (CDNS) melampaui perkiraan kuartal 4 dengan kenaikan EPS dan penjualan sebesar 6%, serta panduan naik untuk 2026. Saham naik setelah hasil tetapi turun minggu ini.

Toll Brothers (TOL) melaporkan kenaikan EPS 25% dengan pendapatan naik 16% menjadi $2,15 miliar, keduanya melampaui perkiraan kuartal pertama fiskal. Backlog pembangun rumah mewah ini sebesar $6,02 miliar, turun dari $6,94 miliar setahun sebelumnya. Sahamnya turun sedikit dari rekor 52 minggu.

Carvana (CVNA) gagal memenuhi beberapa perkiraan kuartal empat karena biaya yang lebih tinggi pada hari Rabu malam. Pendapatan kuartal 4 naik 463% menjadi $4,22 per saham dengan total pendapatan $5,65 miliar, naik 59% dibandingkan tahun lalu, melampaui perkiraan. Tapi EBITDA yang disesuaikan dan margin EBITDA keduanya gagal memenuhi ekspektasi karena biaya perbaikan kendaraan yang lebih tinggi. Retail mobil online ini memperkirakan biaya lebih tinggi juga di kuartal pertama. Saham CVNA turun secara solid.

Moderna (MRNA) melonjak setelah FDA membalikkan keputusan dan mengatakan akan meninjau vaksin flu berbasis mRNA dari perusahaan biotek ini.

Warner Bros. Discovery (WBD) membuka kembali pembicaraan dengan Paramount Skydance (PSKY) setelah Netflix (NFLX) pada hari Selasa memberikan izin untuk melanjutkan. Ini akan memungkinkan Paramount mengajukan “penawaran terbaik dan terakhir” menjelang voting pemegang saham pada 20 Maret tentang pengambilalihan Netflix. Seorang perwakilan Paramount dilaporkan mengatakan kepada tim Warner Bros. bahwa mereka bersedia membayar $31 per saham, naik dari $30. Dewan Warner masih mendukung tawaran Netflix sebesar $27,75 per saham untuk studio film dan aplikasi streaming HBO. Saham Paramount melonjak sementara Warner Bros. dan Netflix naik modestly.

Comfort Systems (FIX) melaporkan lonjakan EPS sebesar 129%, melampaui perkiraan kuartal 4, sementara pendapatan naik 42% menjadi $2,65 miliar, juga melampaui. Ini adalah kuartal kelima berturut-turut dengan pertumbuhan EPS yang meningkat dan kuartal ketiga berturut-turut dengan kenaikan pendapatan. Backlog perusahaan ini meningkat dua kali lipat di 2025 karena permintaan pusat data AI. Saham melonjak ke level tertinggi baru.

Deere (DE) melaporkan EPS kuartal pertama turun 24%, tetapi dengan mudah melampaui perkiraan. Penjualan bersih naik 17,5% menjadi $8 miliar. Biaya tarif sebagian menjelaskan mengapa laba tertinggal dari penjualan. Deere menaikkan panduan tahunan, mendorong saham DE melonjak ke rekor tertinggi. Penjualan alat berat besar diperkirakan menurun, tetapi penjualan segmen konstruksi meningkat seiring pembangunan pusat data, dan alat pertanian kecil juga diperkirakan menjadi mesin pertumbuhan.

ANDA JUGA MUNGKIN SUKA:

Tangkap Saham Menang Besar Berikutnya dengan MarketSurge

Ingin Mendapatkan Keuntungan Cepat dan Menghindari Kerugian Besar? Coba SwingTrader

IBD Digital: Buka Kunci Daftar Saham Premium, Alat, dan Analisis IBD Hari Ini

Cara Berinvestasi: Aturan Kapan Membeli dan Menjual Saham dalam Pasar Bull dan Bear