Trading kripto adalah bentuk investasi modern di pasar terdesentralisasi

Perdagangan kripto adalah pertukaran aset digital dengan tujuan mendapatkan keuntungan dari fluktuasi harga. Dalam beberapa tahun terakhir, mata uang digital telah merevolusi pasar keuangan, menarik baik investor berpengalaman maupun pemula. Jika Anda ingin memahami bidang yang dinamis ini, Anda harus memahami apa yang membedakan perdagangan kripto dari perdagangan saham dan mata uang tradisional. Pengetahuan ini akan membantu Anda membuat pilihan yang beralasan sesuai dengan risiko dan tujuan investasi Anda.

Apa itu mata uang digital dan teknologi blockchain

Mata uang digital — adalah mata uang virtual yang menggunakan kriptografi untuk melindungi transaksi dan mengontrol penciptaan unit baru. Mata uang kripto yang pertama kali digunakan secara praktis muncul pada Januari 2009, ketika Satoshi Nakamoto meluncurkan protokol Bitcoin. Perbedaan utama aset kripto dari uang fiat terletak pada sifat desentralisasi mereka: mereka tidak diterbitkan oleh bank sentral, melainkan dibuat melalui proses teknologi yang melibatkan sukarelawan di seluruh dunia.

Blockchain — adalah fondasi teknologi dari mata uang digital. Pada dasarnya, ini adalah rantai virtual blok yang masing-masing berisi sekumpulan transaksi. Ketika sebuah blok ditambahkan ke rantai, ia menjadi tidak dapat diubah, artinya data di dalamnya tidak dapat diubah. Node jaringan menjalankan fungsi menyimpan arsip semua transaksi dan memverifikasi data baru, memastikan integritas sistem tanpa keterlibatan otoritas pusat.

Bagaimana pasar aset kripto yang terdesentralisasi berfungsi

Pasar mata uang digital beroperasi berbeda dari bursa tradisional. Mereka tersebar di jaringan komputer dan tidak dikendalikan oleh satu organisasi. Aset kripto hanya ada dalam bentuk catatan di buku besar blockchain digital.

Ketika Anda ingin mengirim Bitcoin ke pengguna lain, transaksi tersebut melalui bursa kripto atau dompet digital. Transaksi dianggap selesai hanya setelah dikonfirmasi dan ditambahkan ke blockchain melalui proses penambangan. Dengan cara ini, sebagian besar token baru mata uang kripto dibuat. Selain Bitcoin, ada ribuan aset digital yang disebut altcoin, yang dapat diperdagangkan di berbagai platform.

Perdagangan mata uang digital: mekanisme dan peluang

Perdagangan mata uang digital adalah mendapatkan keuntungan dari fluktuasi harga yang disebabkan oleh permintaan dan penawaran. Berkat volatilitas tinggi pasar kripto, perdagangan ini sekaligus menguntungkan dan berisiko. Trader kripto dapat membeli dan menjual aset dalam hitungan menit atau minggu, tergantung strategi yang dipilih.

Sebelum memulai perdagangan, penting untuk memiliki:

• Dompet mata uang digital (kertas, seluler, perangkat lunak, atau hardware)
• Akses ke bursa mata uang digital yang memungkinkan membeli, menjual, dan menukar aset digital

Di pasar kripto, kekuatan terbesar tetap pada permintaan dan penawaran. Ketika permintaan melebihi penawaran, harga naik; ketika penawaran lebih besar dari permintaan, harga turun. Namun, ini hanyalah mekanisme dasar. Dalam praktiknya, banyak faktor mempengaruhi harga: volume koin yang beredar, kapitalisasi pasar, liputan media, integrasi ke sistem pembayaran, dan peristiwa penting dalam industri.

Tiga metode analisis pasar kripto untuk perdagangan

Dalam menganalisis mata uang digital — baik Bitcoin, Ethereum, Litecoin, maupun koin yang kurang dikenal — gunakan tiga pendekatan:

Analisis teknikal — mempelajari grafik dan data historis untuk menentukan tren. Tren bullish muncul saat harga meningkat dalam jangka panjang, sedangkan tren bearish terjadi saat harga menurun selama periode tertentu.

Analisis fundamental — meneliti teknologi, tim, tujuan proyek, dan posisinya dalam ekosistem.

Analisis sentimen — menilai opini dan suasana hati masyarakat di pasar, yang secara signifikan mempengaruhi harga aset kripto.

Hampir semua pakar keuangan sepakat bahwa mata uang digital adalah masa depan investasi. Pertanyaannya bukan apakah mata uang kripto akan menjadi aset utama, tetapi koin mana yang akan tetap menjadi pemimpin.

Perbandingan perdagangan kripto dengan forex dan pasar saham

Pertumbuhan investasi dalam mata uang digital telah meningkatkan kapitalisasi pasar kripto secara keseluruhan hingga lebih dari $3 triliun. Perdagangan di bursa kripto sangat berbeda dari perdagangan di pasar saham dan pasar valuta asing, karena yang terakhir relatif kurang volatil.

Perbedaan utama dalam kapitalisasi pasar

Pasar kripto: Kapitalisasi total sekitar $3 triliun. Triliun pertama membutuhkan waktu 12 tahun untuk dicapai, dua triliun berikutnya ditambahkan dalam 11 bulan. Volume perdagangan harian berkisar antara $100 miliar hingga $500 miliar.

Forex: Volume perdagangan harian di pasar valuta asing sekitar $6,6 triliun (menurut Bank for International Settlements 2019). Ini sekitar 12–60 kali lebih besar dari volume pasar kripto.

Pasar saham AS: Kapitalisasi pasar saham AS lebih dari $53 triliun. Perusahaan yang terdaftar di NYSE, Nasdaq, atau OTCQX. Meski menghadapi tantangan ekonomi, kapitalisasi pasar perusahaan AS meningkat 20,15% pada 2020.

Perbedaan dalam kepemilikan aset

Saham: Surat berharga yang mencerminkan kepemilikan dalam perusahaan. Sering kali memberikan hak suara atau dividen.

Forex: Perdagangan dilakukan melalui kontrak untuk perbedaan (CFD) dengan broker. Anda tidak memiliki kepemilikan langsung atas mata uang kecuali membelinya secara langsung di pasar uang.

Kripto: Banyak aset digital, seperti Ether (ETH), Basic Attention Token (BAT), dan Vechain (VET), adalah token utilitas yang dirancang untuk digunakan dalam lingkungan blockchain. Mereka tidak mewakili kepentingan hukum dalam entitas penerbit.

Perbedaan utama dalam likuiditas dan jam operasional

Investor menghadapi likuiditas rendah saat memperdagangkan koin dengan kapitalisasi kecil, serta saat bekerja dengan saham mikro kapital di pasar saham. Sebaliknya, pasar kripto dan forex memiliki likuiditas tinggi.

Jam perdagangan: Pasar kripto beroperasi 24/7, memungkinkan perdagangan kapan saja, termasuk akhir pekan dan hari libur. Pasar keuangan tradisional memiliki jam operasional tertentu dan tutup di akhir pekan. Ini memberi keuntungan trader kripto untuk akses terus-menerus dan kemampuan merespons peristiwa secara real-time.

Faktor yang mempengaruhi penilaian mata uang digital mirip dengan faktor pasar valuta asing (permintaan dan penawaran), tetapi kekuatan spesifik yang mengatur faktor ini berbeda secara signifikan. Mata uang digital didasarkan pada teknologi blockchain revolusioner dengan buku besar terdesentralisasi, yang diinvestasikan dalam jumlah besar.

Masa depan perdagangan kripto dan ekonomi digital

Meskipun berbeda, perdagangan tradisional dan ekosistem kripto semakin mendekat. Proyek seperti Synthetix dan Terra menggunakan aset sintetis untuk memindahkan saham tradisional ke blockchain. Di masa depan, trader kripto akan dapat memperdagangkan saham tradisional di platform desentralisasi berkat jaringan oracle blockchain yang menghubungkan basis data keuangan tradisional dengan pasar kripto.

Pilihan antara pasar kripto dan pasar tradisional tergantung pada kesiapan Anda menerima risiko. Perdagangan kripto adalah bidang investasi yang sangat volatil namun berpotensi menghasilkan keuntungan tinggi. Pasar saham menawarkan stabilitas lebih besar tetapi pertumbuhan lebih lambat. Forex berada di posisi tengah dengan likuiditas tinggi dan jam operasional 24 jam.

Pertimbangkan karakteristik dan risiko unik dari setiap pasar untuk menentukan arah perdagangan yang sesuai dengan profil investor dan tujuan jangka panjang Anda.