Lomba Dominasi AI: Mengapa Basis Pengguna Gemini Bisa Berubah Menjadi Pendapatan Lebih Cepat daripada Copilot

Jumlah Pengguna Menceritakan Kisah yang Menarik

Dalam perlombaan senjata kecerdasan buatan antara raksasa teknologi, perbedaan antara Gemini dari Alphabet dan Copilot dari Microsoft mengungkapkan bagaimana strategi distribusi yang berbeda membentuk potensi pertumbuhan. Alphabet telah membangun Gemini menjadi salah satu produk konsumen dengan pertumbuhan tercepat, mengumpulkan 650 juta pengguna aktif bulanan dalam beberapa kuartal terakhir. Sementara itu, Copilot dari Microsoft beroperasi di ruang kompetisi yang berbeda dengan 150 juta pengguna di seluruh saluran perusahaan dan konsumen.

Kesenjangan ini bukan hanya tentang angka mentah—melainkan mencerminkan pendekatan go-to-market yang secara fundamental berbeda. Gemini memanfaatkan posisi tak tertandingi Alphabet di Google Search dan ekosistem layanannya, memungkinkan produk ini menjangkau miliaran pengguna potensial hampir secara langsung. Aplikasi mobile-nya telah menjadi asisten AI kedua yang paling banyak diunduh setelah ChatGPT, menunjukkan adopsi konsumen yang cepat yang terus mempercepat setiap kali produk diperbarui, terutama setelah peluncuran Gemini 3.

Dua Jalur Pertumbuhan Pendapatan AI

Mesin Pendapatan Langsung dan Tidak Langsung Alphabet

Kontribusi pendapatan Gemini mengalir melalui berbagai saluran bagi Alphabet. Pendapatan langsung muncul dari langganan Google, yang meningkat 21% tahun-ke-tahun kuartal lalu menjadi $12,87 miliar. Tetapi ini meremehkan nilai penciptaan Gemini yang sebenarnya. Model ini kini mendukung layanan Google Cloud (yang menghasilkan pendapatan sebesar $15,1 miliar, tumbuh 34% tahun-ke-tahun) dan mempengaruhi monetisasi Google Search tradisional ($56,6 miliar kuartal lalu).

Efek ekosistem ini berarti setiap peningkatan pengguna Gemini berpotensi mempengaruhi beberapa aliran pendapatan secara bersamaan. Google Search, Google Cloud, dan produk langganan membentuk jaringan pendapatan yang saling terhubung yang didukung oleh peningkatan kemampuan AI.

Kemitraan OpenAI Microsoft sebagai Pemacu Pendapatan

Copilot beroperasi dalam strategi fokus perusahaan Microsoft, menawarkan daya tarik yang kurang langsung bagi konsumen arus utama. Jumlah pengguna 150 juta ini terutama mencerminkan pelanggan korporat Microsoft yang sudah ada yang melisensikan add-on Copilot untuk Office 365 dan produk terkait. Mereka adalah pelanggan yang berharga, tetapi batas pertumbuhan berbeda dari platform yang didorong oleh konsumen.

Namun, kekuatan AI nyata Microsoft datang melalui hubungan yang semakin dalam dengan OpenAI. Perusahaan telah berkomitmen $250 miliar dalam pengeluaran Azure cloud di masa depan melalui perjanjian kontrak dengan OpenAI. Azure sendiri berkembang 40% tahun-ke-tahun—lebih cepat dari Google Cloud dan dengan basis pendapatan yang jauh lebih besar. Kemitraan ini menciptakan jalur pendapatan yang berbeda: Microsoft mendapatkan manfaat ketika permintaan OpenAI terhadap sumber daya komputasi meningkat, terlepas dari adopsi langsung pengguna Copilot.

Perusahaan Mana yang Mencapai 100% Pertumbuhan Pendapatan Pertama?

Kasus Gemini

Mengingat keunggulan skala Gemini dan penetrasinya ke pasar konsumen dan perusahaan melalui platform Google yang sudah ada, tampaknya lebih mungkin bahwa pendapatan yang didorong oleh Gemini akan mencapai peningkatan 100% sebelum Copilot mencapai tonggak yang sama. Dengan 650 juta pengguna bulanan yang sedang menuju 1 miliar, dan peluncuran produk baru seperti Gemini 3 yang memperluas kemampuan, Alphabet memiliki jalur yang jelas untuk memonetisasi basis pengguna ini melalui langganan, layanan cloud, dan iklan pencarian.

Kartu As Microsoft

Namun gambaran Microsoft yang lebih luas memperumit narasi ini. Pertumbuhan pendapatan keseluruhan Microsoft sebesar 17% tahun-ke-tahun kuartal lalu mengungguli pertumbuhan Alphabet sebesar 15%. Hubungan Azure-OpenAI mewakili peluang pendapatan yang berpotensi lebih besar selama dekade berikutnya, yang dapat membuka ratusan miliar dolar pengeluaran tambahan seiring meningkatnya permintaan komputasi AI.

Kendala: pertumbuhan Microsoft sangat bergantung pada mempertahankan hubungan dengan OpenAI dan dominasi berkelanjutan dari OpenAI. Pertumbuhan Alphabet tersebar di seluruh teknologi dan ekosistem yang dimilikinya.

Kesimpulan

Jika mengukur Gemini secara langsung terhadap Copilot, Gemini tampaknya berada posisi yang lebih baik untuk mendorong percepatan pendapatan yang lebih cepat berkat keunggulan pengguna dan distribusi yang mulus melalui properti Google. Tetapi jika menilai strategi AI keseluruhan dari masing-masing perusahaan yang menciptakan peluang pendapatan yang lebih besar, posisi struktural Microsoft melalui Azure dan kemitraan OpenAI menawarkan jalur yang tidak konvensional yang pada akhirnya bisa terbukti sama transformatif—meskipun dengan risiko konsentrasi yang lebih tinggi.

Kedua pemimpin teknologi ini berada dalam posisi yang baik untuk menangkap nilai signifikan dari gelombang AI yang mengubah teknologi perusahaan dan konsumen. Pertanyaannya bukanlah perusahaan mana yang “menang” AI, tetapi seberapa cepat masing-masing memonetisasi keunggulan strategisnya.