Kami melanjutkan dengan bagian kedua dari buku Borsada Tek Başına yang ditulis oleh Peter Lynch.
"Ketika melihat kembali, terlihat bahwa ada siklus dalam saham juga. Setelah pasar saham jatuh, banyak orang tetap menjauh dari bursa untuk waktu yang lama, namun ketika pasar mulai mendapatkan nilai lagi, banyak yang melihat ini sebagai kesempatan dan mulai berinvestasi. Masalah di sini adalah: Setelah pasar jatuh, banyak saham kehilangan nilai yang sangat besar, kemudian pasar mulai pulih dan harga saham mulai naik. Namun, orang-orang baru mulai berinvestasi setelah harga saham sudah naik. Apa yang harus dilakukan oleh seorang investor yang ingin mendapatkan keuntungan adalah mengambil risiko dan berinvestasi ketika pasar jatuh atau saat krisis."
Kami melihat adanya siklus serupa dalam sektor kripto. Jika Anda menganalisis grafik dari sudut pandang temporal, sangat mungkin untuk melihat pola yang berulang. Banyak orang mempertanyakan kapan pasar bull akan datang, tetapi mereka yang berinvestasi pada saat pasar paling sepi dan semua orang menjauh, sudah mulai mengalami periode bull. Oleh karena itu, Anda dapat melakukan investasi jangka panjang dengan meneliti siklus di bursa.
Apakah mungkin untuk mengetahui titik terendah atau tertinggi?
Di sisi lain, Peter Lynch menekankan bahwa setiap orang berpikir mereka lebih pintar dengan bertindak berdasarkan psikologi terbalik. * "Massa mulai tumbuh yang percaya bahwa mereka bisa menjual ketika semua orang mengharapkan kenaikan dan membeli ketika semua orang mengharapkan penurunan. Meskipun orang memiliki wawasan bahwa mereka lebih baik daripada orang lain, semua orang sebenarnya berpikir seperti mereka. Orang dengan psikologi terbalik yang sebenarnya adalah orang yang dapat membeli ketika pasar saham berada pada titik terendah dan menjual ketika berada pada puncaknya." * Kami juga membahas topik ini dalam artikel kami tentang bias kognitif ( saya bakabilirsiniz) artikel saya berjudul "Menjual sementara orang lain membeli di crypto, membeli ketika orang lain menjual". Pertama, banyak orang cenderung percaya bahwa dia lebih pintar, bahwa dia memecahkan pasar lebih cepat daripada orang lain di pasar, bahwa potensinya lebih tinggi daripada yang lain. Ironi dari kenyataan bahwa ada begitu banyak pecundang di tempat di mana semua orang begitu baik menunjukkan. Kedua, tidak pernah mungkin untuk mengetahui dasar atau puncak, dan siapa pun yang mengatakan dia tahu berbohong atau untungnya tahu. Ini adalah pilihan irasional untuk berpikir bahwa Anda dapat membeli di bagian bawah dan menjual di bagian atas. Pada titik ini, yang perlu dilakukan adalah mengadopsi strategi perdagangan bertahap dan memperkuat otot perdagangan Anda. Dengan demikian, Anda bisa lebih dekat ke titik bawah dengan mengurangi biaya pembelian, dan Anda dapat meningkatkan jumlah keuntungan Anda dengan menarik titik penjualan Anda lebih tinggi dalam penjualan.
Seseorang harus rugi agar yang lain bisa untung
"Seorang investor yang ceroboh secara terus-menerus melewati tiga tahap emosional: kecemasan, kebahagiaan, dan menyerah. Pertama, ia tidak membeli saham yang tepat pada harga yang tepat karena khawatir bahwa pasar akan jatuh atau ekonomi akan memburuk. Kemudian ia membeli saham tersebut pada harga tinggi dan merasa bahagia karena harga naik. Akhirnya, ketika nilai saham yang dimilikinya turun, ia menyerah dan menjualnya dengan kerugian." Jika kita menambahkan, investor yang sama kemudian mengklaim bahwa sektor ini hanyalah sebuah fiksi, tidak lebih dari penipuan, dan mengkritik serta memberikan ulasan buruk kepada orang-orang yang berinvestasi di sektor ini. Namun, ketika situasi yang ada dianalisis secara rasional, seseorang harus mengalami kerugian agar yang lain bisa mendapatkan keuntungan.
Pentingnya rencana aksi alternatif
Di saat-saat ketika semua orang sangat khawatir, Anda harus meninjau kembali keputusan pembelian Anda, dan di saat-saat ketika semua orang sangat bahagia, Anda harus meninjau kembali keputusan penjualan Anda. Bagian untuk menyerah mewakili investor yang memiliki pemikiran "Tentu saja suatu hari akan kembali" dan yang terjebak di tempatnya dalam keadaan stres dan ketegangan untuk waktu yang lama. Misalnya, seorang investor yang membeli XRP di puncak pada tahun 2018 membutuhkan tujuh tahun untuk kembali ke titik impas... Di sisi lain, seseorang yang membeli Solana pada tahun 2021 hanya menunggu tiga tahun. Yang jelas, investor yang cerdas harus secara aktif memantau portofolionya, merencanakan alternatif tindakan untuk dirinya sendiri, dan tahu kapan harus memotong kerugian setelah mencapai tingkat tertentu, alih-alih hanya bertindak berdasarkan emosi dan menunggu bertahun-tahun dengan kerugian setelah menyerah.
Apakah perlu mencoba untuk menangkap pisau yang jatuh?
"Ada beberapa pemikiran umum yang sering dimiliki oleh investor amatir dan ceroboh", "Setelah jatuh sebesar ini, tidak mungkin jatuh lebih jauh", "Saham perusahaan yang baik pada akhirnya akan naik", "Pasar membutuhkan kesabaran, penurunan ini tidak dapat menakut-nakuti kita", "Harga terendah yang bisa dicapai oleh sebuah saham sudah diketahui sebelumnya" adalah beberapa ungkapan yang sering digunakan oleh investor amatir, tetapi sama seperti tidak ada batas untuk kenaikan, tidak ada batas untuk penurunan. Banyak investor amatir berpikir bahwa mereka dapat memprediksi harga terendah dari produk yang mulai jatuh dan mencoba untuk membeli, tetapi ini seperti mencoba menangkap pisau yang jatuh. Sebenarnya, mengambilnya setelah pisau tertancap di tanah adalah langkah yang jauh lebih masuk akal. Ketika seseorang terus mencoba menambah barang dan menurunkan biaya saat harga terus turun, mereka dapat mengalami kerugian yang sangat besar. Oleh karena itu, mengamati produk yang harganya mulai turun untuk sementara waktu dan mengikuti berita terkait perusahaan sebelum menambahkannya ke dalam portofolio adalah strategi yang jauh lebih masuk akal. Tidak hanya melihat pergerakan harga untuk melakukan transaksi, tetapi Anda juga harus mengikuti berita dan proyek perusahaan.
"Setelah naik sebanyak ini, tidak mungkin untuk naik lebih jauh" Mencoba memperkirakan seberapa tinggi harga saham dapat meningkat juga cukup tidak masuk akal, karena selama perusahaan terus meningkatkan produk mereka, mengembangkan diri, dan melakukan investasi baru, tidak ada batasan untuk kenaikan harga saham. Misalnya, harga saham NVIDIA terus naik meskipun investor mengatakan "Ini akan turun dari sini". Ini juga, seperti yang kita semua tahu, berdampak positif pada koin-koin yang terkait dengan kecerdasan buatan. Singkatnya, selama kondisi perusahaan baik, tidak ada alasan untuk menjual, harga produk dapat terus meningkat. Pada saat yang sama, jika Anda mempertimbangkan tingkat keuntungan yang terlewatkan oleh orang-orang yang melakukan penjualan awal di tempat yang banyak dikatakan oleh banyak profesional akan turun, Anda sebenarnya dapat memahami apa yang dimaksud oleh Peter Lynch dalam rekomendasi pertamanya.
Artikel ini tidak mengandung saran atau rekomendasi investasi. Setiap investasi dan transaksi perdagangan mengandung risiko dan pembaca harus melakukan penelitian mereka sendiri saat membuat keputusan.
Konten ini hanya untuk referensi, bukan ajakan atau tawaran. Tidak ada nasihat investasi, pajak, atau hukum yang diberikan. Lihat Penafian untuk pengungkapan risiko lebih lanjut.
Di bursa sendirian (II): Siklus dan perang psikologis
Kami melanjutkan dengan bagian kedua dari buku Borsada Tek Başına yang ditulis oleh Peter Lynch.
"Ketika melihat kembali, terlihat bahwa ada siklus dalam saham juga. Setelah pasar saham jatuh, banyak orang tetap menjauh dari bursa untuk waktu yang lama, namun ketika pasar mulai mendapatkan nilai lagi, banyak yang melihat ini sebagai kesempatan dan mulai berinvestasi. Masalah di sini adalah: Setelah pasar jatuh, banyak saham kehilangan nilai yang sangat besar, kemudian pasar mulai pulih dan harga saham mulai naik. Namun, orang-orang baru mulai berinvestasi setelah harga saham sudah naik. Apa yang harus dilakukan oleh seorang investor yang ingin mendapatkan keuntungan adalah mengambil risiko dan berinvestasi ketika pasar jatuh atau saat krisis."
Kami melihat adanya siklus serupa dalam sektor kripto. Jika Anda menganalisis grafik dari sudut pandang temporal, sangat mungkin untuk melihat pola yang berulang. Banyak orang mempertanyakan kapan pasar bull akan datang, tetapi mereka yang berinvestasi pada saat pasar paling sepi dan semua orang menjauh, sudah mulai mengalami periode bull. Oleh karena itu, Anda dapat melakukan investasi jangka panjang dengan meneliti siklus di bursa.
Apakah mungkin untuk mengetahui titik terendah atau tertinggi?
Di sisi lain, Peter Lynch menekankan bahwa setiap orang berpikir mereka lebih pintar dengan bertindak berdasarkan psikologi terbalik. * "Massa mulai tumbuh yang percaya bahwa mereka bisa menjual ketika semua orang mengharapkan kenaikan dan membeli ketika semua orang mengharapkan penurunan. Meskipun orang memiliki wawasan bahwa mereka lebih baik daripada orang lain, semua orang sebenarnya berpikir seperti mereka. Orang dengan psikologi terbalik yang sebenarnya adalah orang yang dapat membeli ketika pasar saham berada pada titik terendah dan menjual ketika berada pada puncaknya." * Kami juga membahas topik ini dalam artikel kami tentang bias kognitif ( saya bakabilirsiniz) artikel saya berjudul "Menjual sementara orang lain membeli di crypto, membeli ketika orang lain menjual". Pertama, banyak orang cenderung percaya bahwa dia lebih pintar, bahwa dia memecahkan pasar lebih cepat daripada orang lain di pasar, bahwa potensinya lebih tinggi daripada yang lain. Ironi dari kenyataan bahwa ada begitu banyak pecundang di tempat di mana semua orang begitu baik menunjukkan. Kedua, tidak pernah mungkin untuk mengetahui dasar atau puncak, dan siapa pun yang mengatakan dia tahu berbohong atau untungnya tahu. Ini adalah pilihan irasional untuk berpikir bahwa Anda dapat membeli di bagian bawah dan menjual di bagian atas. Pada titik ini, yang perlu dilakukan adalah mengadopsi strategi perdagangan bertahap dan memperkuat otot perdagangan Anda. Dengan demikian, Anda bisa lebih dekat ke titik bawah dengan mengurangi biaya pembelian, dan Anda dapat meningkatkan jumlah keuntungan Anda dengan menarik titik penjualan Anda lebih tinggi dalam penjualan.
Seseorang harus rugi agar yang lain bisa untung
"Seorang investor yang ceroboh secara terus-menerus melewati tiga tahap emosional: kecemasan, kebahagiaan, dan menyerah. Pertama, ia tidak membeli saham yang tepat pada harga yang tepat karena khawatir bahwa pasar akan jatuh atau ekonomi akan memburuk. Kemudian ia membeli saham tersebut pada harga tinggi dan merasa bahagia karena harga naik. Akhirnya, ketika nilai saham yang dimilikinya turun, ia menyerah dan menjualnya dengan kerugian." Jika kita menambahkan, investor yang sama kemudian mengklaim bahwa sektor ini hanyalah sebuah fiksi, tidak lebih dari penipuan, dan mengkritik serta memberikan ulasan buruk kepada orang-orang yang berinvestasi di sektor ini. Namun, ketika situasi yang ada dianalisis secara rasional, seseorang harus mengalami kerugian agar yang lain bisa mendapatkan keuntungan.
Pentingnya rencana aksi alternatif
Di saat-saat ketika semua orang sangat khawatir, Anda harus meninjau kembali keputusan pembelian Anda, dan di saat-saat ketika semua orang sangat bahagia, Anda harus meninjau kembali keputusan penjualan Anda. Bagian untuk menyerah mewakili investor yang memiliki pemikiran "Tentu saja suatu hari akan kembali" dan yang terjebak di tempatnya dalam keadaan stres dan ketegangan untuk waktu yang lama. Misalnya, seorang investor yang membeli XRP di puncak pada tahun 2018 membutuhkan tujuh tahun untuk kembali ke titik impas... Di sisi lain, seseorang yang membeli Solana pada tahun 2021 hanya menunggu tiga tahun. Yang jelas, investor yang cerdas harus secara aktif memantau portofolionya, merencanakan alternatif tindakan untuk dirinya sendiri, dan tahu kapan harus memotong kerugian setelah mencapai tingkat tertentu, alih-alih hanya bertindak berdasarkan emosi dan menunggu bertahun-tahun dengan kerugian setelah menyerah.
Apakah perlu mencoba untuk menangkap pisau yang jatuh?
"Ada beberapa pemikiran umum yang sering dimiliki oleh investor amatir dan ceroboh", "Setelah jatuh sebesar ini, tidak mungkin jatuh lebih jauh", "Saham perusahaan yang baik pada akhirnya akan naik", "Pasar membutuhkan kesabaran, penurunan ini tidak dapat menakut-nakuti kita", "Harga terendah yang bisa dicapai oleh sebuah saham sudah diketahui sebelumnya" adalah beberapa ungkapan yang sering digunakan oleh investor amatir, tetapi sama seperti tidak ada batas untuk kenaikan, tidak ada batas untuk penurunan. Banyak investor amatir berpikir bahwa mereka dapat memprediksi harga terendah dari produk yang mulai jatuh dan mencoba untuk membeli, tetapi ini seperti mencoba menangkap pisau yang jatuh. Sebenarnya, mengambilnya setelah pisau tertancap di tanah adalah langkah yang jauh lebih masuk akal. Ketika seseorang terus mencoba menambah barang dan menurunkan biaya saat harga terus turun, mereka dapat mengalami kerugian yang sangat besar. Oleh karena itu, mengamati produk yang harganya mulai turun untuk sementara waktu dan mengikuti berita terkait perusahaan sebelum menambahkannya ke dalam portofolio adalah strategi yang jauh lebih masuk akal. Tidak hanya melihat pergerakan harga untuk melakukan transaksi, tetapi Anda juga harus mengikuti berita dan proyek perusahaan.
"Setelah naik sebanyak ini, tidak mungkin untuk naik lebih jauh" Mencoba memperkirakan seberapa tinggi harga saham dapat meningkat juga cukup tidak masuk akal, karena selama perusahaan terus meningkatkan produk mereka, mengembangkan diri, dan melakukan investasi baru, tidak ada batasan untuk kenaikan harga saham. Misalnya, harga saham NVIDIA terus naik meskipun investor mengatakan "Ini akan turun dari sini". Ini juga, seperti yang kita semua tahu, berdampak positif pada koin-koin yang terkait dengan kecerdasan buatan. Singkatnya, selama kondisi perusahaan baik, tidak ada alasan untuk menjual, harga produk dapat terus meningkat. Pada saat yang sama, jika Anda mempertimbangkan tingkat keuntungan yang terlewatkan oleh orang-orang yang melakukan penjualan awal di tempat yang banyak dikatakan oleh banyak profesional akan turun, Anda sebenarnya dapat memahami apa yang dimaksud oleh Peter Lynch dalam rekomendasi pertamanya.
Artikel ini tidak mengandung saran atau rekomendasi investasi. Setiap investasi dan transaksi perdagangan mengandung risiko dan pembaca harus melakukan penelitian mereka sendiri saat membuat keputusan.