marché des cryptomonnaies rencontrent des obstacles : analyse du marché récent et perspectives futures
Depuis juillet, le marché des cryptomonnaies n'a pas réussi à réaliser le rebond attendu. Plusieurs facteurs négatifs se sont accumulés, entraînant une chute du prix du Bitcoin, ce qui a provoqué une baisse généralisée du marché. Néanmoins, l'apparition de plusieurs facteurs positifs a conduit de nombreuses personnes à rester optimistes quant aux perspectives du marché pour le quatrième trimestre 2024.
Facteurs principaux de baisse actuels
L'incident de compensation a provoqué des turbulences sur le marché.
La question de l'indemnisation d'une plateforme d'échange a suscité une grande attention sur le marché. Une pression de vente potentielle d'environ 142 000 BTC et 143 000 BCH a provoqué une panique sur le marché le 24 juin, faisant chuter le prix du BTC à environ 60 000 dollars. Après le lancement officiel des paiements le 5 juillet, le BTC est tombé en dessous du niveau de support de 60 000 dollars.
Cette baisse de prix s'accompagne de signes de capitulation des mineurs. L'expérience historique montre que cela signifie généralement que le prix a atteint son point le plus bas. La dernière baisse de puissance de calcul comparable a eu lieu en 2022, lorsque le prix de négociation du bitcoin était de 17000 dollars.
Les experts de l'industrie estiment que les participants au marché pourraient sous-estimer la gravité de la baisse de la fourchette de fluctuation du Bitcoin sur quatre mois. Actuellement, le levier des cryptomonnaies est proche de son niveau historique le plus élevé (hors CME). Un retour plus extrême dans la fourchette des 40 000 dollars pourrait se produire, ce qui pourrait causer des dommages importants au marché, nécessitant plusieurs mois de tendance de consolidation / de baisse (période de récupération) avant qu'une inversion de tendance à la hausse ne soit possible.
Le gouvernement intensifie la pression sur le marché.
Récemment, le gouvernement d'un certain pays a transféré par lots plus de 10 000 bitcoins vers des échanges et des teneurs de marché, ce qui a conduit le prix du bitcoin à tomber brièvement en dessous de 55 000 dollars. Selon les données de la plateforme, le plan de vente du gouvernement de ce pays a été réalisé à près de la moitié, et sa détention de bitcoins est passée de près de 50 000 à 27 461 bitcoins, la valeur actuelle de cette position étant d'environ 1,5 milliard de dollars.
Malgré la baisse du marché, les données montrent que le montant des entrées dans les produits d'investissement en actifs numériques a atteint 441 millions de dollars la semaine dernière. Parmi eux, les produits d'investissement en Bitcoin représentent la plus grande part des entrées totales des produits de chiffrement (398 millions de dollars), avec une part atteignant 90 %. En termes de régions, les fonds entrants proviennent principalement des États-Unis, pour un montant de 384 millions de dollars.
Le marché du minage de Bitcoin fait face à des défis
Récemment, le prix du Bitcoin a chuté à 54 000 dollars, ce qui aggrave la situation des mineurs dont les bénéfices ont été réduits en raison de la réduction de moitié. Une enquête montre que si le prix du Bitcoin tombe à 54 000 dollars, seuls les mineurs ASIC avec une efficacité supérieure à 23W/T pourront être rentables, et seuls quelques modèles de mineurs peuvent à peine tenir le coup.
Pour faire face aux problèmes de flux de trésorerie après la réduction de moitié, la vente par les entreprises de mining se poursuit. Pendant le mois de juin, environ 30 000 bitcoins provenant des mineurs sont entrés sur le marché. Cependant, avec la baisse du prix du bitcoin, les petites et moyennes exploitations minières cessent progressivement leurs activités, la difficulté de minage du bitcoin diminue rapidement, et les signes de reddition des mineurs pourraient prendre fin.
Facteurs positifs à surveiller
Un plan de remboursement à grande échelle pourrait propulser le marché à de nouveaux sommets.
Une plateforme de trading prévoit que la valeur totale des actifs déjà collectés et convertis en espèces, disponibles pour distribution, se situera entre 14,5 et 16,3 milliards de dollars, dépassant les 11 milliards de dollars dus à ses clients et autres créanciers non gouvernementaux. Le surplus de liquidités sera utilisé pour payer les intérêts des plus de 2 millions de clients de l'entreprise.
Actuellement, la plateforme a obtenu l'approbation du tribunal, et les créanciers peuvent choisir de voter pour un plan de compensation en cryptomonnaies sous forme de liquidités ou d'actifs. Une fois approuvé, la plateforme remboursera les créanciers dans un délai de deux mois, avec une période estimée entre le quatrième trimestre 2024 et le premier trimestre 2025.
Les analystes en chiffrement estiment qu'étant donné que la majorité des clients sont des passionnés de cryptomonnaies, ce montant pouvant atteindre 16 milliards de dollars entrera sur le marché des cryptomonnaies et deviendra le principal catalyseur de la hausse des prix. Le Bitcoin devrait dépasser 120 000 dollars, l'Ethereum atteindra 12 000 dollars, et d'autres cryptomonnaies augmenteront de 10 à 50 fois.
attentes de baisse des taux clairement définies
Les décisions de hausse et de baisse des taux d'intérêt de la Réserve fédérale sont l'un des facteurs importants influençant le prix du Bitcoin, une baisse des taux entraîne généralement un renforcement du marché.
Récemment, le président de la Réserve fédérale a déclaré que la pression inflationniste aux États-Unis s'était atténuée, mais qu'il fallait davantage de données pour prouver que le risque d'inflation était passé avant de décider d'une baisse des taux d'intérêt. Bien que le moment de la baisse des taux ne soit pas encore déterminé, les dernières données économiques américaines montrant un ralentissement de la croissance ont intensifié les attentes du marché en matière de baisse des taux.
Le système comptable de chiffrement va bientôt entrer en vigueur.
La première version des règles comptables sur les cryptomonnaies publiée par le Conseil des normes comptables financières américain entrera en vigueur pour les exercices financiers débutant après le 15 décembre 2024. Cela signifie que les entreprises détenant des cryptomonnaies pourront enregistrer les points hauts et bas de leurs avoirs en cryptomonnaies. Cela poussera le marché des cryptomonnaies vers une plus grande conformité et permettra une injection de liquidités dans les marchés financiers traditionnels.
Évolution du prix du Bitcoin après chaque réduction de moitié
Les tendances du marché se résument à trois types : hausse, baisse et consolidation. Si le marché franchit le niveau de résistance actuel et se maintient au-dessus de 69000 points, cela peut être considéré comme le début d'une tendance haussière.
Deux situations possibles dans lesquelles une augmentation peut se produire :
Franchir les sommets précédents mais sans les dépasser
Franchir les anciens sommets et maintenir de nouveaux sommets
Actuellement, la probabilité d'une poursuite de la hausse semble faible. Si la deuxième situation se produit et que le mouvement après la percée n'est pas suffisamment fort, il faut être vigilant face au risque d'une forte baisse.
Références des marchés avant et après les précédentes réductions de moitié :
Deuxième réduction de moitié (10 juillet 2016) : augmentation de 78 % dans le mois précédent la réduction de moitié, chute de 30 % dans la semaine suivant la réduction de moitié, avec une baisse maximale de 40 %. Ensuite, il a commencé à augmenter constamment, passant de moins de 500 dollars à près de 20 000 dollars.
Troisième halving (12.05.2020) : Une correction de 20 % a eu lieu la semaine précédant le halving. Après le halving, il y a eu un rebond, mais le marché n'a pas monté, passant par des phases de volatilité. Après une correction depuis le sommet avant le halving au début mai, le marché a fluctué jusqu'à la fin juillet avant de franchir à la hausse, restant en phase de consolidation pendant 3 mois, avec deux corrections de plus de 10 % en cours de route.
D'après les deux précédentes réductions de moitié, on peut voir que le Bitcoin subit des corrections avant et après la réduction de moitié. Actuellement, le marché s'attend généralement à ce que le Bitcoin augmente après la réduction de moitié, mais qu'en sera-t-il cette fois-ci ? Il pourrait encore être nécessaire d'observer davantage.
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0xSoulless
· Il y a 7h
Les pigeons se préparent à se faire prendre les gens pour des idiots.
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MetaMisfit
· 08-12 20:42
Marché baissier encore une fois, qui comprend ça ?
Bitcoin chute sous 55 000 dollars Analyse des perspectives du marché des cryptomonnaies sous l'influence de multiples informations négatives
marché des cryptomonnaies rencontrent des obstacles : analyse du marché récent et perspectives futures
Depuis juillet, le marché des cryptomonnaies n'a pas réussi à réaliser le rebond attendu. Plusieurs facteurs négatifs se sont accumulés, entraînant une chute du prix du Bitcoin, ce qui a provoqué une baisse généralisée du marché. Néanmoins, l'apparition de plusieurs facteurs positifs a conduit de nombreuses personnes à rester optimistes quant aux perspectives du marché pour le quatrième trimestre 2024.
Facteurs principaux de baisse actuels
L'incident de compensation a provoqué des turbulences sur le marché.
La question de l'indemnisation d'une plateforme d'échange a suscité une grande attention sur le marché. Une pression de vente potentielle d'environ 142 000 BTC et 143 000 BCH a provoqué une panique sur le marché le 24 juin, faisant chuter le prix du BTC à environ 60 000 dollars. Après le lancement officiel des paiements le 5 juillet, le BTC est tombé en dessous du niveau de support de 60 000 dollars.
Cette baisse de prix s'accompagne de signes de capitulation des mineurs. L'expérience historique montre que cela signifie généralement que le prix a atteint son point le plus bas. La dernière baisse de puissance de calcul comparable a eu lieu en 2022, lorsque le prix de négociation du bitcoin était de 17000 dollars.
Les experts de l'industrie estiment que les participants au marché pourraient sous-estimer la gravité de la baisse de la fourchette de fluctuation du Bitcoin sur quatre mois. Actuellement, le levier des cryptomonnaies est proche de son niveau historique le plus élevé (hors CME). Un retour plus extrême dans la fourchette des 40 000 dollars pourrait se produire, ce qui pourrait causer des dommages importants au marché, nécessitant plusieurs mois de tendance de consolidation / de baisse (période de récupération) avant qu'une inversion de tendance à la hausse ne soit possible.
Le gouvernement intensifie la pression sur le marché.
Récemment, le gouvernement d'un certain pays a transféré par lots plus de 10 000 bitcoins vers des échanges et des teneurs de marché, ce qui a conduit le prix du bitcoin à tomber brièvement en dessous de 55 000 dollars. Selon les données de la plateforme, le plan de vente du gouvernement de ce pays a été réalisé à près de la moitié, et sa détention de bitcoins est passée de près de 50 000 à 27 461 bitcoins, la valeur actuelle de cette position étant d'environ 1,5 milliard de dollars.
Malgré la baisse du marché, les données montrent que le montant des entrées dans les produits d'investissement en actifs numériques a atteint 441 millions de dollars la semaine dernière. Parmi eux, les produits d'investissement en Bitcoin représentent la plus grande part des entrées totales des produits de chiffrement (398 millions de dollars), avec une part atteignant 90 %. En termes de régions, les fonds entrants proviennent principalement des États-Unis, pour un montant de 384 millions de dollars.
Le marché du minage de Bitcoin fait face à des défis
Récemment, le prix du Bitcoin a chuté à 54 000 dollars, ce qui aggrave la situation des mineurs dont les bénéfices ont été réduits en raison de la réduction de moitié. Une enquête montre que si le prix du Bitcoin tombe à 54 000 dollars, seuls les mineurs ASIC avec une efficacité supérieure à 23W/T pourront être rentables, et seuls quelques modèles de mineurs peuvent à peine tenir le coup.
Pour faire face aux problèmes de flux de trésorerie après la réduction de moitié, la vente par les entreprises de mining se poursuit. Pendant le mois de juin, environ 30 000 bitcoins provenant des mineurs sont entrés sur le marché. Cependant, avec la baisse du prix du bitcoin, les petites et moyennes exploitations minières cessent progressivement leurs activités, la difficulté de minage du bitcoin diminue rapidement, et les signes de reddition des mineurs pourraient prendre fin.
Facteurs positifs à surveiller
Un plan de remboursement à grande échelle pourrait propulser le marché à de nouveaux sommets.
Une plateforme de trading prévoit que la valeur totale des actifs déjà collectés et convertis en espèces, disponibles pour distribution, se situera entre 14,5 et 16,3 milliards de dollars, dépassant les 11 milliards de dollars dus à ses clients et autres créanciers non gouvernementaux. Le surplus de liquidités sera utilisé pour payer les intérêts des plus de 2 millions de clients de l'entreprise.
Actuellement, la plateforme a obtenu l'approbation du tribunal, et les créanciers peuvent choisir de voter pour un plan de compensation en cryptomonnaies sous forme de liquidités ou d'actifs. Une fois approuvé, la plateforme remboursera les créanciers dans un délai de deux mois, avec une période estimée entre le quatrième trimestre 2024 et le premier trimestre 2025.
Les analystes en chiffrement estiment qu'étant donné que la majorité des clients sont des passionnés de cryptomonnaies, ce montant pouvant atteindre 16 milliards de dollars entrera sur le marché des cryptomonnaies et deviendra le principal catalyseur de la hausse des prix. Le Bitcoin devrait dépasser 120 000 dollars, l'Ethereum atteindra 12 000 dollars, et d'autres cryptomonnaies augmenteront de 10 à 50 fois.
attentes de baisse des taux clairement définies
Les décisions de hausse et de baisse des taux d'intérêt de la Réserve fédérale sont l'un des facteurs importants influençant le prix du Bitcoin, une baisse des taux entraîne généralement un renforcement du marché.
Récemment, le président de la Réserve fédérale a déclaré que la pression inflationniste aux États-Unis s'était atténuée, mais qu'il fallait davantage de données pour prouver que le risque d'inflation était passé avant de décider d'une baisse des taux d'intérêt. Bien que le moment de la baisse des taux ne soit pas encore déterminé, les dernières données économiques américaines montrant un ralentissement de la croissance ont intensifié les attentes du marché en matière de baisse des taux.
Le système comptable de chiffrement va bientôt entrer en vigueur.
La première version des règles comptables sur les cryptomonnaies publiée par le Conseil des normes comptables financières américain entrera en vigueur pour les exercices financiers débutant après le 15 décembre 2024. Cela signifie que les entreprises détenant des cryptomonnaies pourront enregistrer les points hauts et bas de leurs avoirs en cryptomonnaies. Cela poussera le marché des cryptomonnaies vers une plus grande conformité et permettra une injection de liquidités dans les marchés financiers traditionnels.
Évolution du prix du Bitcoin après chaque réduction de moitié
Les tendances du marché se résument à trois types : hausse, baisse et consolidation. Si le marché franchit le niveau de résistance actuel et se maintient au-dessus de 69000 points, cela peut être considéré comme le début d'une tendance haussière.
Deux situations possibles dans lesquelles une augmentation peut se produire :
Actuellement, la probabilité d'une poursuite de la hausse semble faible. Si la deuxième situation se produit et que le mouvement après la percée n'est pas suffisamment fort, il faut être vigilant face au risque d'une forte baisse.
Références des marchés avant et après les précédentes réductions de moitié :
Deuxième réduction de moitié (10 juillet 2016) : augmentation de 78 % dans le mois précédent la réduction de moitié, chute de 30 % dans la semaine suivant la réduction de moitié, avec une baisse maximale de 40 %. Ensuite, il a commencé à augmenter constamment, passant de moins de 500 dollars à près de 20 000 dollars.
Troisième halving (12.05.2020) : Une correction de 20 % a eu lieu la semaine précédant le halving. Après le halving, il y a eu un rebond, mais le marché n'a pas monté, passant par des phases de volatilité. Après une correction depuis le sommet avant le halving au début mai, le marché a fluctué jusqu'à la fin juillet avant de franchir à la hausse, restant en phase de consolidation pendant 3 mois, avec deux corrections de plus de 10 % en cours de route.
D'après les deux précédentes réductions de moitié, on peut voir que le Bitcoin subit des corrections avant et après la réduction de moitié. Actuellement, le marché s'attend généralement à ce que le Bitcoin augmente après la réduction de moitié, mais qu'en sera-t-il cette fois-ci ? Il pourrait encore être nécessaire d'observer davantage.