Analyse des holdings des Baleines : la différenciation entre les positions long des Mainstream Token et les positions short des alts
Dans le marché des cryptomonnaies en constante évolution, les mouvements de gros capitaux sont souvent considérés comme des indicateurs importants de la tendance du marché. En analysant en profondeur les données récentes du classement d'un échange décentralisé de produits dérivés, nous pouvons entrevoir le véritable flux de "l'argent intelligent". Au 30 juillet, les baleines du classement de cet échange avaient ouvert des positions d'une valeur totale de 4,6 milliards de dollars, dont les positions longues dominaient avec 3 milliards de dollars. Cependant, sous ces données globalement optimistes, se cache une divergence de stratégie diamétralement opposée : les traders sont fermement haussiers sur les actifs mainstream tels que BTC et ETH, tout en ouvrant de vastes positions short sur de nombreux alts et jetons MEME. Cette différenciation marquée, que prédit-elle pour l'évolution du marché ?
Tendance générale : positions long dominent, mais l'enthousiasme a quelque peu diminué
D'un point de vue macroéconomique, les positions longues dominent toujours. Au 30 juillet, le montant total des holdings des meilleurs traders est d'environ 4,6 milliards de dollars, dont environ 3 milliards de dollars en positions long et environ 1,57 milliard de dollars en positions short, avec un ratio global long/court d'environ 66 %.
Cependant, sous des données optimistes se cachent des signaux de prudence. Tout d'abord, la tendance des positions longues montre des signes de déclin, le ratio long/court étant retombé par rapport à un sommet de 76 % atteint le 27 juillet. Ensuite, en ce qui concerne l'efficacité bénéficiaire, les positions courtes se sont révélées plus performantes : parmi les jetons que les baleines voient à la baisse, jusqu'à 79 % des positions sont en état de profit ; tandis que pour les jetons qu'elles voient à la hausse, ce taux n'est que de 53,5 %. Cela indique que, bien que les baleines aient tendance à être globalement haussières, leurs décisions de baisse à court terme leur permettent de réaliser plus facilement des bénéfices.
De plus, une plateforme de données indique que parmi les 125 principales adresses de portefeuille de cette bourse, les positions short sont devenues dominantes, ce qui est en désaccord avec les adresses de portefeuille plus petites. Les positions des adresses de petits montants montrent qu'elles restent généralement haussières.
Baleine Big Data : Mainstream Token en positions long, alts en positions short
Les divergences stratégiques les plus fondamentales des baleines se manifestent dans le choix des jetons, présentant un tableau clair de "s'en tenir aux mainstream tokens, faire des positions short sur les alts".
En ce qui concerne les actifs mainstream, les baleines affichent une position résolument haussière. Prenons comme exemple le BTC et l'ETH, qui ont les positions les plus élevées, leur ratio long/court dépasse tous deux les 66 %. Plus précisément pour le BTC, le montant total des positions longues s'élève à 1,2 milliard de dollars, tandis que les positions courtes ne sont que de 479 millions de dollars. Fait intéressant, la distance moyenne de liquidation des positions courtes atteint 48,3 %, bien supérieure aux 14 % des positions longues, ce qui suggère que de nombreuses positions courtes ne sont peut-être pas simplement baissières, mais servent plutôt d'ordres de couverture pour la gestion des risques. De plus, des jetons tels que TON (19,83 millions de dollars de position) et AAVE (25,18 millions de dollars de position) affichent également un ratio long/court élevé, devenant ainsi quelques-uns des alts qui sont favorisés par les baleines.
Cependant, pour les alts et les jetons MEME, l'attitude des Baleines est complètement opposée. Une série de jetons, y compris FARTCOIN, PUMP, DOGE, SUI, BONK, PEPE et même BNB, ont un ratio long/court inférieur à 50 %, ce qui signifie que les positions short dominent. Et pour des jetons comme MOODENG, SYRUP, S, JUP, le ratio long/court est même inférieur à 10 %, montrant une extrême aversion au risque. Ces positions short sont généralement en état de profit, confirmant à nouveau l'efficacité de la décision de vente à découvert des Baleines.
Concernant les données sur le BTC, 71,7 % des traders en tête du classement ont des positions longues, avec un total de 1,2 milliard de dollars de positions longues ouvertes. Le prix d'entrée moyen est d'environ 114 000 dollars, et la distance de liquidation moyenne est de 14 %, avec un bénéfice global de 27,82 millions de dollars. En ce qui concerne les données sur les positions short, celles-ci sont nettement inférieures, s'élevant à environ 479 millions de dollars, avec un prix d'entrée moyen de 115 000 dollars, mais la distance de liquidation moyenne reste à 48,3 %, ce qui indique que les positions short des baleines semblent davantage orientées vers des ordres de couverture.
En ce qui concerne la taille des positions, les Baleines de BTC ont une position long moyenne de 10 millions de dollars, tandis que la position short moyenne est d'environ 7,98 millions de dollars.
Traders de premier plan : vision à long terme haussière, observation à court terme ou vente à découvert
En plus des données globales, l'attitude des meilleurs traders semble également donner un aperçu de l'attitude du marché.
Le trader le plus rentable a actuellement un bénéfice total d'environ 54,86 millions de dollars. La courbe de bénéfice de ce trader a commencé à monter globalement depuis décembre 2024, c'est un trader relativement robuste et durable.
Sa position est actuellement relativement moyenne en termes de montant total, avec des positions longues et courtes d'environ 63 millions de dollars chacune. En ce qui concerne les choix de jetons spécifiques, il détient principalement des positions courtes, avec quelques positions longues. Parmi celles-ci, la position la plus bénéficiaire est FARTCOIN, qu'il a vendu à découvert à 1,44 dollar, et les gains non réalisés s'élèvent actuellement à 1,12 million de dollars. Parmi ses 16 ordres bénéficiaires, seuls 2 sont des positions longues avec des gains non réalisés. AAVE a un gain non réalisé de 976 000 dollars. D'après sa position, il est globalement en accord avec les grandes données, maintenant des positions longues sur BTC et ETH, mais adoptant une perspective baissière à court terme sur les alts.
Le trader classé deuxième réalise actuellement un bénéfice d'environ 35 millions de dollars. Ce trader a manifestement une attitude optimiste à long terme sur le marché, et toutes ses positions sont des positions long, avec un effet de levier global de seulement 3,6 fois. Sur le plan des cycles, ce trader est clairement un trader à long terme, avec un prix d'ouverture de position long sur l'ETH de seulement 2812 dollars, un prix d'ouverture de position long sur le BTC de 110 000 dollars, et sur le SOL de 142 dollars, presque toutes des positions à long terme. Cependant, ses positions long à long terme n'ont pas toutes réalisé des bénéfices, avec une perte flottante de 235 000 dollars sur FARTCOIN, une perte flottante de 45 000 dollars sur BIGTIME, et une perte flottante de 18 000 dollars sur STRK. Les autres ordres sont tous en état de bénéfice, dont seulement la position long sur l'ETH lui a rapporté un bénéfice flottant de 7,21 millions de dollars.
Le bénéfice flottant du troisième plus grand trader a atteint 40 millions de dollars (en réalité, il devrait être le deuxième trader en termes de bénéfice flottant). Dans les positions de ce trader, 78 % des positions sont des positions short. Ce trader semble être un trader à court terme, avec un temps de détention moyen de moins de 2 heures. Actuellement, ses positions ne sont pas très importantes, et il semble adopter une approche d'attente vis-à-vis du marché.
D'après les positions de ces quelques traders, les traders à long terme restent globalement optimistes quant à l'avenir, tandis que les traders à court terme ont tendance à adopter une position short ou à réduire leurs positions pour observer.
En résumé, les données des Baleines dessinent un tableau de marché de "tenir aux mainstream et de faire des positions short sur les alts". Bien que la position globale soit plutôt orientée vers les positions long, ce sentiment haussier est principalement concentré sur quelques actifs clés tels que BTC et ETH, et son avantage montre une tendance à la baisse. En attendant, les Baleines ont non seulement un grand nombre de positions short sur les alts, mais aussi un taux de profit plus élevé, ce qui montre leur vision généralement baissière et leur efficace récolte sur les actifs à haut risque. D'après les stratégies personnelles des meilleurs traders, les investisseurs à long terme restent optimistes et patients, tandis que les traders à court terme ont tendance à faire preuve de prudence en faisant des positions short ou en conservant leurs jetons. Pour les investisseurs ordinaires, comprendre cette stratégie "biface" des Baleines est peut-être plus important que de simplement suivre la direction des positions long ou short.
Voir l'original
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
20 J'aime
Récompense
20
6
Reposter
Partager
Commentaire
0/400
rekt_but_not_broke
· 08-05 17:05
Mon gars, regarde le jeton baissier 🌙 et c'est tout.
Voir l'originalRépondre0
SmartContractWorker
· 08-04 15:31
Tous les jours, je sais juste piéger mon btc.
Voir l'originalRépondre0
TideReceder
· 08-03 04:29
altcoin n'a plus de voie de survie.
Voir l'originalRépondre0
TokenTherapist
· 08-02 20:17
Les fonds sont partis, ça va exploser derrière.
Voir l'originalRépondre0
DeFiAlchemist
· 08-02 20:15
*ajuste la boule de cristal* les schémas de transmutation de liquidité laissent présager une apocalypse d'alt season... le smart money sait quelque chose que nous ne savons pas lmao
Voir l'originalRépondre0
AllInDaddy
· 08-02 19:51
Écraser des altcoins pour échanger du btc, les gens intelligents savent comment jouer.
Stratégies de baleines différenciées : positions long sur les jetons principaux vs positions short sur les alts Dominant la tendance du marché
Analyse des holdings des Baleines : la différenciation entre les positions long des Mainstream Token et les positions short des alts
Dans le marché des cryptomonnaies en constante évolution, les mouvements de gros capitaux sont souvent considérés comme des indicateurs importants de la tendance du marché. En analysant en profondeur les données récentes du classement d'un échange décentralisé de produits dérivés, nous pouvons entrevoir le véritable flux de "l'argent intelligent". Au 30 juillet, les baleines du classement de cet échange avaient ouvert des positions d'une valeur totale de 4,6 milliards de dollars, dont les positions longues dominaient avec 3 milliards de dollars. Cependant, sous ces données globalement optimistes, se cache une divergence de stratégie diamétralement opposée : les traders sont fermement haussiers sur les actifs mainstream tels que BTC et ETH, tout en ouvrant de vastes positions short sur de nombreux alts et jetons MEME. Cette différenciation marquée, que prédit-elle pour l'évolution du marché ?
Tendance générale : positions long dominent, mais l'enthousiasme a quelque peu diminué
D'un point de vue macroéconomique, les positions longues dominent toujours. Au 30 juillet, le montant total des holdings des meilleurs traders est d'environ 4,6 milliards de dollars, dont environ 3 milliards de dollars en positions long et environ 1,57 milliard de dollars en positions short, avec un ratio global long/court d'environ 66 %.
Cependant, sous des données optimistes se cachent des signaux de prudence. Tout d'abord, la tendance des positions longues montre des signes de déclin, le ratio long/court étant retombé par rapport à un sommet de 76 % atteint le 27 juillet. Ensuite, en ce qui concerne l'efficacité bénéficiaire, les positions courtes se sont révélées plus performantes : parmi les jetons que les baleines voient à la baisse, jusqu'à 79 % des positions sont en état de profit ; tandis que pour les jetons qu'elles voient à la hausse, ce taux n'est que de 53,5 %. Cela indique que, bien que les baleines aient tendance à être globalement haussières, leurs décisions de baisse à court terme leur permettent de réaliser plus facilement des bénéfices.
De plus, une plateforme de données indique que parmi les 125 principales adresses de portefeuille de cette bourse, les positions short sont devenues dominantes, ce qui est en désaccord avec les adresses de portefeuille plus petites. Les positions des adresses de petits montants montrent qu'elles restent généralement haussières.
Baleine Big Data : Mainstream Token en positions long, alts en positions short
Les divergences stratégiques les plus fondamentales des baleines se manifestent dans le choix des jetons, présentant un tableau clair de "s'en tenir aux mainstream tokens, faire des positions short sur les alts".
En ce qui concerne les actifs mainstream, les baleines affichent une position résolument haussière. Prenons comme exemple le BTC et l'ETH, qui ont les positions les plus élevées, leur ratio long/court dépasse tous deux les 66 %. Plus précisément pour le BTC, le montant total des positions longues s'élève à 1,2 milliard de dollars, tandis que les positions courtes ne sont que de 479 millions de dollars. Fait intéressant, la distance moyenne de liquidation des positions courtes atteint 48,3 %, bien supérieure aux 14 % des positions longues, ce qui suggère que de nombreuses positions courtes ne sont peut-être pas simplement baissières, mais servent plutôt d'ordres de couverture pour la gestion des risques. De plus, des jetons tels que TON (19,83 millions de dollars de position) et AAVE (25,18 millions de dollars de position) affichent également un ratio long/court élevé, devenant ainsi quelques-uns des alts qui sont favorisés par les baleines.
Cependant, pour les alts et les jetons MEME, l'attitude des Baleines est complètement opposée. Une série de jetons, y compris FARTCOIN, PUMP, DOGE, SUI, BONK, PEPE et même BNB, ont un ratio long/court inférieur à 50 %, ce qui signifie que les positions short dominent. Et pour des jetons comme MOODENG, SYRUP, S, JUP, le ratio long/court est même inférieur à 10 %, montrant une extrême aversion au risque. Ces positions short sont généralement en état de profit, confirmant à nouveau l'efficacité de la décision de vente à découvert des Baleines.
Concernant les données sur le BTC, 71,7 % des traders en tête du classement ont des positions longues, avec un total de 1,2 milliard de dollars de positions longues ouvertes. Le prix d'entrée moyen est d'environ 114 000 dollars, et la distance de liquidation moyenne est de 14 %, avec un bénéfice global de 27,82 millions de dollars. En ce qui concerne les données sur les positions short, celles-ci sont nettement inférieures, s'élevant à environ 479 millions de dollars, avec un prix d'entrée moyen de 115 000 dollars, mais la distance de liquidation moyenne reste à 48,3 %, ce qui indique que les positions short des baleines semblent davantage orientées vers des ordres de couverture.
En ce qui concerne la taille des positions, les Baleines de BTC ont une position long moyenne de 10 millions de dollars, tandis que la position short moyenne est d'environ 7,98 millions de dollars.
Traders de premier plan : vision à long terme haussière, observation à court terme ou vente à découvert
En plus des données globales, l'attitude des meilleurs traders semble également donner un aperçu de l'attitude du marché.
Le trader le plus rentable a actuellement un bénéfice total d'environ 54,86 millions de dollars. La courbe de bénéfice de ce trader a commencé à monter globalement depuis décembre 2024, c'est un trader relativement robuste et durable.
Sa position est actuellement relativement moyenne en termes de montant total, avec des positions longues et courtes d'environ 63 millions de dollars chacune. En ce qui concerne les choix de jetons spécifiques, il détient principalement des positions courtes, avec quelques positions longues. Parmi celles-ci, la position la plus bénéficiaire est FARTCOIN, qu'il a vendu à découvert à 1,44 dollar, et les gains non réalisés s'élèvent actuellement à 1,12 million de dollars. Parmi ses 16 ordres bénéficiaires, seuls 2 sont des positions longues avec des gains non réalisés. AAVE a un gain non réalisé de 976 000 dollars. D'après sa position, il est globalement en accord avec les grandes données, maintenant des positions longues sur BTC et ETH, mais adoptant une perspective baissière à court terme sur les alts.
Le trader classé deuxième réalise actuellement un bénéfice d'environ 35 millions de dollars. Ce trader a manifestement une attitude optimiste à long terme sur le marché, et toutes ses positions sont des positions long, avec un effet de levier global de seulement 3,6 fois. Sur le plan des cycles, ce trader est clairement un trader à long terme, avec un prix d'ouverture de position long sur l'ETH de seulement 2812 dollars, un prix d'ouverture de position long sur le BTC de 110 000 dollars, et sur le SOL de 142 dollars, presque toutes des positions à long terme. Cependant, ses positions long à long terme n'ont pas toutes réalisé des bénéfices, avec une perte flottante de 235 000 dollars sur FARTCOIN, une perte flottante de 45 000 dollars sur BIGTIME, et une perte flottante de 18 000 dollars sur STRK. Les autres ordres sont tous en état de bénéfice, dont seulement la position long sur l'ETH lui a rapporté un bénéfice flottant de 7,21 millions de dollars.
Le bénéfice flottant du troisième plus grand trader a atteint 40 millions de dollars (en réalité, il devrait être le deuxième trader en termes de bénéfice flottant). Dans les positions de ce trader, 78 % des positions sont des positions short. Ce trader semble être un trader à court terme, avec un temps de détention moyen de moins de 2 heures. Actuellement, ses positions ne sont pas très importantes, et il semble adopter une approche d'attente vis-à-vis du marché.
D'après les positions de ces quelques traders, les traders à long terme restent globalement optimistes quant à l'avenir, tandis que les traders à court terme ont tendance à adopter une position short ou à réduire leurs positions pour observer.
En résumé, les données des Baleines dessinent un tableau de marché de "tenir aux mainstream et de faire des positions short sur les alts". Bien que la position globale soit plutôt orientée vers les positions long, ce sentiment haussier est principalement concentré sur quelques actifs clés tels que BTC et ETH, et son avantage montre une tendance à la baisse. En attendant, les Baleines ont non seulement un grand nombre de positions short sur les alts, mais aussi un taux de profit plus élevé, ce qui montre leur vision généralement baissière et leur efficace récolte sur les actifs à haut risque. D'après les stratégies personnelles des meilleurs traders, les investisseurs à long terme restent optimistes et patients, tandis que les traders à court terme ont tendance à faire preuve de prudence en faisant des positions short ou en conservant leurs jetons. Pour les investisseurs ordinaires, comprendre cette stratégie "biface" des Baleines est peut-être plus important que de simplement suivre la direction des positions long ou short.