16 عامًا من ممارسي الدفع بالذكاء الاصطناعي: المشاهد، التناقضات والنهاية

كتابة: إيفي وهازل

لم يعد الدفع بالذكاء الاصطناعي مجرد مفهوم. x402، MPP، Tempo، AP2——على مدى العام الماضي، أنشأت Coinbase وStripe وGoogle وVisa هياكل بروتوكول على مستويات مختلفة. بدأت تظهر تدريجيًا بيانات حقيقية على السلسلة، واندماجات حقيقية مع التجار، ونماذج حقيقية تُساء فهمها.

في السبت الماضي، نظم فريق 支无不言 اجتماعًا مغلقًا حول Agent Payment، حضره 16 ضيفًا من بنية الدفع الأساسية، وخدمات المحافظ، وشركات الدفع الكبرى، والمؤسسات الاستثمارية، وأجابوا خلال ثلاث ساعات تقريبًا على أربعة أسئلة: أين يحدث الدفع بالذكاء الاصطناعي، كيف نجعل الذكاء الاصطناعي ينفق بأمان، كيف يحقق هذا العمل أرباحًا، وإلى أين ستتجه معركة الشركات الكبرى والشركات الناشئة.

وفيما يلي أهم الاستنتاجات التي ظهرت خلال النقاش:

أكثر سيناريو ناضج للدفع بواسطة الوكيل هو استدعاء API، حيث يعتمد الحجم على التكرار مقابل مبلغ صغير قدره 0.01 دولار أمريكي؛

هناك تضارب جوهري بين عدم اليقين في مخرجات الذكاء الاصطناعي ومتطلبات اليقين في القطاع المالي، وهو الصراع التقني الأساسي في Agent Payment؛

إطار أمان الدفع بواسطة الوكيل يتحول من التحقق من الهوية إلى التحقق من النية؛

آلية chargeback لا تعمل في سيناريو الوكيل، وسيصبح التوفيق بين ثلاث طبقات هو النموذج الجديد لأمان الدفع؛

الفلسفة التصميمية للشركات الكبرى هي عدم الثقة بالوكيل، وإنما الثقة في المعاملة؛

المشكلة الحقيقية في الدفع بواسطة الوكيل ليست في العملية نفسها، بل في عدم إعادة بناء الحلقة التجارية العليا التي تسبقها؛

دور الشركات الناشئة هو كمورد مكونات للشركات الكبرى، وليس كمزود خدمات للعملاء النهائيين.

إيفي زينغ

مقدمة بودكاست 《支无不言》، مساهم رئيسي في صندوق السلع العامة الصيني، حساب X: withhazelhu؛ و"إيفي" غير ملتزم تمامًا على منصة إكسبريس: مجرد شخص غير جدي.

هازل هوو

مقدمة بودكاست 《支无不言》، تركز على حالات استخدام الدفع الوكلي، متخصص في نمو التكنولوجيا المالية، عمل سابقًا في رأس المال الاستثماري، وكان مسؤولًا عن نمو منتجات 2C في بنك حديث. حساب X: IvyLeanIn.

توماس زينغ

مدير سوق رأس المال في 支无不言، يمتلك أكثر من 6 سنوات من الخبرة كمستشار تمويل في السوق الأولية، خدم العديد من المشاريع الرائدة في الصناعة، وساعد على ربط التعاون وتحقيق المنفعة المتبادلة.

الرؤية 01

السيناريو الحقيقي — الدفع بواسطة الوكيل يحدث بالفعل، لكن شكله يختلف عن التوقعات

استدعاء API هو أكثر سيناريو ناضج للدفع بواسطة الوكيل على السلسلة

من خلال تحليل بيانات على السلسلة لتطبيق ClawRouter (، الذي يستخدم مدفوعات USDC لدعم استدعاء API لـLLM)، يتضح أن سيناريو استدعاء API يتميز بالتكرار العالي والمبالغ الصغيرة: حتى أوائل أبريل 2026، أنشأ حوالي 1400 عنوان مستقل حوالي 530 ألف معاملة، بإجمالي حوالي 28,000 دولار. مع الأخذ في الاعتبار أن المنصة تقدم نماذج مجانية، قد يكون الحجم الفعلي أقل من ذلك — حيث يبلغ عدد استدعاءات API المجانية حوالي مليون استدعاء شهريًا.

صورة: الموقع الرسمي لـ ClawRouter

بيانات شركة ناشئة في بنية الدفع الأساسية تظهر أن استدعاءات API تمثل حوالي نصف حجم الاستخدام منذ بدء العمل على دعم الدفع الأصلي بواسطة الوكيل في سبتمبر من العام الماضي.

الترخيص المسبق هو الأساس في نمط تفويض الدفع بواسطة الوكيل

نجاح غير متوقع لحملة “A2A(”، التي تعني “وكيل لوكيل)”، أدى إلى ابتكار وانتشار آلية الترخيص. جوهر هذا النموذج هو الاعتماد على الحد الأقصى، وليس الموافقة: يسبق المستخدم ويمنح حدًا معينًا للذكاء الاصطناعي، الذي يمكنه ضمن هذا النطاق استدعاء نفسه بشكل مستقل دون الحاجة إلى تأكيد كل معاملة. “داخل هذا النطاق، يمكن للذكاء الاصطناعي التصرف بأموالك دون موافقتك.”

لم تنجح بعد عمليات الشراء في الحياة الواقعية، والمشكلة ليست في الدفع بل في تجربة المستخدم

تم استكشاف عمليات التسوية عبر الإنترنت وخارجها مع أكثر من 50 مليون تاجر حقيقي، وتشمل سيناريوهات مثل حجز تذاكر الطيران، شحن الرصيد، وشراء بطاقات الهدايا. لكن لا تزال سيناريوهات استهلاك العملاء تواجه تحديات مزدوجة تتعلق بتكوين العادات وتجربة المستخدم.

الخبراء والمؤثرون يوضحون أن الوكيل أصبح لديه نماذج تجارية ناضجة

هناك أمثلة ناجحة تثبت ذلك: الأطباء المشهورون، والمؤثرون، يحولون خبراتهم ومحتواهم إلى وكلاء، بحيث يمكن للمستخدمين الذين لا يستطيعون مقابلة أشخاص حقيقيين أن يستخدموا الوكيل أولاً. على سبيل المثال، أحد العاملين في وسائل الإعلام الذاتية حول محتواه السابق إلى تطبيق، مقابل اشتراك شهري 199 يوان، وحقق أداء مبيعات ممتازًا — حيث أن مكالمة مدتها 15 دقيقة مع شخص حقيقي تكلف آلاف أو عشرات الآلاف من اليوان، بينما نسخة الوكيل تكلف فقط عشرات إلى مئات اليوان.

صورة: أحد العاملين في وسائل الإعلام الذاتية يحول محتواه السابق إلى تطبيق

الوكيل التجاري أسرع في العثور على PMF من وكيل الدفع

بيانات مجال العملات المشفرة تظهر أن سيناريو المعاملات هو الأكثر طلبًا من قبل المستخدمين الحقيقيين، ونموذج العمل فيه بطبيعته يعتمد على العمولة. بالمقارنة مع تاريخ تطور البلوكشين المبكر، حيث قام المبادرون في بناء سيناريوهات مثل التجار والعملات المستقرة خلال ارتفاع رسوم الغاز، مثل Tron، حتى بعد ارتفاع الرسوم، يظل من الصعب على المستخدمين الانتقال.

سيناريو استهلاك العملاء النهائيين لم يُختبر بعد من قبل الطلب الحقيقي

خلال عيد الربيع، أثار استخدام أكثر من مليار مستخدم لـ “千问点奶茶” النقاش: هل يستخدم المستخدمون لأنه يوفر تجربة أفضل، أم لأنه يحصل على دعم مالي بقيمة 25 يوان لكل طلب؟ المعلومات في الحوار محدودة، وربما يتطلب سيناريو B2C في المستقبل استخدام نظارات ذكية لتحقيق حوارات سلسة، وهو ما يتطلب قفزة في التجربة.

المشاركون أدرجوا سيناريوهات أكثر قدرة على حل مشكلات المستخدمين:

سيناريو الشراء: يتطلب مراقبة ميزانية صارمة، ويحتاج إلى مقارنة بين عدة موردين (مثل وكيل التجارة الإلكترونية AI الخاص بـ阿里 - Accio)

المهام المعقدة: تنظيم حفلات الزفاف، حجز الرحلات، وغيرها من سيناريوهات التنسيق متعدد الخطوات

سيناريو حجز التذاكر: طلبات ذات استجابة عالية مثل تذاكر الحفلات الموسيقية

صورة: وكيل التجارة الإلكترونية AI الخاص بـ阿里 - Accio

الدفع بواسطة الوكيل هو مدخل جديد للمرور

من منظور تدفق المستخدمين، يشبه الدفع بواسطة الوكيل SEO المبكر و الفيديو القصير — يمثل فرصة جديدة للمرور. على الرغم من أن الباحثين في SEO بدأوا من الصفر، إلا أنهم استطاعوا باستمرار العثور على طرق لجذب المرور المبكر من خلال SEO. حدث “مطعم جيا نيوان جياؤز” قد يُقارن بقصة شراء البيتزا باستخدام البيتكوين، وسيظل في ذاكرة الناس لسنوات.

خلفية قصة “مطعم جيا نيوان جياؤز”: “في 7 أبريل 2026، وسط نجاح OpenClaw، أنشأ صاحب المطعم وحدة ذكاء اصطناعي باسم ‘جيا نيوان جياؤز·SKILL’. هذه الوحدة موجهة نحو وكلاء الذكاء الاصطناعي، وليست موجهة مباشرة للبشر. بعد التثبيت، يمكن للمساعد الذكي استعلام قوائم الطعام، أوقات العمل، قواعد الانتظار، وحتى حجز الأرقام عبر الإنترنت. في شتاء 2025، بسبب كثرة الانتظار، أبلغت خوادم منصة التوصيل أن واجهة المتجر غير طبيعية وتم حظرها، وأراد صاحب المطعم تحسين تجربة الانتظار باستخدام الذكاء الاصطناعي.”

صورة: مهارة الانتظار في Meituan لمطعم جيا نيوان جياؤز

الوكيل الحقيقي للدفع لم يبدأ بعد

من منظور كلي، قد يكون من المبكر الحديث عن الدفع بواسطة الوكيل الحقيقي. يمكن مقارنته بنمو الطفل: الآن هو مثل طفل عمره من 1 إلى 5 سنوات، مصدر دخله من الوالدين، والحد المسموح به من قبل الوالدين، وكل شيء يقرره الوالدين، وهو لم يطور نية بعد (intention)).

التركيز الحالي على سيناريوهات الإنتاجية

الاتفاق الجماعي هو أن الدفع بواسطة الوكيل الحقيقي يتركز حاليًا على سيناريوهات الإنتاجية:

1. استدعاء API: لتحسين الإنتاجية، يتطلب استدعاء نماذج كبيرة أو شراء API

2. سيناريو الشركات: شراء أدوات وموارد فريق الإنتاجية في الشركات

3. Vibe Coding: تطوير نماذج أولية أو منتجات بسرعة

الرؤية 02

الهوية والتفويض — عدم اليقين في الذكاء الاصطناعي مقابل اليقين في المالية

الأمان في الدفع بواسطة الوكيل يتطلب إطارًا من أربع طبقات: الهوية، إدارة المخاطر، الامتثال، والتحكيم

يمكن تقسيم أمان الدفع إلى ثلاثة أبعاد: الهوية، إدارة المخاطر، والامتثال، ويجب أن تتبعها في الذكاء الاصطناعي أيضًا، مع إضافة التحكيم كطبقة رابعة لضمان الأمان النهائي.

أولاً، طبقة الهوية: التحقق من الهوية يتحول إلى التحقق من النية

إصدار بطاقة هوية للوكيل، بناء نظام تقييم ائتماني (يُقيم من خلال مستوى احترافية الوكيل، مدى اعتماده، فعاليته، وسعر الرموز Token)، وإتمام التحقق من الهوية. عبر blockchain، يتم إنشاء نظام هوية لامركزية يمكن تتبعه والتحقق منه، باستخدام DID. على أساس ذلك، يتغير التحقق من الهوية التقليدي إلى التحقق من نية الدفع في سيناريو الوكيل، حيث يجب أن يُنظر فيما إذا كانت المعاملة معقولة، وإذا كانت سلوكيات الوكيل تلبي الحاجة، وإذا كانت تتوافق مع النية النهائية، وإذا كانت تتوافق مع الامتثال.

ثانيًا، طبقة إدارة المخاطر: التضارب الجوهري بين عدم اليقين في الذكاء الاصطناعي وضرورة اليقين في القطاع المالي

هناك تناقض أساسي: عدم اليقين في مخرجات الذكاء الاصطناعي يتعارض مع متطلبات اليقين العالية في القطاع المالي وتكاليف التجربة والخطأ. في الواقع، ظهرت مشكلات مثل:

• أخطاء في التعرف على المبالغ (مثل قراءة 0.01 USDC على أنه 10,000 USDC)

• سهولة التوجيه (مثل وصف الطلب في خدمة التوصيل “يمكن أن يعالج كل الأمراض”، حيث يختار النموذج الطلب غالبًا)

صورة: خطأ في قراءة AI لمبلغ 0.1 USDC على أنه 10,000 USDC

بالإضافة إلى ذلك، فإن التسمم في سلسلة التوريد البحثية يمثل تحديًا جديدًا في إدارة المخاطر. منذ أن أصبح OpenAI شائعًا، ظهرت حالات تسمم في حزم npm، حيث قد لا يستخدم المستخدم الحزمة المسممة مباشرة، لكن الاعتماد عليها موجود. إدارة المخاطر تتطلب تغطية عدة مستويات: تفويض الهوية (مكافحة غسيل الأموال)، جانب النموذج (الانحراف، الهلوسة)، وسلسلة التنفيذ (هجمات التسمم).

الفلسفة التصميمية للشركات الكبرى هي اعتبار جميع الوكلاء كتهديدات محتملة، وليس فقط “وكلاء يمكن التحقق منهم”، وإنما “سلاسل معاملات يمكن التحقق منها”. من خلال إدخال بروتوكول التفويض (Mandate)، يتم تقسيم المهام، وتحديد القيود، وإجراء التحقق المتقاطع، مع اعتماد هياكل دفاعية تشمل إثباتات المعرفة الصفرية، مبدأ الثقة الصفرية، وآليات التحقق الذاتي.

ثالثًا، طبقة الامتثال: شبكة الدفع السريعة شبه المركزية تعتبر حلاً جيدًا للمدفوعات الصغيرة جدًا

القطاع المالي التقليدي والبلوكتشين يواجهان قيودًا عند التعامل مع عدد كبير من المعاملات المتزامنة. عند تصميم الوكيل، يُحدد أنه مدفوعات صغيرة جدًا، ويمكن أن تكون أمانها من خلال تصميم غير مركزي جدًا أو مركزي جدًا، مع أن شبكة Lightning التي كانت غير نشطة لسنوات، بفضل قدرتها العالية على TPS، قد تعود للحياة في عصر الدفع بواسطة الوكيل.

رابعًا، طبقة التحكيم: آلية التحكيم متعددة الطبقات ستستبدل نظام chargeback التقليدي

نظام chargeback في شبكة Visa التقليدية يصعب تطبيقه في الدفع بواسطة الوكيل، لذا يجب إنشاء آلية تحكيم متعددة الطبقات:

1. الطبقة الأولى: تحكيم تلقائي من قبل AI للنزاعات الواضحة (خصم مكرر، خطأ في المبلغ، عدم تسليم الخدمة)

2. الطبقة الثانية: فريق تحكيم AI يتعامل مع الأجزاء التي تتطلب حكمًا (جودة الخدمة، حدود التفويض)

3. الطبقة الثالثة: تدخل العنصر البشري في تحكيم النزاعات المعقدة

الرؤية 03

النموذج التجاري — احتلال الحيز البيئي، إعادة تسعير الذكاء الاصطناعي، إدارة المخاطر والتفويض

الشركات الناشئة تركز حاليًا على “العمل من أجل الحب” لاحتلال الحيز البيئي

قبل أن ينجح النموذج التجاري، يجيب رواد الأعمال بصدق: “نحن نعمل من أجل الحب، نحتل مكانًا، وننتظر الريح” — هكذا يصف أحد رواد منصة API المرحلة الحالية.

السيناريوهات التجارية بطبيعتها تعتمد على العمولة

بالمقارنة مع تطور البلوكشين المبكر، حيث قام المبادرون في بناء سيناريوهات مثل التجار والعملات المستقرة خلال ارتفاع رسوم الغاز، مثل Tron، حتى بعد ارتفاع الرسوم، يظل من الصعب على المستخدمين الانتقال. نموذج العمل في مجال العملات المشفرة بطبيعته يعتمد على نسبة من المعاملات (take rate).

تجميع الفواتير هو الحل الرئيسي لعدم جدوى المدفوعات الصغيرة

إذا كانت المدفوعات عبر البطاقة أقل من 10 دولارات، قد يخسر التاجر. في سيناريو الدفع بواسطة الوكيل، هناك العديد من المدفوعات الصغيرة، والحل هو تجميع الفواتير لزيادة الحد الأقصى للمعاملة الواحدة.

التسعير بناءً على النتائج ينطبق فقط على الأعمال التي يمكن قياسها بدقة

المستخدم يستدعي API واحدًا، لكن النتائج تختلف بشكل كبير. كيف نحدد سعر خدمة الذكاء الاصطناعي؟ يعتقد المشاركون أن التسعير بناءً على النتائج يمكن أن ينجح فقط في الأعمال البسيطة التي تعتمد على قياس العمل (مثل وكيل خدمة العملاء الذي يحل عددًا من الطلبات)، أما في السيناريوهات غير المؤكدة (مثل جودة العملاء المحتملين التي يحصل عليها الوكيل من المبيعات)، فهي ذات طابع شخصي جدًا. التسعير بناءً على النتائج ينجح فقط في بعض الأعمال القابلة للقياس، بينما ستظل السيناريوهات السائدة تعتمد على استدعاء API أو الاشتراك حتى تتطور قابلية التحقق من مخرجات الوكيل.

مبادئ التسعير لمنتج الذكاء الاصطناعي: دروس من أكثر من 400 شركة و50 شركة يونيكورن | مادهان رامانوجام

البرمجة الحية (Vibe Coding) مفتاحها هو الاشتراك والتحويل من الاستخدام إلى الدفع

الهدف هو تمكين شركات الذكاء الاصطناعي المستقلة أو المطورين العاديين من تطوير منتجات يمكن أن تتحول بسرعة إلى أعمال تجارية. كثير من المطورين المستقلين يصنعون نماذج أولية بسيطة، لكن تحويلها إلى نموذج عمل حقيقي صعب. المفتاح هو تحويل تكلفة استخدام النموذج الكبير إلى خطة اشتراك شهرية، أو اشتراك مع رصيد (Credit).

الرؤية 04

مشهد المنافسة — هجوم الشركات الكبرى واستراتيجيات الشركات الناشئة

العملات المستقرة تشكل ضربة موجهة لهيمنة أنظمة البطاقات التقليدية

قبل استحواذ Stripe على شركة العملات المستقرة Bridge، كانت قيمتها السوقية تتراجع من 920 مليار دولار إلى أقل من 700 مليار. بعد الاستحواذ، عادت القيمة إلى حوالي 900 مليار، وأحدث جولة تمويل كانت بقيمة 1591 مليار دولار. خدمة تسوية العملات المستقرة التي تقدمها تقلل الرسوم إلى 1.5%، وهو أقل بكثير من متوسط رسوم أنظمة البطاقات التقليدية بين 2.8% و3%، وربما تنخفض إلى 1% مستقبلًا. بالمقابل، نموذج أعمال الشركات التقليدية في الدفع هش جدًا (مثل Visa التي تعتمد بشكل كبير على رسوم المعاملات)، وPayPal، بسبب مخاوف من التأثير على أعمالها الأساسية، تتردد في التوسع في مجال العملات المستقرة، ولم تحقق بعد نجاحات كبيرة.

الشركات الناشئة ستصبح مكونات للشركات الكبرى

لفترة طويلة، ربما لن يكون النموذج هو أن المستخدم النهائي يستهلك الأدوات مباشرة، وإنما أن الشركات الكبرى ستقوم بتجميعها وتقديمها للعملاء. الشركات الكبرى ستتحول إلى عملاء، والشركات الناشئة ستصبح موردين، تدمج الأدوات المطورة وتبيعها بأسعار أعلى. هذا الاتجاه يزيد من مركزية الصناعة بشكل لا مفر منه.

الضرائب على الذكاء الاصطناعي ستكون شكلًا حتميًا للمدفوعات الصغيرة والمتكررة خلال 3-5 سنوات

بعض المشاركين يرون أن ضرائب الذكاء الاصطناعي ستصبح مصدر دخل أساسي لـ UBI (الدخل الأساسي الشامل) ومعونات البطالة، حيث ستصبح المدفوعات الصغيرة والمتكررة بواسطة الذكاء الاصطناعي بنية تحتية أساسية. طرق جمع الضرائب المحتملة تشمل:

1. إدخال مفهوم “نسبة انتشار الذكاء الاصطناعي”، وتطبيق ضرائب تصاعدية حسب مستوى الانتشار؛

2. فرض ضرائب على استدعاء الرموز Token، وتوظيفها كقاعدة لضريبة القيمة المضافة.

المشكلة الحقيقية ليست في الدفع، وإنما في الحلقة العليا — حيث لم يُعاد بناء المعاملات بعد

على الرغم من أن البروتوكولات والمحافظات يمكن أن تحل مشكلة الدفع، إلا أن المشكلة الأكبر حاليًا هي أن المعاملات لا يمكن أن تتم. فكل عملية دفع تتطلب وجود معاملة سابقة، مثل التسوق الإلكتروني أو حجز تذاكر الطيران، ولا يمكن إتمامها بواسطة الوكيل. الوكيل غير موجود، لذلك لا يمكن إتمام الدفع لاحقًا.

اختراق السوق للعملاء النهائيين: أهمية الترويج الميداني وحدود الشركات الناشئة

لماذا أصبح “OpenClaw” فجأة شائعًا؟ لأنه بدأ من خلال الترويج الميداني في السوق المحلي، عبر الشركات الكبرى التي تبيع خدمات السحابة وتروج عبر الترويج الميداني. مثلما حدث مع الدفع عبر الهاتف المحمول في بداياته، أحد الأسباب التي جعلت كبار السن يستخدمونه هو الترويج الميداني مع دعم مالي — “نقوم بتعليمك كيف تستخدم التطبيق، ونمنحك 50 يوان كمكافأة.”

لكن بالنسبة للشركات الناشئة، قد يستغرق الأمر وقتًا طويلًا لتحقيق ذلك. يقول أحد رواد بنية الدفع، عندما أدركوا أن الأمر سيستغرق وقتًا، قرروا عدم التركيز على سيناريوهات المستخدم المباشرة. لأن تكلفة تعليم المستخدمين لا ينبغي أن يتحملها شركة ناشئة واحدة، وإنما القطاع بأكمله. إذا لم يكن القطاع قائمًا، فليس هناك معنى، وإذا كان قائمًا، فالأفضل أن تتولى الشركات الكبرى عبء التكاليف وتستفيد من الأرباح. بالمقابل، يركزون على التجريد — تجريد جميع الحسابات، المحافظ، وحتى الجسور، والسلاسل، وشبكات الدفع، بحيث لا يحتاج المستخدم إلى فهمها. بعد فهم ذلك، يعرفون أين يكمن الفوز للفريق الصغير، وما هي التكاليف التي لا ينبغي أن يلمسها.

هذه ربما هي السؤال الأهم الذي يجب أن يجيب عليه كل مشارك في الدفع بواسطة الوكيل اليوم: ليس “هل سينجح الدفع بواسطة الوكيل”، وإنما “قبل أن ينجح، على أي مستوى ستقف؟” كل طبقة — من البروتوكول، والمحفظة، والهوية، والتفويض، والمعاملة، والتسوية — هناك من يراهن عليها، وهناك من ينتظر. الشركات الكبرى تستعد لاحتكار كامل السلسلة، والشركات الناشئة تستعد للاندماج فيها. من ينجو، هو على الأرجح من يقدر قيمة نفسه بشكل واقعي، سواء لم يبالغ في قدرته على دعم مسار مستقل، أو لم يقلل من قيمة دوره في أي طبقة من السلسلة.