مكافآت المشتقات في تداول المنتجات المالية: الآلية ودليل التطبيق

عائدات المكافآت على المنتجات المشتقة هي آلية تحفيزية شائعة في منصات تداول العملات المشفرة، وتوفر للمستخدمين أموال تداول إضافية للمشاركة في تداول المنتجات المشتقة. يمكن أن تعزز هذه العائدات بشكل كبير من هامش الرافعة المالية للمتداولين، وتساعدهم على تحقيق مرونة أكبر في السوق. عادةً ما يتم الحصول على هذه العائدات من خلال إكمال مهام محددة، أو تحقيق حجم تداول معين، أو المشاركة في فعاليات المنصة، بهدف مكافأة المتداولين النشطين وتشجيع المشاركة في بيئة تداول المنتجات المشتقة.

الدور الأساسي وتطبيقات عائدات المنتجات المشتقة

تُستخدم عائدات المنتجات المشتقة في العديد من الأغراض داخل سوق المنتجات المشتقة. أولاً، يمكن أن تكون بمثابة تعزيز للضمانات عند فتح مراكز، مما يسمح للمتداولين بالتحكم في مراكز أكبر بمبلغ رأس مال أقل. ثانيًا، يمكن استخدام هذه العائدات لدفع رسوم التداول أو معدلات التمويل، مما يقلل مباشرة من تكاليف التداول. ثالثًا، تساعد العائدات المتداولين على تعويض جزء من الخسائر، وتوفر وسادة حماية من المخاطر. بعد الحصول على عائدات المنتجات المشتقة، يتم تلقائيًا إضافتها إلى رصيدك المتاح في المنصة، دون الحاجة إلى تدخل يدوي.

الميزة الأساسية في التداول باستخدام عائدات المنتجات المشتقة هي:

• استغلال رأس مال أقل لفتح مراكز أكبر، والاستفادة القصوى من فرص سوق المنتجات المشتقة
• تقليل تكاليف التداول وزيادة صافي الأرباح
• الحصول على وسادة إدارة مخاطر إضافية، خاصة في الأسواق ذات التقلبات العالية

قواعد استخدام عائدات المنتجات المشتقة والقيود المهمة

فهم قيود عائدات المنتجات المشتقة ضروري للمتداولين. وفقًا للمعايير السائدة في الصناعة، إليك النقاط الأساسية التي يجب الالتزام بها عند استخدام العائدات:

لا يمكن سحب عائدات المنتجات المشتقة. بغض النظر عن الأرباح التي تحققها، لا يمكن سحب العائدات مباشرة، لكن الأرباح الناتجة عن التداول باستخدام العائدات يمكن سحبها.

تاريخ الانتهاء. لكل عائد من المنتجات المشتقة تاريخ انتهاء محدد، وإذا لم يتم استخدامه قبل انتهاء الصلاحية، فسيصبح غير صالح ويُفقد تلقائيًا. يجب على المتداولين الاستفادة منه ضمن الإطار الزمني المحدد.

استخدام مخصص فقط. يمكن استخدام عائدات المنتجات المشتقة فقط في تداول المنتجات المشتقة، ولا يمكن استخدامها في التداول الفوري، أو دفع رسوم السحب، أو لأغراض أخرى. يفرض النظام قيودًا صارمة على نطاق استخدام العائدات.

ترتيب الخصم التلقائي. عند تكبد رسوم تداول أو رسوم تمويل، يتم خصمها أولاً من العائدات، ثم من رأس مالك. ومع ذلك، فإن الهامش المطلوب لفتح مركز يُستخدم دائمًا من رأس المال أولاً، وعند احتجاز رأس المال كضمان، يتم خصم الرسوم من العائدات.

لا يمكن التحويل أو التبادل. لا يمكن نقل عائدات المنتجات المشتقة إلى حسابات أخرى، أو تحويلها إلى أصول أخرى.

كيفية الحصول على والتحقق من عائدات المنتجات المشتقة

الخطوة الأولى: تحديد مركز المكافآت
في معظم منصات تداول المنتجات المشتقة، عادةً ما يتم الحصول على العائدات من خلال مركز المهام أو مركز المكافآت. يحتاج المستخدم إلى التنقل إلى المنطقة ذات الصلة، والبحث عن المهام التي يمكن استلام عائدات المنتجات المشتقة منها.

الخطوة الثانية: إكمال المهام واستلام العائدات
عادةً ما تعرض المنصات أنواعًا متعددة من المهام، مثل تحقيق حجم تداول معين أو المشاركة في فعاليات. بعد إكمال المهمة، يتم وضع العائدات في حالة “قيد الاستلام”، ويجب على المستخدم استلامها يدويًا لتنشيط المكافأة.

الخطوة الثالثة: التحقق من حالة العائدات
بعد الاستلام، يمكن مراجعة مبلغ العائدات، والعملة، والمدة المتبقية من خلال قسم “مكافآتي” أو “الأصول”. من المهم التحقق بانتظام لتجنب انتهاء صلاحية العائدات.

تطبيقات عملية لعائدات المنتجات المشتقة

التحضير قبل فتح المركز
قبل التداول باستخدام عائدات المنتجات المشتقة، يجب اختيار نوع المنتج المشتق (مثل العقود الدائمة أو العقود المستقبلية)، والدخول إلى واجهة التداول ذات الصلة. تأكد من فهم مفاهيم الرافعة المالية، ونسبة الهامش، وغيرها من المفاهيم الأساسية.

عملية التنفيذ
يتم تطبيق عائدات المنتجات المشتقة بشكل تلقائي تمامًا. عند فتح مركز، يتم قفل رأس المال الخاص بك أولاً كضمان. أي رسوم تداول، أو رسوم تمويل، أو خسائر تداول ناتجة، يتم خصمها تلقائيًا من العائدات إذا كانت الرصيد كافيًا. لا حاجة لاختيار العائدات يدويًا، حيث تتولى المنصة الحسابات تلقائيًا.

تحسين التكاليف
استخدام عائدات المنتجات المشتقة لدفع الرسوم يمكن أن يقلل بشكل كبير من تكلفة كل عملية تداول. بالنسبة للمستخدمين الذين يتداولون بشكل متكرر، فإن تراكم عائدات المنتجات المشتقة يمكن أن يوفر مئات أو حتى آلاف الدولارات من رسوم التداول شهريًا.

تحذيرات وملاحظات مهمة

• على الرغم من أن عائدات المنتجات المشتقة تزيد من قدرات التداول، إلا أن التداول المشتق يحمل مخاطر عالية. الرافعة المالية العالية قد تؤدي إلى خسائر سريعة، والعائدات توفر حماية جزئية فقط.
• لا تزداد من حجم التداول أو الرافعة بشكل أعمى فقط بسبب الحصول على عائدات المنتجات المشتقة، حيث قد يكون ذلك عكس المتوقع.
• للعائدات مدة صلاحية، لذا ضع خطة تداول مناسبة للاستفادة القصوى من المكافآت وتجنب إهدارها.
• راقب دائمًا رصيد العائدات ومدة صلاحيتها، خاصة عند اقتراب موعد الانتهاء.

من خلال الفهم الصحيح والاستخدام الحكيم لعائدات المنتجات المشتقة، يمكن للمتداولين تحسين استراتيجيات التداول المشتق، وزيادة كفاءة رأس المال، مع ضرورة تذكر أهمية إدارة المخاطر.