هل تعتبر شيفرون أذكى استثمار توزيعات أرباح يمكنك القيام به في عام 2026؟

أسهم الأرباح يمكن أن تكون مصدرًا ممتازًا للدخل السلبي للمستثمرين. شركة شيفرون (CVX 0.57%) هي واحدة من الشركات التي كافأت المستثمرين في الأرباح لسنوات. على الرغم من عملها في صناعة النفط والغاز المتقلبة، إلا أن شيفرون ونموذج أعمالها أثبتا مرونتهما؛ في الواقع، قدمت الشركة للمستثمرين توزيعات أرباح متزايدة لمدة 39 عامًا متتالية.

إليك سبب كون شيفرون سهم أرباح ذكي للمستثمرين للشراء اليوم.

توسيع

بورصة نيويورك: CVX

شيفرون

التغير اليومي

(-0.57%) $-1.06

السعر الحالي

$183.72

النقاط الرئيسية للبيانات

القيمة السوقية

$370 مليار

نطاق اليوم

$182.32 - $184.89

نطاق 52 أسبوعًا

$132.04 - $187.90

حجم التداول

373 ألف

متوسط الحجم

11 مليون

الهامش الإجمالي

13.79%

عائد الأرباح

3.76%

ميزة شركة شيفرون في النفط والغاز

تعمل شركة شيفرون كشركة متكاملة للنفط والغاز، مع عمليات في المراحل الأولى والمتأخرة التي تساعد على تنويع أرباحها وتوفير مرونة في صناعة تتعرض لتغيرات أسعار الغاز والنفط الفورية.

في السنوات الأخيرة، كانت شيفرون حذرة في إدارة أموالها، مع إعطاء الأولوية لنهج منضبط في الإنفاق، وتقليل الديون، وعوائد للمساهمين، وتدفق نقدي إيجابي. تتبع الشركة نهجًا محسوبًا في الإنفاق الرأسمالي، وحققت العام الماضي تخفيضات في التكاليف الهيكلية بقيمة 1.5 مليار دولار. وتتوقع أن تحقق تخفيضات تتراوح بين 3 إلى 4 مليارات دولار بحلول نهاية عام 2026.

نمو شيفرون مدفوع بأصول ذات هوامش ربح عالية، بما في ذلك الأصول في المياه العميقة في خليج المكسيك (مشروعا أنكر وويلي). كما أن استحواذها على شركة هيس، الذي يشمل حصة هيس البالغة 30% في بلوك ستابرويك في غيانا، يمنحها قدرات إنتاج ضخمة ومنخفضة التكلفة تمتد لعقود.

مصدر الصورة: Getty Images.

بالإضافة إلى ذلك، أنتجت الشركة أكثر من مليون برميل من النفط المكافئ يوميًا في حوض بيرميان. لقد تضاعف كفاءة حفر الآبار منذ عام 2022، مما سمح لها بحفر مناطق التطوير بتكلفة أقل بكثير. تستخدم الشركة التكنولوجيا لاستخراج النفط والغاز بكفاءة أكبر، وصممت محفظتها لتغطية كل من الإنفاق الرأسمالي والأرباح حتى لو انخفض سعر برنت إلى أقل من 50 دولارًا للبرميل. هذا المستوى المنخفض لنقطة التعادل يوفر هامش أمان حتى لو انخفضت أسعار النفط من هنا.

يتم تكامل أعمال الحفر الخاصة بها مع عملياتها في التكرير والتسويق. تمتلك مصافيها في الولايات المتحدة مؤشر نيلسون للتعقيد العالي، مما يمكنها من معالجة أنواع مختلفة من النفط الخام إلى منتجات عالية القيمة وتحقيق هوامش تكرير أعلى من المنافسين. من المتوقع أن يحقق قطاع التكرير وحده تدفق نقدي حر سنوي بقيمة 4 مليارات دولار حتى نهاية العقد، مما يوفر استقرارًا لمحفظتها الإجمالية.

تاريخ طويل من زيادات الأرباح

نجحت شركة شيفرون بشكل ممتاز في إدارة أعمالها وميزانيتها على مدى العقود الماضية. فهي لا تقدم فقط عائد أرباح جذاب بنسبة 4%، بل زادت أيضًا مدفوعاتها السنوية من الأرباح لمدة 39 عامًا متتالية. بالإضافة إلى ذلك، قامت بإعادة شراء الأسهم في 18 من آخر 22 عامًا.

بالنظر إلى المستقبل، تتوقع شركة شيفرون نمو تدفقها النقدي الحر بنسبة 10% سنويًا خلال السنوات الخمس القادمة. إذا كنت تبحث عن دخل سلبي وتنويع من قطاع الطاقة، فإن شيفرون خيار ممتاز.