تظهر الأسواق المالية العالمية في الآونة الأخيرة اتجاهًا فريدًا. على الرغم من أن الولايات المتحدة لم توسع من عرض العملة، إلا أن الصين تواصل تجميل النقاط. سجلت الأسهم الأمريكية مستويات قياسية جديدة، واقترب سعر الذهب من 3900 دولار، بعد أن ارتفع بشكل كبير من 3500 دولار. كما تجاوز سعر الفضة 40 دولارًا، بينما شهدت أسعار النفط تراجعًا طفيفًا.

تستحق تدفقات الأموال وراء هذه الاتجاهات الانتباه. ارتفعت الأسهم الأمريكية والذهب بنحو 10٪، مما يقدر بزيادة قدرها 8-9 تريليون دولار في القيمة السوقية. سوق العملات المشفرة لا يتخلف أيضًا، حيث ارتفعت القيمة السوقية من 2.2 تريليون إلى 2.42 تريليون دولار. بالنظر إلى أن الاحتياطي الفيدرالي لم يقم بتجميل النقاط، فإن الأموال في السوق قد تم تضخيمها في الواقع من خلال الرافعة المالية. هذه الممارسة تشبه مبدأ استخدام الأموال الصغيرة لدفع سوق كبيرة في تداول العقود الآجلة.

في سوق الأسهم الأمريكية، تستحوذ الشركات التكنولوجية السبع الكبرى على حوالي 50% من إجمالي القيمة السوقية. كانت نتائج الأرباح للربعين السابقين جيدة، وسيتم الإعلان عن نتائج أرباح الربع الثالث في نهاية أكتوبر. إذا تجاوز نمو أرباح هذه الشركات 10%، بالإضافة إلى عوامل مثل إعادة شراء الأسهم، فقد يخفف ذلك من الضغط المالي المطلوب لرفع السوق.

ومع ذلك، فإن التغيرات المفاجئة في السوق غالبًا ما تكون صعبة التنبؤ. حتى المتداولين ذوي الخبرة لا يمكنهم فهم حركة السوق تمامًا، حيث لا يمكن أن تفسر التحليلات الفنية أكثر من 70% من سلوك السوق. في مواجهة ظروف أو أصول غير مألوفة، فإن التمسك بموقف الانتظار يعد أكثر حكمة من دخول السوق بشكل متهور.

أهم شيء في الاستثمار هو حماية رأس المال. اختيار هدف استثماري خاطئ يمكن أن يؤدي إلى خسائر كبيرة، بينما محاولة استعادة رأس المال بسرعة من خلال الرفع المالي غالبًا ما تجلب مخاطر أكبر. بالمقارنة، تحقيق عائدات تتراوح بين 20-50% بشكل مستقر، على الرغم من أنه يبدو عاديًا، إلا أنه قد تجاوز أداء معظم المستثمرين.

بشكل عام، فإن الأسواق المالية مليئة بالفرص والمخاطر. الحفاظ على الحذر، واختيار مجالات الاستثمار المألوفة، والتمسك باستراتيجيات استثمار مستقرة هو المفتاح للنجاح طويل الأمد. السوق دائماً يرحب بالمبتدئين لدفع الرسوم الدراسية، لكن الحكمة الحقيقية تكمن في التعلم من تجارب الآخرين، وليس في تكرار الدروس المكلفة بشكل شخصي.